Ensiklopedia keuangan

Panduan hingga 401 (K) dan Rollover IRA

Ketika Anda meninggalkan majikan karena alasan non-pensiun, untuk pekerjaan baru, atau hanya untuk mandiri, Anda memiliki empat opsi untuk rencana 401 (k) Anda :

  • Gulung aset menjadi Individual Retirement Account (IRA) atau Roth IRA
  • Pertahankan 401 (k) Anda dengan perusahaan lama Anda
  • Gabungkan 401 (k) Anda ke dalam rencana perusahaan baru Anda
  • Uangkan 401 (k) Anda

Mari kita lihat masing-masing strategi ini untuk menentukan mana yang merupakan pilihan terbaik untuk Anda.

Apa Panduan hingga 401 (K) dan Rollover IRA?

Anda memiliki kendali paling besar dan pilihan terbanyak jika Anda memiliki IRA. Kecuali jika Anda bekerja untuk perusahaan dengan rencana kualitas yang sangat tinggi — biasanya ini adalah perusahaan besar yang masuk dalam daftar Fortune 500 — IRA biasanya menawarkan pilihan investasi yang jauh lebih luas daripada 401 (k).

Poin Penting

  • Individu dengan paket 401 (k) memiliki beberapa opsi ketika meninggalkan perusahaan: menggulirkan rencana ke IRA, mencairkan 401 (k), mempertahankan rencana sebagaimana adanya, atau mengkonsolidasikan 401 (k) lama dengan 401 (k) di majikan baru.
  • Akun IRA mencakup lebih banyak pilihan investasi dibandingkan dengan kebanyakan paket 401 (k). Pilihan antara Roth IRA dan IRA tradisional adalah keputusan tentang membayar pajak atas kontribusi sekarang atau membayarnya nanti.
  • Jika seseorang termasuk dalam kelompok pajak berpenghasilan rendah sekarang tetapi berharap menjadi yang lebih tinggi di masa depan, konversi Roth IRA mungkin lebih masuk akal.
  • Meninggalkan paket 401 (k) dengan pemberi kerja lama merupakan opsi dalam situasi tertentu, seperti saat paket menawarkan opsi investasi yang tidak tersedia di paket baru.
  • Mencairkan 401 (k) biasanya bukan pilihan terbaik karena penalti untuk penarikan awal.
  • Untuk melakukan rollover dari 401 (k) tradisional ke Roth IRA adalah proses dua langkah. Pertama, Anda menggulirkan uang ke IRA, lalu Anda mengubahnya menjadi Roth IRA.

Beberapa rencana 401 (k) hanya memiliki setengah lusin dana untuk dipilih, dan beberapa perusahaan sangat mendorong peserta untuk berinvestasi besar-besaran di saham perusahaan. Banyak rencana 401 (k) juga didanai dengan kontrak anuitas variabel yang memberikan lapisan perlindungan asuransi untuk aset dalam rencana dengan biaya kepada peserta yang seringkali berjalan sebanyak 3% per tahun. Bergantung pada kustodian mana dan investasi mana yang Anda pilih, biaya IRA cenderung berjalan lebih murah.

Dengan sedikit pengecualian, IRA mengizinkan hampir semua jenis aset: saham, obligasi, sertifikat deposito (CD), reksa dana, dana yang diperdagangkan di bursa, perwalian investasi real estat (REIT), dan anuitas. Jika Anda mau untuk mendirikan IRA mandiri, bahkan beberapa investasi alternatif seperti sewa minyak dan gas, properti fisik, dan komoditas dapat dibeli dalam akun ini.

Jika Anda memilih IRA, maka keputusan kedua Anda adalah apakah akan membukaIRA tradisional atauRoth IRA .Pada dasarnya, pilihannya adalah antara membayar pajak penghasilan sekarang atau nanti.

IRA tradisional

Manfaat utama IRA tradisional adalah bahwa investasi Anda, hingga jumlah tertentu, sekarang sudah dapat dikurangkan dari pajak.Anda menyetorkan uang sebelum pajak ke IRA, dan jumlah kontribusi tersebut dikurangkan dari penghasilan kena pajak Anda. Jika Anda memiliki 401 (k) tradisional, transfernya sederhana, karena kontribusi tersebut juga dibuat sebelum pajak.

Namun, penangguhan pajak tidak akan berlangsung selamanya.Anda harus membayar pajak atas uang dan penghasilannya nanti ketika Anda menarik dana. Dan Anda diharuskan untuk mulai menariknya pada usia 72 tahun, sebuah aturan yang dikenal sebagai mengambil distribusi minimum yang diperlukan (RMD), apakah Anda masih bekerja atau tidak.(RMD juga dibutuhkan dari sebagian besar 401 (k) saat Anda mencapai usia tersebut, kecuali Anda masih bekerja — lihat di bawah.)

Sebelumnya, RMD dimulai pada usia 70½, tetapi usia tersebut telah ditingkatkan mengikuti undang-undang pensiun baru yang disahkan pada Desember 2019 —Undang-Undang Pengaturan Setiap Komunitas untuk Peningkatan Pensiun (AMAN) .

Roth IRA

Sebaliknya, jika Anda memilih rollover Roth IRA , Anda harus segera memperlakukan seluruh akun sebagai penghasilan kena pajak. Anda akan membayar pajak sekarang atas jumlah ini (pajak pendapatan federal serta pajak pendapatan negara bagian, jika berlaku). Terlebih lagi, Anda akan membutuhkan dana untuk membayar pajak dan mungkin harus meningkatkan pemotongan atau pembayaran taksiran pajak untuk memperhitungkan kewajiban.

Namun, dengan asumsi Anda mempertahankan Roth IRA setidaknya selama lima tahun dan memenuhi persyaratan lainnya, maka semua dana — kontribusi setelah pajak ditambah penghasilan Anda — bebas pajak.6

Referensi cepat

Jika Anda bertanya-tanya apakah rollover diperbolehkan atau akan memicu pajak, ingatlah aturan dasar ini: Anda secara umum aman jika Anda beralih di antara akun yang dikenakan pajak dengan cara yang sama (misalnya, 401 (k) tradisional ke IRA tradisional, atau Roth 401 (k) ke Roth IRA).

Tidak ada persyaratan distribusi seumur hidup untuk Roth IRA, sehingga dana dapat tetap berada di akun dan terus bertambah tanpa pajak. Anda juga dapat menyerahkan sarang telur bebas pajak inikepada ahli waris Anda.Tetapi mereka yang mewarisi akun tersebut harus menarik akun tersebut selama periode 10 tahun setelah kematian Anda, sesuai aturan baru yang diuraikan dalam SECURE Act. Sebelumnya, mereka dapat menarik akun tersebut melebihi usia harapan hidup mereka.

Jika paket 401 (k) Anda adalah akun Roth, maka paket tersebut hanya dapat dialihkan ke Roth IRA. Ini masuk akal karena Anda telah membayar pajak atas dana yang dikontribusikan ke akun Roth yang ditunjuk.Jika demikian, Anda tidak perlu membayar pajak atas rollover ke Roth IRA. Untuk melakukan rollover dari 401 (k) tradisional ke Roth IRA, bagaimanapun, adalah proses dua langkah.Pertama, Anda menggulirkan uang ke IRA, lalu Andamengubahnya menjadi Roth IRA .

Memutuskan IRA Mana yang Akan Dipilih

Di mana Anda secara finansial sekarang versus di mana Anda pikir Anda akan berada ketika Anda memanfaatkan dana?Menjawab pertanyaan ini dapat membantu Anda memutuskan opsi rollover mana yang akan digunakan.Jika Anda berada dalam kelompok pajak tinggisekarang dan berharap membutuhkan dana sebelum lima tahun, Roth IRA mungkin tidak masuk akal.Anda akan membayar tagihan pajak yang tinggi di muka dan kemudian kehilangan manfaat yang diantisipasi dari pertumbuhan bebas pajak yang tidak akan terwujud.

Sebaliknya, jika Anda berada dalam kelompok pajak sederhana sekarang tetapi berharap berada di kelompok pajak yang lebih tinggi di masa depan, biaya pajak sekarang mungkin kecil dibandingkan dengan penghematan pajak di masa mendatang (dengan asumsi Anda mampu membayar pajak pada rollover sekarang).

Apakah Anda membutuhkan uang sebelum pensiun?Ingatlah bahwa semua penarikan dari IRA tradisional akan dikenakan pajak penghasilan reguler (ditambah denda jika Anda berusia di bawah 59½).Sebaliknya, penarikan dari Roth IRA atas kontribusi setelah pajak (dana yang ditransfer yang sudah Anda bayar pajaknya) tidak pernah dikenakan pajak.Anda hanya akan dikenakan pajak jika Anda menarik penghasilan dari kontribusi sebelum Anda memegang akun selama lima tahun;ini mungkin akan dikenakan penalti 10% juga jika Anda di bawah 59½ dan tidak memenuhi syarat untuk pengecualian penalti.10

Itu tidak semua atau tidak sama sekali. Anda dapat membagi distribusi Anda antara IRA tradisional dan Roth, dengan asumsi administrator paket 401 (k) mengizinkannya. Anda dapat memilih pembagian yang sesuai untuk Anda (misalnya, 75% untuk IRA tradisional dan 25% untuk Roth IRA). Anda juga dapat meninggalkan beberapa aset dalam rencana.

Menjaga Rencana 401 (k) Saat Ini

Jika mantan majikan Anda mengizinkan Anda menyimpan dana Anda dalam 401 (k) setelah Anda pergi, ini mungkin pilihan yang baik, tetapi hanya dalam situasi tertentu, kata Colin F. Smith, presiden Perusahaan Pensiun di Wilmington, NC satu adalah jika perusahaan baru Anda tidak menawarkan 401 (k) atau menawarkan yang kurang menguntungkan secara substansial. Misalnya, paket lama “mungkin memiliki opsi investasi yang tidak bisa Anda dapatkan di paket baru,” kata Smith.

Keuntungan tambahan untuk mempertahankan 401 (k) Anda dengan perusahaan lama Anda meliputi:

  • Mempertahankan kinerja : Jika akun rencana 401 (k) Anda telah berkinerja baik untuk Anda, secara substansial mengungguli pasar dari waktu ke waktu, maka tetap dengan pemenang. Dana tersebut jelas melakukan sesuatu dengan benar.
  • Keuntungan pajak khusus : Jika Anda meninggalkan pekerjaan Anda dalam atau setelah tahun Anda mencapai usia 55 dan berpikir Anda akan mulai menarik dana sebelum berusia 59½;penarikan akan bebas penalti.
  • Perlindungan hukum : Dalam kasus kebangkrutan atau tuntutan hukum, 401 (k) tunduk pada perlindungan dari kreditor oleh hukum federal.IRA kurang terlindungi;itu tergantung pada hukum negara bagian.

Referensi cepat

Pencegahan Penyalahgunaan Kebangkrutan dan Perlindungan Konsumen Act of 2005 memang melindungi hingga $ 1,25 juta dalam aset tradisional atau Roth IRA terhadap kebangkrutan.Tetapi perlindungan terhadap jenis penilaian lain bervariasi.

Jika Anda akan menjadi wiraswasta, Anda mungkin ingin tetap berpegang pada rencana lama juga. Ini tentu saja jalan yang paling sedikit perlawanannya. Namun perlu diingat, opsi investasi Anda dengan 401 (k) lebih terbatas daripada di IRA, rumit karena mungkin mengaturnya.

Beberapa hal yang perlu dipertimbangkan saat meninggalkan 401 (k) di perusahaan sebelumnya:

  • Melacak beberapa akun yang berbeda mungkin menjadi tidak praktis. Scott Rain, senior pajak di Schneider Downs & Co., di Pittsburgh, Pa berkata, “Jika Anda meninggalkan 401 (k) di setiap pekerjaan, akan menjadi sangat sulit untuk mencoba melacak semua itu. Jauh lebih mudah untuk menggabungkannya menjadi satu 401 (k) atau menjadi IRA. ”
  • Anda tidak akan lagi dapat berkontribusi pada rencana lama dan menerima kecocokan perusahaan, salah satu keuntungan besar dari 401 (k) —dan dalam beberapa kasus, mungkin tidak dapat lagi mengambil pinjaman dari rencana tersebut.
  • Anda mungkin tidak dapat melakukan penarikan sebagian, karena dibatasi pada distribusi lump-sum di masa mendatang.

Ingatlah bahwa, jika aset Anda kurang dari $ 5.000, Anda mungkin harus memberi tahu administrator paket atau mantan majikan tentang niat Anda untuk tetap mengikuti program; jika tidak, mereka dapat secara otomatis mendistribusikan dana kepada Anda atau ke IRA rollover. Jika akun memiliki kurang dari $ 1.000, Anda mungkin tidak punya pilihan — banyak 401 (k) pada level itu secara otomatis dicairkan.

Bergulir ke 401 Baru (k) 

Jika perusahaan baru Anda mengizinkan rollover langsung ke dalam rencana 401 (k), langkah ini ada manfaatnya.Anda mungkin terbiasa dengan kemudahan memiliki administrator paket yang mengelola uang Anda dan disiplin kontribusi penggajian otomatis.Anda juga dapat berkontribusi lebih banyak setiap tahun untuk 401 (k) daripada yang Anda bisa untuk IRA.14

Referensi cepat

Pada tahun 2020, karyawan dapat berkontribusi hingga $ 19.500 untuk paket 401 (k) mereka.Siapa pun yang berusia 50 atau lebih berhak atas kontribusi pengejaran tambahan sebesar $ 6,500.

Alasan lain untuk mengambil langkah ini: Jika Anda berencana untuk terus bekerja setelah usia 72 tahun, Anda harus dapat menunda mengambil RMD dari dana yang ada dalam paket 401 (k) perusahaan Anda saat ini, termasuk uang bergulir dari akun Anda sebelumnya.(Sebelum undang-undang baru, RMD dimulai pada 70½).

Manfaatnya harus serupa dengan mempertahankan 401 (k) Anda dengan perusahaan Anda sebelumnya. Perbedaannya adalah Anda akan dapat melakukan investasi lebih lanjut dalam paket baru dan menerima kecocokan perusahaan selama Anda tetap berada di pekerjaan baru Anda.

Namun, terutama, Anda harus memastikan rencana baru Anda luar biasa. Jika opsi investasi terbatas atau memiliki biaya tinggi, atau tidak ada perusahaan yang cocok, 401 (k) baru mungkin bukan langkah terbaik.

Jika pemberi kerja baru Anda lebih merupakan perusahaan muda dan berwirausaha, perusahaan dapat menawarkan SEP IRA atau SIMPLE IRA — rencana tempat kerja yang memenuhi syarat yang ditujukan untuk bisnis kecil (lebih mudah dan lebih murah untuk dijalankan daripada paket 401 (k)).IRS mengizinkan rollover 401 (k) dtk untuk ini, tetapi mungkin ada waktu tunggu dan ketentuan lainnya.

Menguangkan 401 (k) Anda

Mencairkannya biasanya merupakan kesalahan.Pertama, Anda akan dikenakan pajak atas uang sebagai pendapatan biasa dengan tarif pajak Anda saat ini.Selain itu, jika Anda tidak lagi akan bekerja, Anda harus berusia 55 tahun untuk menghindari membayar denda tambahan 10%.Jika Anda masih bekerja, Anda harus menunggu untuk mengakses uang tanpa denda sampai usia 59½. 

Jadi bertujuan untuk menghindari opsi ini kecuali dalam keadaan darurat yang sebenarnya. Jika Anda kekurangan uang (mungkin Anda diberhentikan), tarik hanya yang Anda butuhkan dan transfer dana yang tersisa ke IRA.

Jangan Roll Over Employer Stock

Ada satu pengecualian besar untuk semua ini. Jika Anda memiliki saham perusahaan (atau mantan perusahaan) di 401 (k) Anda, mungkin masuk akal untuk tidak memperpanjang bagian akun ini. Alasannya adalah apresiasi bersih yang belum direalisasi (NUA), yaitu selisih antara nilai saham saat masuk ke akun Anda dan nilainya saat Anda melakukan distribusi.

Anda hanya dikenakan pajak atas NUA ketika Anda mengambil distribusi saham dan memilih untuk tidak menunda NUA. Dengan membayar pajak atas NUA sekarang, itu menjadi dasar pajak Anda di saham, jadi ketika Anda menjualnya — segera atau di masa depan — keuntungan kena pajak Anda adalah kenaikan dari jumlah ini.

Setiap peningkatan nilai atas NUA menjadi capital gain .Anda bahkan dapat segera menjual saham dan mendapatkan perlakuan capital gain.(Persyaratan periode kepemilikan lebih dari satu tahun yang biasa untuk perlakuan capital gain tidak berlaku jika Anda tidak menangguhkan pajak pada NUA saat saham didistribusikan kepada Anda.)

Sebaliknya, jika Anda menggulirkan saham ke IRA tradisional, Anda tidak akan membayar pajak pada NUA sekarang, tetapi semua nilai saham hingga saat ini, ditambah apresiasi, akan diperlakukan sebagai pendapatan biasa saat distribusi dilakukan.

Bagaimana Melakukan Rollover

Mekanisme pengguliran rencana 401 (k) itu mudah. Anda memilih lembaga keuangan, seperti bank, pialang, atau platform investasi online, untuk membuka IRA dengan mereka. Beri tahu administrator paket 401 (k) Anda di mana Anda telah membuka akun.

Ada dua jenis rollover: langsung dan tidak langsung. Sebuah rollover langsung adalah ketika uang Anda ditransfer secara elektronik dari satu account ke account lainnya, atau administrator rencana dapat memotong Anda cek dibuat ke akun Anda, yang Anda deposit. Rollover langsung (tanpa cek) adalah pendekatan terbaik.

Dalam rollover tidak langsung , dana datang kepada Anda untuk disetorkan ulang.Jika Anda mengambil uang secara tunai alih-alih mentransfernya langsung ke akun baru, Anda hanya memiliki waktu 60 hari untuk menyetorkan dana ke paket baru. pemotongan pajak dan denda.

Beberapa orang melakukan rollover tidak langsung jika mereka ingin mengambil pinjaman 60 hari dari akun pensiun mereka.

Karena tenggat waktu ini, rollover langsung sangat disarankan.Saat ini, dalam banyak kasus, Anda dapat mengalihkan aset secara langsung dari satu kustodian ke wali lainnya, tanpa menjual apa pun — wali-ke-wali amanat atau transfer barang.Jika, karena alasan tertentu, administrator paket tidak dapat mentransfer dana langsung ke IRA Anda atau 401 (k) baru, mintalah cek yang mereka kirimkan kepada Anda atas nama perawatan akun baru dari penjaganya.Ini masih dihitung sebagai rollover langsung.Namun, untuk amannya, pastikan untuk menyetorkan dana dalam waktu 60 hari.

Jika tidak, IRS membuat perusahaan Anda sebelumnya menahan 20% dari dana Anda jika Anda menerima cek yang diberikan kepada Anda.Penting untuk diperhatikan bahwa jika cek dibuat langsung kepada Anda, pajak akan dipotong, dan Anda harus mengumpulkan dana lain untuk menggulirkan jumlah penuh distribusi Anda dalam waktu 60 hari.

Namun, ingatlah, jika Anda mengambil cek yang dibuat untuk paket baru tetapi gagal menyetorkannya dalam 60 hari, Anda masih akan dikenakan penalti. Untuk mempelajari lebih lanjut tentang cara teraman untuk melakukan rollover dan transfer IRA, unduh publikasi IRS dan 590-A dan 590-B .

Garis bawah

Saat Anda meninggalkan pekerjaan, ada tiga hal yang perlu dipertimbangkan saat Anda memutuskan apakah rollover 401 (k) tepat untuk Anda:

  1. Biaya
  2. Rentang dan kualitas investasi di 401 (k) Anda dibandingkan dengan IRA
  3. Aturan rencana 401 (k) di pekerjaan lama atau baru Anda

Poin kunci yang perlu diingat tentang semua rollover ini adalah bahwa setiap jenis memiliki aturannya sendiri.Rollover biasanya tidak memicu pajak atau meningkatkan komplikasi pajak, selama Anda tetap berada dalam kategori pajak yang sama. Itu berarti Anda memindahkan 401 (k) biasa ke IRA tradisional dan Roth 401 (k) ke Roth IRA .

Pastikan untuk memeriksa saldo 401 (k) Anda ketika Anda meninggalkan pekerjaan Anda, dan putuskan tindakan yang akan diambil.Mengabaikan tugas ini dapat membuat Anda memiliki jejak rekening pensiun di perusahaan yang berbeda — atau bahkan sanksi pajak yang buruk jika majikan Anda sebelumnya mengirimkan cek bahwa Anda tidak menginvestasikan kembali dengan benar tepat waktu.