Apakah perintah stop-loss baik saat berdagang ETF?
Apakah pesanan stop-loss adalah ide yang bagus saat memperdagangkan dana yang diperdagangkan di bursa ( ETF ) mungkin tampak seperti pertanyaan sederhana, jadi apa yang akan Anda baca mungkin tampak tidak ortodoks. Tetapi jika keuntungan adalah tujuan Anda, maka Anda mungkin ingin mempertimbangkan informasi yang ditemukan di bawah ini.
Apa Apakah perintah stop-loss baik saat berdagang ETF?
- Perintah stop-loss sering kali memaksa pedagang keluar dari ETF pada saat-saat terburuk dan mengunci kerugian.
- Pedagang profesional umumnya menggunakan kombinasi analisis teknis dan penelitian fundamental untuk membuat keputusan daripada mengandalkan pesanan stop-loss.
- Perintah stop-loss dapat mengurangi kerugian pada masing-masing saham, tetapi mereka memiliki batasan bahkan di sini.
ETF Stop Loss Sama Dengan Risiko Besar
Persamaan ini mungkin tampak mundur pada awalnya. Misalkan Anda menggunakan order pasar stop-loss pada ETF dan ETF tersebut untuk sementara diperdagangkan dengan diskon tajam terhadap nilai aset bersih (NAV). Apa yang akan terjadi? Posisi Anda akan dijual saat ETF menawarkan diskon. Anda bisa menggunakan order stop-loss limit. Dengan begitu, penjualan Anda tidak terpicu di bawah. Namun, itu tetap tidak akan menjadi perdagangan yang bagus. Anda juga dapat mencoba menerapkan strategi arbitrase, tetapi ini rumit dan akan membutuhkan likuiditas , kecepatan, dan banyak modal. Ada juga jenis pesanan lain yang bisa Anda coba, tetapi mungkin juga tidak akan banyak membantu.
Kebanyakan ETF melacak indeks. Mari gunakan SPDR S&P Retail ETF ( bearish dan tidak likuid. Itu berarti XRT mungkin akan segera naik kembali ke nilai aslinya. Titik ini tepat di mana Anda ingin meningkatkan posisi Anda, bukan menjual. Sayangnya, jika Anda menggunakan stop-loss, maka Anda tidak punya pilihan selain menjual. Banyak orang yang mengalami kerugian dengan order stop-loss seperti itu selama flash crash pada 6 Mei 2010.
Amatir vs. Profesional
Jika Anda memiliki keterkaitan dengan pasar saham, kemungkinan besar Anda telah bertemu dengan semua jenis pedagang. Namun, kami dapat mempersempitnya menjadi hanya dua jenis: amatir dan profesional. Pedagang amatir akan menjalankan beberapa layar sekaligus dan suara pakar TV menggelegar di latar belakang. Kaki pedagang akan disandarkan di atas meja mahoni sambil mengisap cerutu dan memandang Anda dengan aura superioritas. Itu adalah jenis pedagang yang memakai jas saat bekerja dari rumah dan memiliki mobil mewah secara kredit.
Pedagang profesional jauh lebih sembunyi-sembunyi dengan kekayaan. Para investor ini berdagang dengan disiplin dan keyakinan dan analisis teknis tetapi tahu bahwa penelitian mendalam tentang fundamental juga diperlukan. Sangat tidak mungkin untuk memiliki kepercayaan yang nyata pada suatu posisi hanya dengan menggunakan analisis teknis. Disiplin diri dan kemampuan untuk mengelola risiko melalui analisis statistik adalah ciri utama dari seorang pedagang yang sukses .
Referensi cepat
Orang yang tenang dan rasional yang pandai dengan angka umumnya menjadi pedagang terbaik.
Seorang pedagang profesional yang melihat bahwa ETF diperdagangkan jauh di bawah yang seharusnya, berdasarkan penelitian, tidak akan putus asa dan menjual terlalu cepat. Sebaliknya, profesional akan membeli lebih banyak saham secara bertahap. Ketika Anda memiliki keyakinan nyata, Anda tidak perlu takut saat membeli lebih banyak saham ETF pada interval yang telah ditentukan. Tidak termasuk ETF leverage dan ETF terbalik , ETF yang melacak indeks tidak akan mencapai $ 0. Oleh karena itu, seringkali hanya masalah waktu sebelum rebound terjadi. Tentunya Anda harus memiliki trend yang tepat, kecuali Anda ingin menunggu lama. Pedagang perlu memahami fundamental, serta analisis teknis, untuk menentukan tren. Saat keduanya bullish , Anda memiliki tren yang tepat.
Selain itu, mengenai rata-rata biaya dolar , Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk tidak pernah menambah posisi di bawah titik beli terendah Anda. Itu mungkin membatasi potensi naik ke tingkat tertentu, tetapi itu akan menghemat modal. Selanjutnya, tetapkan batasan alokasi modal untuk setiap ETF. Juga, diversifikasi long dan short sehingga Anda dapat menghasilkan uang terlepas dari arah pergerakan pasar. Jika Anda merindukan kualitas tertinggi dan pendek dengan kualitas terendah, hanya masalah waktu sebelum keuntungan mulai mengalir masuk.
Hentikan Kerugian Saham Individual Sama Dengan Risiko yang Dikurangi
Perintah stop-loss memang memiliki nilai, tetapi hanya untuk saham individu. Tidak seperti kebanyakan ETF, saham individu berpotensi mencapai $ 0, jadi stop-loss dapat membantu Anda terhindar dari masalah. Tentu saja, jika Anda seorang profesional, Anda tidak akan membiarkan keserakahan membutakan Anda. Pedagang profesional mencoba menghindari memiliki apa pun yang berpotensi bangkrut. Hal-hal kadang-kadang bisa salah, bahkan dengan rencana terbaik dan perusahaan yang tampaknya terhormat, seperti Lehman Brothers .
Katakanlah Anda awalnya mengira pengecer akan melakukan perubahan haluan dan membeli saham di saham itu. Ternyata, perusahaan kehilangan laba dan rugi sementara mengurangi pedoman untuk tahun fiskal. Itu juga mengambil lebih banyak hutang untuk membantu mendanai operasi yang ada. Itu benar-benar bencana. Tidak ada kabar baik di sini, dan risiko / imbalannya mengerikan. Seorang pedagang profesional akan mengakui kekalahan dan terus maju. Tidak ada jaminan stop-loss akan memiliki efek yang Anda inginkan karena potensi gap-down. Anda tetap disarankan untuk menggunakannya pada pembelian saham spekulatif.
Garis bawah
Dalam hal order stop-loss, pendekatan Anda harus bergantung pada apakah Anda memperdagangkan ETF atau saham individu atau tidak. Dengan ETF yang khas, penurunan jangka pendek adalah waktu terburuk mutlak untuk memiliki stop-loss jika Anda memiliki tren yang benar. Sebaliknya, di sinilah Anda ingin meningkatkan dan membeli lebih banyak.
Ada risiko yang jauh lebih tinggi dengan saham individu dibandingkan dengan ETF karena tidak ada diversifikasi. Dalam situasi ini, stop loss harus sangat dipertimbangkan, terutama jika itu adalah permainan spekulatif.
Terakhir, jangan melakukan overtrade. Untuk mengendalikan emosi Anda dan membatasi biaya perdagangan, hindari perdagangan harian dan tetap berpegang pada perdagangan tren. Jangan pergi ke permainan. Biarkan permainan menghampiri Anda.