Brazil etf.
Apa Brazil etf?
ETF Brasil adalah dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang berinvestasi di saham Brasil, baik melalui bursa saham lokal atau melalui tanda terima penyimpanan Amerika dan global. ETF Brasil biasanya dikelola secara pasif dan melacak indeks negara atau indeks pihak ketiga yang diikuti secara luas.
Poin Penting
- ETF Brasil adalah dana yang diperdagangkan di bursa yang berinvestasi di saham Brasil, baik melalui bursa saham lokal atau melalui tanda terima penyimpanan Amerika dan global.
- ETF ini sering kali dikelola secara pasif, melacak indeks negara atau indeks pihak ketiga yang diikuti secara luas.
- Perekonomian Brasil sangat terkonsentrasi pada material, energi, dan keuangan.
- Seperti kebanyakan pasar negara berkembang, berinvestasi di Brasil menawarkan imbalan besar sebagai imbalan untuk mengambil risiko besar.
Memahami ETF Brasil
Investor yang tertarik pada Brasil memiliki dua opsi utama. Salah satunya adalah berinvestasi langsung di perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek São Paolo, juga dikenal sebagai bursa B3. Yang lainnya adalah dengan mengambil rute luar negeri, baik melalui tanda terima penyimpanan Amerika (ADR), tanda terima penyimpanan global (GDR), reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa (ETF).
Berinvestasi di pasar negara berkembang dapat menambah cita rasa internasional pada portofolio, serta kemungkinan pengembalian yang lebih tinggi. Namun, memilih saham di negara-negara ini bukanlah strategi yang cocok untuk kebanyakan orang. Pasar saham Brasil bisa berubah- ubah dan masing-masing perusahaan sulit untuk dievaluasi. Investor yang berharap untuk memasuki Brasil mungkin lebih baik menyebarkan investasi mereka di pasar yang lebih luas.
ETF cocok dengan tagihan ini. ETF adalah kendaraan berbiaya rendah yang terdaftar di bursa dan diperdagangkan sepanjang hari seperti halnya saham biasa. Mereka bertujuan untuk mereplikasi kinerja indeks patokan yang melacak pasar ekuitas yang lebih luas, sektor atau tren tertentu, dengan mencerminkan kepemilikan indeks yang mereka tunjuk .
Ada sedikit indeks yang tersedia untuk direplikasi ETF Brasil. Mulai dari indeks yang menargetkan perusahaan internasional besar hingga yang terdiri dari perusahaan kecil yang sedang naik daun yang nasibnya terkait langsung dengan kesehatan ekonomi lokal.
Contoh ETF Brasil
Investor memiliki beberapa ETF Brasil untuk dipilih.Salah satu yang terbesar adalah iShares MSCI Brazil ETF ( NYSE Arca dan melacak MSCI Brazil 25/50 Index, yang mencakup segmen besar dan menengah di pasar Brasil.
Pencantuman 25/50 dalam namanya mengacu pada metodologi pembatasan yang diterapkan indeks.Tidak ada satu saham pun yang dapat membuat lebih dari seperempat indeks, dan perusahaan yang secara individual memiliki lebih dari 5 persen tidak dapat menggabungkan hingga melebihi 50 persen dari bobot keseluruhannya.Konstituen teratas indeks, dengan bobot sekitar 13 persen, adalah logam dan perusahaan pertambangan Vale.
Penting:
Tiga sektor paling menonjol dalam ekonomi Brasil adalah material, energi, dan keuangan.
ETF Brasil populer lainnya adalah Van Eck Vectors Brazil Small-Cap ETF ( topi kecil perusahaan yang berasal setidaknya setengah dari pendapatan mereka dari menjual produk ke Brasil, membuatnya menjadi bermain di lokal ekonomi .
Manfaat ETF Brasil
Brasil memiliki sejarah panjang ketidakstabilan politik dan skandal, jadi berinvestasi dalam ETF yang menargetkan sejumlah besar ekuitas dan kelas aset mungkin lebih bijaksana daripada memilih saham individu. ETF yang berfokus pada Brasil akan memberi investor eksposur ke negara yang terkenal dengan pertambangan, pertanian, dan manufakturnya. Negara ini juga memiliki sektor jasa yang berkembang pesat , yang membantu mengurangi ketergantungannya pada komoditas dan daya beli kawasan lain di seluruh dunia.
Ekonomi Brasil yang berkembang pesat menawarkan potensi pengembalian di atas rata-rata, terutama ketika valuasi terlihat meluas di negara yang lebih maju .Pada 2019, MSCI Brazil Index naik 26,3 persen, melampaui pasar yang lebih mapan.
Batasan ETF Brasil
Sayangnya, ada banyak keberatan untuk berinvestasi di Brasil.Negara ini memiliki sejarah politik yang tidak stabil dan bergantung pada ekspor , yang berarti penurunan di wilayah lain di dunia dapat berdampak buruk pada kesehatan keuangan dan pasar saham Brasil.Negara-negara pasar berkembang lainnya, seperti Cina, termasuk di antara pembeli sumber daya alam Brasil terbesar.
Diversifikasi juga bisa menjadi masalah. Brasil tidak unggul di semua bidang, meninggalkan ETF-nya secara umum lebih berbobot di beberapa sektor daripada yang lain.
Ada kelangkaan perusahaan publik juga, dibandingkan dengan negara yang lebih maju.MSCI Brazil Index, patokan yang dilacak oleh banyak ETF, mencakup 85 persen ekuitas Brasil dengan hanya 56 sekuritas. Itu jauh dari 500 perusahaan terkemuka yang membentuk Indeks S&P 500.
Referensi cepat
Setelah satu tahun absen, Brasil pada tahun 2020 bergabung kembali dengan daftar 25 negara teratas untuk investasi langsung asing oleh AT Kearney, mengklaim tempat No. 22.
Pertimbangan Khusus
Investor yang tergoda oleh Brasil juga dapat memperoleh eksposur dengan berinvestasi dalam dana yang mencakup pasar Amerika Latin yang lebih luas atau negara berkembang lainnya.Misalnya, Brasil menyumbang lebih dari 60% bobot Indeks MSCI Pasar Berkembang Amerika Latin, yang juga mencakup Meksiko, Chili, Peru, dan Kolombia.
Faktor penting lainnya yang perlu dipertimbangkan adalah risiko mata uang. Banyak investor meremehkan dampak fluktuasi mata uang terhadap pengembalian total saat berinvestasi secara internasional. Jika nilai dolar AS naik terhadap real Brasil, maka ETF yang tidak dilindungi nilainya akan mengalami kerugian mata uang yang dapat mengimbangi keuntungan apa pun di saham Brasil. Selama periode kekuatan dolar, mungkin ada baiknya mempertimbangkan ETF yang melindungi risiko mata uang. Ini memberi investor keuntungan yang lebih dekat dengan pengembalian mata uang lokal dari indeks saham utama suatu negara.