Ensiklopedia keuangan

5 rencana pensiun dan manfaat yang diketahui

Jutaan pekerja Amerika menyimpan sebagian dari penghasilan mereka dalam program pensiun yang disponsori pemberi kerja seperti 401 (k), 403 (b), atau 457. Namun ada beberapa rencana yang kurang dikenal yang dirancang untuk pemerintah dan karyawan nirlaba dan untuk para eksekutif yang mendapat kompensasi tinggi.

Di bawah ini adalah lima program pensiun yang kurang umum, jenis karyawan yang mereka rancang, dan cara kerjanya.

Apa 5 rencana pensiun dan manfaat yang diketahui?

  • Program pensiun dan tunjangan yang kurang umum ditawarkan kepada beberapa karyawan termasuk 401 (a) s, 419 (e) s, 414 (h) s, Asosiasi Penerima Manfaat Karyawan Sukarela, dan Program Pensiun Eksekutif Tambahan.
  • Masing-masing dirancang untuk jenis pekerja tertentu, seperti mereka yang bekerja di pemerintahan atau nirlaba, atau mereka yang mendapat kompensasi tinggi.
  • Beberapa dari rencana ini bisa mahal untuk dijalankan dan bisa kehilangan status diuntungkan pajak jika peraturan IRS tidak diikuti.

1. 401 (a) Rencana

Semuarencana pensiun iuran pasti yang memenuhi syaratdapat disebut sebagai rencana 401 (a) karena paragraf A dari Bagian 401 dalam Kode Pendapatan Internal menjabarkan jenis rencana standar dan seperangkat aturan bahwa semua rencana berikutnya dalam kode tersebut, seperti 401 (k) s, harus dipatuhi.

Namun, program 401 (a) biasanya digunakan sebagai sarana untuk berbagi keuntungan atau program pensiun pembelian uang yang didanai sepenuhnya oleh pemberi kerja, seringkali seluruhnya dengan saham perusahaan.  Kontribusi karyawan mungkin diperbolehkan tetapi tidak diwajibkan.

Mereka menyerupai 401 (k) dalam banyak hal lain, seperti jadwal vesting, batas kontribusi, dan perlakuan pajak, dan pada dasarnya memberikan manfaat yang sama seperti rencana yang lebih umum.

Tetapi 401 (a) juga memungkinkan berbagai tingkat tunjangan dibayarkan kepada kelompok karyawan tertentu, dan mereka tidak memiliki aturan nondiskriminasi yang ketatyang berlaku untuk jenis rencana lain.

Banyak lembaga pemerintah, dan entitas pendidikan dan nirlaba, menggunakan rencana ini untuk memberikan manfaat yang melebihi apa yang dapat mereka tawarkan dalam rencana 403 (b) atau 457 . 

2. 419 (e) Rencana Manfaat Kesejahteraan

Program tunjangan kesejahteraan 419 (e) pada dasarnya berfungsi sebagai sarana pendanaan untuk tunjangan asuransi yang dapat diambil oleh karyawan setelah mereka berhenti bekerja.Paket serbaguna ini memungkinkan pemberi kerja untuk memilih program manfaat asuransi dan memberikan kontribusinya bagi karyawan selama masa kerja mereka.Hal ini dilakukan dengan cara yang sama seperti perusahaan membuat kontribusi rencana pensiun yang sesuai dalam rencana yang memenuhi syarat.

Manfaat diaktifkan untuk karyawan saat mereka pensiun.Mereka mungkin menyediakan berbagai jenis pertanggungan, termasuk asuransi jiwa, kesehatan, cacat tambahan, gigi, dan Medicaid tambahan.  Tunjangan ini dapat berbeda dari atau melengkapi tunjangan yang dimiliki karyawan selama tahun kerja mereka, tergantung pada bagaimana program tersebut dibuat.

Referensi cepat

Jika pemberi kerja secara finansial tidak dapat memberikan kontribusi yang diperlukan, kebijakan dalam 419 (e) akan berakhir dan karyawan akan kehilangan manfaatnya.

Program 419 (e) dapat memberikan tunjangan keseluruhan yang substansial bagi karyawan yang seharusnya membayar sendiri tunjangan ini atau pergi tanpanya ketika mereka pensiun.

Biaya rencana 419 (e) bisa sangat tinggi. Mereka umumnya sesuai untuk perusahaan kecil dengan segelintir karyawan jangka panjang, seperti praktik medis swasta.

Pengusaha yang mendanai rencana ini dapat mengambil potongan pajak yang besar untuk kontribusinya, meskipun kontribusi tersebut tidak selalu dapat dikurangkan sepenuhnya.Pengusaha yang menggunakan rencana ini harus berhati-hati untuk mengikuti peraturan IRS untuk memastikan kontribusi dapat dikurangkan.

Kontribusi rencana tidak dapat diubah dan harus dipegang oleh wali amanat independen, sehingga secara umum dikecualikan dari kreditor.Tingkat kontribusi dan manfaat harus dihitung dan disertifikasi setiap tahun oleh aktuaris independen yangdipekerjakan oleh pengelola program.Perhitungan ini didasarkan pada jumlah karyawan yang ditanggung dan proyeksi usia pensiun dan umur panjang mereka.

Karyawan secara otomatis memenuhi syarat untuk menerima manfaat ketika mereka mencapai usia tertentu, seperti 65 tahun.

3. Asosiasi Penerima Manfaat Karyawan Sukarela

Asosiasi Penerima Manfaat Karyawan Sukarela (VEBA) merupakan bentuk kelompok dari rencana tunjangan kesejahteraan.Artinya, mereka bertujuan untuk menanggung biaya medis, gigi, dan asuransi dasar lainnya yang terkait dengan pensiunan dalam grup.

VEBA adalah versi gabungan dari rencana kesejahteraan yang memungkinkan pemberi kerja yang berbeda untuk menggabungkan akun tunjangan mereka ke dalam satu entitas.Mereka sangat mirip dengan sepupu tunjangan kesejahteraan individu dalam hal perlakuan pajak, pemisahan aset, dan aturan yang berkaitan dengan kontribusi dan distribusi dari rencana.

Referensi cepat

Tiga Besar pembuat mobil menciptakan VEBA terbesar di dunia pada tahun 2008 ketika mereka menggabungkan rencana tunjangan mereka menjadi satu rencana yang sekarang memiliki aset lebih dari $ 60 miliar.

Kriteria utama untuk semua VEBA adalah bahwa penerima manfaat harus memiliki identitas yang sama, seperti pemberi kerja, serikat pekerja , atauperjanjian kerja bersama yang sama.

4. Rencana Pensiun Eksekutif Tambahan

Biasa disebut sebagai top-hat plan, Supplemental Executive Retirement Plans (SERPs) adalah bentuk program kompensasi tangguhan yang tidak memenuhi syarat yang didanai sendiri oleh pemberi kerja.

Seperti kebanyakan program yang tidak memenuhi syarat, program tersebut dirancang hanya untuk karyawan dengan kompensasi tinggi atau karyawan kunci dan memberikan manfaat pensiun tambahan selama kondisi tertentu terpenuhi, seperti karyawan tetap bekerja di perusahaan hingga pensiun atau tidak mengambil pekerjaan dengan pesaing.

Manfaat sering kali didanai dengan asuransi jiwa nilai tunai dan tumbuh ditangguhkan pajak sampai dibayarkan, yang pada saat itu dilaporkan sebagai kompensasi kena pajak kepada pensiunan dan dapat dikurangkan bagi perusahaan.

SERP telah dikritik oleh beberapa orang karena memberikan kompensasi yang berlebihan kepada segelintir orang yang disukai di sebuah perusahaan dengan mengorbankan sebagian besar karyawan. 

5. 414 (h) Rencana

Dirancang hanya untuk pegawai pemerintah publik, jenis program pensiun pembelian uang ini memungkinkan kontribusi pemberi kerja dan karyawan untuk tumbuh dengan dasar penangguhan pajak hingga pensiun.

Rencana tersebut biasanya memiliki ketentuan “penjemputan” yang memungkinkan pemberi kerja untuk memasukkan kontribusi karyawan ke dalam rekening mereka dengandasar sebelum pajak dengan cara yang sama seperti 401 (k) atau rencana tradisional lainnya.

Vesting selalu segera, dan karyawan yang berangkat bekerja untuk majikan lain dapat memasukkan 414 (h) mereka ke dalam rencana perusahaan baru mereka selama majikan menerima rollover.