Memahami Keuntungan Modal Jangka Panjang vs. Jangka Pendek
Ketika Anda menjual aset modal lebih dari yang Anda bayarkan, hasilnya adalah capital gain.Aset modal termasuk saham, obligasi, logam mulia, perhiasan, dan real estat. Pajak yang akan Anda bayarkan atas capital gain bergantung pada berapa lama Anda memegang aset sebelum menjualnya.Keuntungan modal diklasifikasikan sebagai jangka panjang atau jangka pendek dan dikenakan pajak yang sesuai.
Penting untuk mengingat pajak ini setiap kali Anda menjual aset, terutama jika Anda mencoba-coba perdagangan harian online. Pertama, keuntungan apa pun yang Anda hasilkan akan dikenakan pajak. Dan kedua, Anda mungkin pernah mendengar bahwa capital gain dikenakan pajak yang lebih menguntungkan daripada jenis pendapatan lainnya, tetapi itu tidak selalu terjadi. Seperti disebutkan di atas, itu tergantung pada berapa lama Anda memiliki aset tersebut sebelum Anda menjualnya.
Keuntungan modal jangka panjang diperoleh dari aset yang dimiliki lebih dari satu tahun sebelum dilepaskan.Keuntungan modal jangka panjang dikenakan pajak sesuai dengan ambang batas untuk penghasilan kena pajak sebesar 0%, 15%, atau 20%.Tarif pajak untuk sebagian besar pembayar pajak yang melaporkan keuntungan modal jangka panjang adalah 15% atau lebih rendah.
Keuntungan modal jangka pendek dikenakan pajak seperti halnya pendapatan biasa Anda. Itu hingga 37% tergantung pada kelompok pajak Anda .
Apa Memahami Keuntungan Modal Jangka Panjang vs. Jangka Pendek?
- Menjual aset modal — misalnya, saham, obligasi, logam mulia, atau real estat — lebih dari harga beli menghasilkan capital gain.
- Keuntungan modal jangka pendek dihasilkan dari penjualan aset modal yang dimiliki selama satu tahun atau kurang dan dikenakan pajak sebagai penghasilan tetap.
- Keuntungan modal jangka panjang dihasilkan dari penjualan aset modal yang dimiliki lebih dari satu tahun dan dikenakan pajak sebesar 0%, 15%, atau 20%.
Perbedaan Antara Jangka Pendek dan Jangka Panjang
Keuntungan modal jangka pendek dihasilkan dari penjualan aset yang dimiliki selama satu tahun atau kurang.Sementara keuntungan modal jangka panjang umumnya dikenakan pajak pada tingkat yang lebih menguntungkan daripada gaji atau upah, keuntungan yang diklasifikasikan sebagai keuntungan jangka pendek tidak mendapatkan keuntungan dari tarif pajak khusus.Mereka dikenakan pajak sebagai penghasilan biasa.
Sebagai penghasilan kena pajak reguler, keuntungan jangka pendek tunduk pada golongan pajak mana pun Anda termasuk.Saat ini ada tujuh kelompok pajak federaldi AS, dengan tarif mulai dari 10% hingga 37%.
Keuntungan modal bersih dihitung berdasarkan penyesuaian Anda dalam suatu aset.Itu adalah jumlah yang Anda bayarkan untuk memperoleh aset, dikurangi depresiasi, ditambah biaya yang Anda keluarkan selama penjualan aset dan biaya perbaikan yang Anda lakukan. Jika suatu aset diberikan kepada Anda sebagai hadiah, Anda mewarisi dasar donor.
Pajak atas keuntungan modal jangka panjang hampir selalu lebih rendah dibandingkan jika aset yang sama dijual (dan keuntungan direalisasikan ) dalam waktu kurang dari setahun. Karena keuntungan modal jangka panjang umumnya dikenakan pajak pada tingkat yang lebih menguntungkan daripada keuntungan modal jangka pendek, Anda dapat meminimalkan pajak keuntungan modal dengan memegang aset selama satu tahun atau lebih.
Tingkat Keuntungan Modal Jangka Panjang
Setelah berlakunya Undang- Undang Pemotongan dan Pekerjaan Pajak (TCJA), perlakuan pajak atas keuntungan modal jangka panjang berubah. Sebelum tahun 2018, tanda kurung pajak untuk keuntungan modal jangka panjang sangat selaras dengan tanda kurung pajak penghasilan. TCJA membuat tanda kurung pajak unik untuk pajak capital gain jangka panjang. Angka-angka ini umumnya berubah dari tahun ke tahun.
Sumber: Internal Revenue Service.
Keuntungan Modal Jangka Pendek Tarif Pajak
Keuntungan modal jangka pendek dikenakan pajak seolah-olah merupakan pendapatan biasa.Pendapatan apa pun yang Anda terima dari investasi yang Anda miliki selama kurang dari satu tahun harus dimasukkan dalam pendapatan kena pajak Anda untuk tahun itu. Misalnya, jika Anda memiliki $ 80.000 pendapatan kena pajak dari gaji Anda dan $ 10.000 dari investasi jangka pendek, total pendapatan kena pajak Anda adalah $ 90.000.
Pajak yang akan Anda bayarkan atas capital gain jangka pendek mengikuti tanda kurung pajak yang sama dengan penghasilan biasa.
Sumber: Internal Revenue Service.
Pendapatan biasa dikenakan pajak dengan tarif yang berbeda tergantung pada pendapatan Anda. Ada kemungkinan bahwa keuntungan modal jangka pendek — atau setidaknya sebagian darinya — mungkin dikenakan pajak dengan tarif yang lebih tinggi daripada penghasilan reguler Anda. Itu karena hal itu dapat menyebabkan sebagian dari keseluruhan pendapatan Anda melonjak ke kelompok pajak yang lebih tinggi .
Misalnya, dengan menggunakan tarif pajak penghasilan federal tahun 2020, dan dengan asumsi Anda mengajukan penghasilan itu sebagai satu orang, Anda akan termasuk dalam kelompok pajak 22% dengan penghasilan kena pajak dari gaji Anda. Namun, karena sifat progresif dari sistem pajak federal, $ 9.875 pertama yang Anda peroleh akan dikenakan pajak sebesar 10%, penghasilan Anda dari $ 9.876 hingga $ 40.125 akan dikenakan pajak sebesar 12%, dan hanya pendapatan dari $ 40.126 hingga $ 85.525 yang akan dikenakan pajak. sebesar 22%.
Bagian dari capital gain $ 10.000 Anda — bagian hingga batas $ 85.525 untuk braket — akan dikenakan pajak sebesar 22%. Sisa pendapatan $ 4.475, bagaimanapun, akan dikenakan pajak sebesar 24%, tarif untuk kelompok pajak tertinggi berikutnya.
Keuntungan Modal dan Pajak Negara
Apakah Anda harus membayar capital gain kepada negara juga tergantung di mana Anda tinggal.
Beberapa negara bagian juga mengenakan pajak capital gain, sementara yang lain tidak memiliki pajak capital gain atau perlakuan yang menguntungkan terhadapnya.
Negara bagian berikut tidak memiliki pajak penghasilan, dan oleh karena itu tidak ada pajak capital gain: Alaska, Florida, New Hampshire, South Dakota, Tennessee, Texas, Washington, dan Wyoming.
Colorado, Nevada, dan New Mexico tidak mengenakan pajak atas capital gain. Montana memiliki kredit untuk mengimbangi sebagian dari pajak capital gain.
Keuntungan Modal Khusus Tarif dan Pengecualian
Beberapa aset menerima perlakuan keuntungan modal yang berbeda atau memiliki kerangka waktu yang berbeda dari tarif yang ditunjukkan di atas.
Barang koleksi
Anda dikenakan pajak pada tarif 28% — terlepas dari pendapatan Anda — untuk keuntungan seni, barang antik, perhiasan, logam mulia, koleksi prangko, koin, dan barang koleksi lainnya.
Saham Usaha Kecil
Perlakuan pajak atas saham usaha kecil yang memenuhi syarat tergantung pada kapan saham tersebut diperoleh dan berapa lama disimpan.Agar memenuhi syarat untuk pengecualian ini, saham harus diperoleh dari bisnis kecil yang memenuhi syarat setelah 10 Agustus 1993, dan investor harus memegang saham tersebut setidaknya selama lima tahun.Pengecualian ini memiliki batas $ 10 juta, atau 10 kali lipat basis penyesuaian saham — mana saja yang lebih besar.Setiap keuntungan modal di atas jumlah itu akan dikenakan tarif 28%.
Real Estate yang Dihuni Pemilik
Ada tempat tinggal utama Andadikecualikan dari penghasilan kena pajak ($ 500.000 untuk mereka yang menikah bersama) selama penjual telah memiliki dan tinggal di rumah selama dua dari lima tahun menjelang penjualan.Jika Anda menjual rumah dengan harga kurang dari yang Anda bayarkan, kerugian ini tidak dianggap sebagai pengurang pajak, karena kerugian modal dari penjualan properti pribadi , termasuk rumah Anda, tidak dapat dikurangkan dari pajak.
Misalnya, seorang wajib pajak yang membeli rumah seharga $ 300.000 dan kemudian menjualnya seharga $ 700.000 menghasilkan keuntungan $ 400.000 dari penjualan tersebut. Setelah menerapkan pembebasan $ 250.000, mereka harus melaporkan keuntungan modal sebesar $ 150.000. Ini adalah jumlah yang dikenakan pajak capital gain.
Dalam kebanyakan kasus, perbaikan dan peningkatan yang signifikan dapat ditambahkan ke biaya dasar rumah. Ini dapat berfungsi untuk lebih mengurangi jumlah keuntungan modal kena pajak. Jika Anda membelanjakan $ 50.000 untuk menambahkan dapur baru ke rumah Anda, jumlah ini dapat ditambahkan ke harga pembelian asli $ 300.000. Ini akan meningkatkan total biaya dasar untuk perhitungan capital gain menjadi $ 350,000 dan menurunkan capital gain dari $ 150,000 menjadi $ 100,000.
Investasi Real Estat
Investor yang memiliki real estat sering kali diizinkan untuk menerapkan pengurangan terhadap total pendapatan kena pajak mereka berdasarkan depresiasi investasi real estat mereka. Pengurangan ini dimaksudkan untuk mencerminkan penurunan kualitas properti yang stabil seiring bertambahnya usia, dan pada dasarnya mengurangi jumlah yang dianggap telah Anda bayarkan untuk properti tersebut sejak awal. Hal ini juga berdampak pada peningkatan keuntungan modal kena pajak Anda saat properti tersebut dijual.
Misalnya, jika Anda membayar $ 200.000 untuk sebuah bangunan dan Anda diizinkan untuk mengklaim $ 5.000 sebagai depresiasi, Anda akan diperlakukan kemudian seolah-olah Anda telah membayar $ 195.000 untuk bangunan tersebut. Jika Anda kemudian menjual real estat, $ 5.000 tersebut akan diperlakukan sebagai penarikan kembali pengurangan penyusutan tersebut. Tarif pajak yang berlaku untuk jumlah yang diperoleh kembali adalah 25%.
Jadi jika Anda menjual bangunan itu seharga $ 210.000, maka akan ada keuntungan modal total sebesar $ 15.000. Tapi $ 5.000 dari angka itu akan diperlakukan sebagai penarikan kembali dari pengurangan pendapatan. Jumlah yang diperoleh kembali itu dikenakan pajak sebesar 25%, di mana sisa keuntungan modal $ 10.000 akan dikenakan pajak pada salah satu dari tarif 0%, 15%, atau 20% yang ditunjukkan di atas.
Pengecualian Investasi
Orang yang berpenghasilan tinggi mungkin akan dikenakan pajak lain atas keuntungan modal mereka, yang disebut pajak pendapatan investasi bersih.Pajak ini membebankan 3,8% tambahan pada pendapatan investasi Anda, termasuk keuntungan modal Anda jika pendapatan kotor yang disesuaikan (MAGI)Anda yang dimodifikasi melebihi jumlah maksimum tertentu: $ 250.000 jika menikah dan mengajukan bersama atau Anda adalah pasangan yang masih hidup, $ 200.000 jika Anda lajang atau seorang kepala rumah tangga, dan $ 125.000 jika menikah secara terpisah.
Keuntungan Keuntungan Modal Jangka Panjang Dibandingkan Jangka Pendek
Akan menguntungkan untuk menyimpan investasi lebih lama jika mereka akan dikenakan pajak capital gain setelah direalisasikan.
Tarif pajak akan lebih rendah bagi kebanyakan orang jika mereka merealisasikan capital gain lebih dari setahun. Misalnya, Anda membeli 100 lembar saham XYZ dengan harga $ 20 per lembar dan menjualnya dengan harga $ 50 per lembar. Penghasilan reguler Anda dari penghasilan adalah $ 100.000 setahun dan Anda adalah bagian dari pasangan yang sudah menikah yang mengumpulkan bersama. Bagan di bawah ini membandingkan pajak yang akan Anda bayarkan jika Anda memegang dan menjual saham dalam waktu lebih dari satu tahun dan kurang dari setahun.
Bagan ini menunjukkan bagaimana pasangan suami istri yang berpenghasilan $ 100.000 setahun dapat menghindari pajak hampir $ 300 dengan menunggu setidaknya setahun sebelum menjual saham yang dihargai $ 3.000.
Penjualan saham bisnis kecil yang memenuhi syarat diperlakukan dengan baik untuk tujuan capital gain.Berdasarkan Bagian 1202 Kode Pendapatan Internal — Pengecualian Saham Bisnis Kecil — keuntungan modal dari bisnis kecil yang memenuhi syarat dibebaskan dari pajak federal.
Anda akan membayar $ 450 dari keuntungan Anda dengan memilih keuntungan investasi jangka panjang dan dikenakan pajak pada tingkat keuntungan modal jangka panjang. Tetapi jika Anda memegang saham tersebut kurang dari satu tahun (dan dengan demikian memperoleh keuntungan modal jangka pendek), laba Anda akan dikenakan pajak dengan tarif pajak penghasilan biasa Anda. Untuk pasangan kami yang $ 100.000 setahun, itu akan memicu tarif pajak 24%, tarif yang berlaku untuk pendapatan lebih dari $ 85.500 pada tahun 2020. Itu menambahkan tambahan $ 270 ke tagihan pajak capital-gain, dengan total $ 720.
Meskipun dimungkinkan untuk menghasilkan laba yang lebih tinggi dengan menguangkan investasi Anda secara rutin dan berulang kali mengalihkan dana ke peluang investasi baru yang segar, pengembalian yang lebih tinggi tersebut mungkin tidak mengimbangi tagihan pajak capital gain jangka pendek yang lebih tinggi. Sebagai ilustrasi, pertimbangkan dampak 30 tahun dari menginvestasikan $ 1.000 untuk pasangan berpenghasilan tinggi yang akan membayar tingkat keuntungan modal jangka panjang tertinggi sebesar 20%.
Dalam skenario ini, kalkulasi membandingkan investasi dalam strategi jangka panjang dengan rangkaian investasi jangka pendek yang ditahan kurang dari setahun.
Strategi jangka panjang akan menghasilkan hampir $ 20.000 tambahan selama 30 tahun dibandingkan dengan pendekatan jangka pendek. Itu berlaku meskipun investasi jangka panjang menghasilkan 10% setahun versus 12% untuk masing-masing investasi jangka pendek.
Membuat perubahan konstan dalam kepemilikan investasi, yang mengakibatkan pembayaran tinggi pajak capital gain dan komisi, disebut churning .
Garis bawah
Pajak atas keuntungan modal jangka panjang hampir selalu lebih rendah dibandingkan jika aset yang sama dijual dalam waktu kurang dari setahun; kebanyakan pembayar pajak tidak perlu membayar tarif jangka panjang tertinggi. Kebijakan pajak mendorong Anda untuk memiliki aset yang terkena capital gain selama satu tahun atau lebih.