Memahami hipotek Anda


Salah satu keputusan finansial terbesar dalam hidup adalah membeli rumah.Kepemilikan rumah memungkinkan seseorang untuk membangun ekuitas rumah dan mengurangi bunga hipotek dari pajak mereka.  Rumah berpotensi meningkat nilainya seiring waktu, dan ada manfaat tak berwujud seperti memiliki kendali yang lebih besar atas renovasi. Ketika seseorang membeli rumah, pengeluaran bulanan biasanya meningkat. Meskipun demikian, memiliki rumah bisa bermanfaat jika Anda membuat keputusan yang tepat sejak awal.


Apa Memahami hipotek Anda?

  • Pastikan peringkat kredit Anda sebaik mungkin sebelum Anda mulai berbelanja untuk hipotek
  • Perhatikan biaya pemberi pinjaman. Beberapa tidak dapat dihindari dan beberapa dapat dinegosiasikan.
  • Anda mungkin dibebani dengan biaya PMI. Jika demikian, singkirkan sesegera mungkin.

Langkah Satu: Poles Peringkat Kredit Anda

Persiapan adalah setengah dari perjuangan untuk mendapatkan hipotek.Langkah pertama adalah mendapatkan laporan kredit Andadan mengetahui skor FICO Anda, yang berarti apakah Anda akan dianggap layak kredit.Skor Anda akan berada di antara 300 dan 850.

Sejak 2010, Federal Housing Administration (FHA)  telah mensyaratkan skor kredit 580 atau lebih untuk memenuhi syarat pinjaman FHA dengan uang muka 3,5%.Mereka dengan skor kredit antara 500 dan 579 harus meletakkan 10%, sementara peminjam dengan skor di bawah 500 tidak memenuhi syarat.  Program lain sepertiFannie Mae menetapkan minimum lebih tinggi 620 hingga 640 untuk pemohon hipotek.

Apa yang harus dilakukan tentang hal itu

Jika skor Anda rendah, berusahalah untuk membayar utang berbunga tinggi.Bayar tagihan Anda tepat waktu.Jangan mengajukan kartu kredit lain.Namun, jangan menutup kartu kredit yang tidak digunakan.Memiliki kredit yang tersedia untuk Anda tetapi tidak menggunakannya sebenarnya meningkatkan skor kredit Anda dengan meningkatkan rasio pemanfaatan kredit Anda.  Juga, periksa kesalahan atau ketidaksesuaian pada laporan kredit Anda dan tindak lanjuti untuk memperbaikinya.

Langkah Kedua: Belanja Pemberi Pinjaman

Setelah skor kredit Anda berada di tempat yang Anda inginkan, belanjalah pemberi pinjaman.Dengan asumsi Anda adalah prospek yang baik, biarkan tiga atau empat pemberi pinjaman bersaing untuk bisnis Anda.Jangan berikan persetujuan setiap pemberi pinjaman untuk mengakses laporan kredit Anda.DapatkanPerkiraan Pinjaman (sebelumnya disebut Perkiraan Itikad Baik ) dan analisis setiap tagihan.  Hanya jika Anda telah memilih pemberi pinjaman, barulah Anda mengizinkan mereka untuk memeriksa kredit Anda.

Referensi cepat

Poin hipotek adalah biaya bunga di muka. Hindari mereka jika memungkinkan.

Biaya pemberi pinjaman kepada peminjam bisa sangat kreatif dan bisa dinegosiasikan. Biaya seperti origination pinjaman, biaya pemrosesan dan biaya underwriting seringkali dapat dinegosiasikan setidaknya 50% atau bahkan dibebaskan oleh pemberi pinjaman jika mereka menginginkan bisnis Anda.

Menolak Membayar Poin

Hindari poin jika Anda bisa. Saat Anda membayar poin, Anda membayar bunga secara sekaligus di muka untuk mendapatkan suku bunga yang lebih rendah pada hipotek suku bunga tetap. Satu poin sama dengan 1%. Itu pada dasarnya meningkatkan jumlah uang muka Anda. Poin adalah biaya tambahan yang tidak perlu oleh pemberi pinjaman. Tolak untuk membayarnya, atau bawa bisnis Anda ke tempat lain.

Dalam beberapa kasus, mungkin ada baiknya menyewa pengacara real estat untuk mengidentifikasi biaya yang tidak perlu.Agen real estat yang berpengetahuan luas dapat memberi tahu Anda biaya mana yang lazim dan mana yang berpotensi dihilangkan.Misalnya,biaya asuransikepemilikan di beberapa kabupaten di Florida adalah tanggung jawab pembeli (kecuali penjual setuju untuk mengambil biayanya).  Jika Anda membeli di sana, biaya tersebut akan muncul di Perkiraan Pinjaman Anda.Bagaimanapun, Anda tidak ingin ada kejutan besar ketika Anda mendapatkan Pengungkapan Penutupan sebelum penutupan.

Langkah 3: Tentang PMI

Sebagian besar pemberi pinjaman membebankan asuransi hipotek pribadi (PMI) jika Anda membayar uang muka awal kurang dari 20% untuk rumah Anda. Asuransi ini melindungi pemberi pinjaman, bukan Anda, jika pinjaman Anda gagal bayar. PMI mungkin tidak dapat dihindari jika Anda tidak dapat memenuhi ambang batas 20%. Jika Anda mengajukan pinjaman $ 200.000 dengan uang muka 10 persen, Anda dapat mengharapkan untuk membayar setidaknya $ 100 per bulan untuk pembayaran PMI. Bukan hal yang aneh melihat pembayaran PMI dalam kisaran $ 150 hingga $ 200 sebulan.

Jatuhkan

Namun, Anda harus tahu bahwa ketika Anda mencapai persentase ekuitas tertentu di rumah Anda, biasanya 20%, Anda dapat membatalkan PMI. Dan Anda pasti ingin. Selama 30 tahun, pembayaran PMI bulanan sebesar $ 150 dapat berjumlah lebih dari $ 54.000. Pemberi pinjaman tidak akan mengingatkan Anda bahwa Anda dapat membatalkan pembayaran tambahan.

Menghindari PMI

Katakanlah Anda sedang mencari rumah seharga $ 200.000 dan Anda memiliki $ 10.000 untuk uang muka. Sebagian besar pemberi pinjaman akan meminta pembayaran PMI jika Anda tidak menyetor setidaknya $ 40.000, tidak termasuk biaya pinjaman. Bagi banyak pembeli rumah pertama kali, uang muka $ 40.000 tidak mungkin dilakukan.

Namun, Anda dapat mencoba “mendukung” pinjaman Anda sehingga dua pemberi pinjaman mengambil bagian dalam pinjaman. Ini bisa menyerupai rencana tipe 80-15-5: Anda membiayai 80% pada hipotek utama, 15% pada hipotek kedua atau pinjaman ekuitas rumah, dan 5% sebagai uang muka Anda. Dengan menggunakan pinjaman ekuitas rumah ditambah uang muka Anda, Anda dapat memanfaatkan jumlah itu terhadap harga pembelian rumah Anda dan menutupi persyaratan uang muka 20%, sehingga menghindari PMI.

Ekuitas rumah atau pinjaman kedua kemungkinan besar akan memiliki suku bunga variabel atau suku bunga yang lebih tinggi dari hipotek utama Anda, jadi Anda harus mengawasi pinjaman ini dan mencoba melunasinya terlebih dahulu.Bunga pinjaman ekuitas rumah juga dapat dikurangkan dari pajak federal jika pinjaman tersebut digunakan untuk membeli, membangun, atau secara substansial memperbaiki rumah pembayar pajak.Namun, pasangan yang sudah menikah dibatasi untuk mengurangi bunga hingga $ 750.000 dari total hutang hipotek.

Jenis Pinjaman

Pinjaman suku bunga tetap 30 tahun masih merupakan pinjaman hipotek yang paling umum. Sebagian besar pemilik rumah lebih memilih jenis pinjaman ini karena pembayaran bulanan mereka akan tetap stabil selama bertahun-tahun.

Pinjaman tetap 15 tahun menjadi lebih populer karena mengurangi jangka waktu pinjaman, yang mengurangi jumlah bunga yang dibayarkan selama masa pinjaman. Pinjaman jangka pendek ini biasanya memiliki tingkat bunga yang lebih tinggi karena pemberi pinjaman melepaskan kesempatan untuk menghasilkan uang, terutama jika tingkat bunga naik.

Sebuah hipotek adjustable-rate (ARM) menawarkan tingkat bunga rendah untuk jangka waktu. Tingkat bunga kemudian dapat disesuaikan setiap tahun, atau mereka mungkin terdaftar sebagai “3-1,” “5-1,” atau “7-1.” Dengan pinjaman dengan suku bunga yang dapat disesuaikan “7-1”, jumlah pinjaman akan ditetapkan untuk tujuh tahun pertama dan kemudian akan disesuaikan mulai tahun kedelapan berdasarkan kondisi pasar saat ini. Itu biasanya didasarkan pada indeks Treasury satu tahun.

Bagaimana ARMs Bekerja

Awalnya, suku bunga ARM dapat berkisar antara satu hingga tiga poin persentase di bawah hipotek tetap konvensional. Apakah ARM tepat untuk Anda sering kali bergantung pada berapa lama Anda berencana untuk tinggal di rumah. Dalam kasus “7-1”, jika Anda hanya berencana untuk tinggal di rumah selama tujuh tahun, ini mungkin pinjaman yang sempurna untuk Anda. Namun, jika Anda berencana untuk tinggal di rumah lebih lama dan suku bunga mulai naik, biaya bulanan Anda bisa meningkat secara signifikan.

Garis bawah

Upaya ekstra sepadan untuk meninjau Pengungkapan Penutupan Anda dan membandingkannya dengan Perkiraan Pinjaman sebelum tanggal penutupan rumah baru Anda.  Jika angkanya membengkak atau Anda melihat biaya baru, hubungi pemberi pinjaman dan minta mereka untuk menjelaskan atau memperbaiki kesalahan. Membeli rumah adalah komitmen jangka panjang, jadi Anda ingin memahami sepenuhnya semua persyaratan pinjaman Anda dan tidak mengabaikan biaya tersembunyi.