Dana sektor

Apa Dana sektor?

Dana sektor adalah dana investasi yang diinvestasikan hanya dalam bisnis yang beroperasi di industri atau sektor ekonomi tertentu. Reksa dana sektor biasanya disusun sebagai reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa (ETF).

Memahami Dana Sektor

Reksa dana sektor fokus pada satu area pasar, yang dikenal sebagai sektor, dengan berinvestasi di perusahaan yang beroperasi di sektor reksa dana yang dipilih. Sektor terdiri dari satu lini bisnis yang menyediakan produk yang sama atau serupa. Beberapa sektor umum termasuk sektor keuangan atau sektor teknologi. JPMorgan di sektor keuangan sedangkan Apple di sektor teknologi. Dana sektor memungkinkan investor untuk bertaruh pada potensi apresiasi dari kategori industri tertentu.

Sektor tertentu mungkin menawarkan potensi pertumbuhan yang tinggi karena katalis investasi yang didorong secara ekonomi; namun, berinvestasi di sektor tertentu memiliki potensi risiko tinggi dan lebih mudah berubah karena ini adalah investasi terkonsentrasi tanpa diversifikasi ekonomi .

Dana sektor memang menawarkan keuntungan dari beberapa diversifikasi melalui beberapa kepemilikan dalam portofolio; namun, dana sektor secara keseluruhan akan memiliki risiko khusus yang memengaruhi seluruh portofolio karena eksposur sektor yang ditargetkan. Jika satu sektor berkinerja buruk, dana yang difokuskan pada sektor itu juga akan melakukannya, tanpa ada pengimbangan dari investasi di sektor yang berkinerja baik.

Reksa dana sektor akan memiliki kendala portofolio yang mengharuskan manajer portofolio untuk memilih sekuritas investasi untuk reksa dana yang termasuk dalam tujuan reksa dana yang ditargetkan. Manajer investasi tidak akan diizinkan untuk berinvestasi di sektor lain sesuai mandat perusahaan. Jika strategi reksa dana akan berubah, manajer investasi harus memberi tahu investor, karena mereka mungkin berinvestasi di reksa dana / sektor sebagai bagian dari strategi portofolio yang lebih luas.

Beberapa sektor dan kategori investasi dana sektor mungkin memerlukan uji tuntas yang lebih baik daripada yang lain, karena sektor tertentu biasanya dikaitkan dengan siklus pasar. Saham siklus konsumen, misalnya, mencakup perusahaan yang bergerak di bidang otomotif, perumahan, hiburan, dan aktivitas ritel. Perusahaan dan sub-sektor pasar ini berhasil dengan baik ketika ekonomi tumbuh tetapi buruk ketika ekonomi tidak. Saham konsumen pokok, termasuk perusahaan yang terlibat dalam utilitas rumah tangga, makanan, minuman, dan barang-barang rumah tangga diketahui lebih stabil di semua jenis siklus pasar.

Dana Sektor dan Beta

Umumnya, salah satu cara untuk mengikuti risiko dan volatilitas suatu sektor adalah dengan mengikuti beta -nya. Dari 2017 hingga 2020, indeks sektor teknologi Standard and Poor (S&P) melaporkan salah satu beta sektor tertinggi di 1,03, dan sektor utilitas salah satu beta terendah di 0,17. Sektor teknologi melaporkan pengembalian 50% pada 2019, mengalahkan laba Indeks S&P 500 sebesar 31,5%. Kembalinya sektor utilitas adalah 26,4%, tepat di bawah pengembalian Indeks, seperti yang diharapkan oleh beta yang lebih rendah. 

Investasi Dana Sektor

Berinvestasi di dana sektor tertentu adalah proses yang cukup sederhana karena ada banyak dana yang secara aktif atau pasif berinvestasi di berbagai sektor pasar. Dana sektor aktif akan secara aktif memutuskan saham apa yang harus dimasukkan ke dalam portofolio berdasarkan analisis ahli mereka. Mereka mungkin sering memasukkan atau menghapus perusahaan dari portofolionya.

Dana sektor pasif biasanya melacak indeks. S&P memiliki banyak indeks sektor untuk dilacak, yaitu:

• Indeks Diskresioner Konsumen S&P 500
• Indeks Staples Konsumen S&P 500
• Indeks Energi S&P 500
• Indeks Keuangan S&P 500
• Indeks Perawatan Kesehatan S&P 500
• Indeks Industri S&P 500
• Indeks Teknologi Informasi S&P 500
• Indeks Bahan S&P 500
• Indeks Real Estat S&P 500
• Indeks Layanan Komunikasi S&P 500
• Indeks Utilitas S&P 500