Pembayaran Kembali Tunai
Apa Pembayaran Kembali Tunai?
Pembiayaan kembali tunai adalah opsi pembiayaan kembali hipotek di mana hipotek lama diganti dengan yang baru dengan jumlah yang lebih besar daripada yang terutang pada pinjaman yang ada sebelumnya, membantu peminjam menggunakan hipotek rumah mereka untuk mendapatkan uang tunai .
Dalam dunia real estat, pembiayaan kembali secara umum adalah proses yang populer untuk mengganti hipotek yang ada dengan yang baru yang biasanya memberikan persyaratan yang lebih menguntungkan bagi peminjam. Dengan membiayai kembali hipotek, Anda mungkin dapat mengurangi pembayaran hipotek bulanan Anda, menegosiasikan suku bunga yang lebih rendah, menegosiasikan ulang jumlah tahun, mengubah persyaratan berkala, menghapus atau menambah peminjam dari kewajiban pinjaman, dan berpotensi mengakses uang tunai.
Poin Penting
- Dalam pembayaran kembali tunai, hipotek baru lebih dari saldo hipotek Anda sebelumnya, dan selisihnya dibayarkan kepada Anda secara tunai.
- Anda biasanya membayar tingkat bunga yang lebih tinggi atau lebih banyak poin pada hipotek pembayaran kembali tunai, dibandingkan dengan pembiayaan kembali suku bunga dan jangka waktu, di mana jumlah hipotek tetap sama.
- Pemberi pinjaman akan menentukan berapa banyak uang tunai yang dapat Anda terima dengan pembayaran kembali tunai, berdasarkan standar bank, rasio pinjaman terhadap nilai properti Anda, dan profil kredit Anda.
Penjelasan Cash-Out Refinance
Membiayai kembali hipotek Anda bisa menjadi cara yang bagus untuk mengurangi salah satu pengeluaran bulanan terbesar Anda. Investor cerdas yang mengamati pasar kredit dari waktu ke waktu biasanya akan memanfaatkan kesempatan untuk mendanai kembali ketika suku bunga pinjaman jatuh ke posisi terendah baru. Kontrak hipotek mungkin memiliki persyaratan yang menentukan kapan dan apakah peminjam hipotek dapat mendanai kembali pinjaman hipotek mereka. Ada berbagai jenis opsi untuk pembiayaan kembali.
Namun, secara umum, sebagian besar akan datang dengan beberapa biaya tambahan dan biaya yang membuat waktu refinancing pinjaman hipotek sama pentingnya dengan keputusan untuk membiayai kembali.
Pembiayaan kembali uang tunai dapat menjadi salah satu opsi terbaik peminjam. Ini memberi peminjam semua manfaat yang mereka cari dari pembiayaan kembali standar, termasuk tarif yang lebih rendah dan kemungkinan modifikasi menguntungkan lainnya. Dengan pembayaran kembali tunai, peminjam juga mendapatkan uang tunai yang dibayarkan kepada mereka yang dapat digunakan untuk membayar utang berbunga tinggi lainnya atau mungkin mendanai pembelian dalam jumlah besar. Ini bisa sangat bermanfaat ketika suku bunga rendah, atau pada saat krisis, seperti Covid-19, ketika pembayaran yang lebih rendah dan sejumlah uang tambahan bisa sangat membantu.
Berikut ini cara kerja pengembalian uang tunai. Peminjam menemukan pemberi pinjaman yang bersedia bekerja dengan mereka. Pemberi pinjaman menilai persyaratan pinjaman sebelumnya, saldo yang dibutuhkan untuk melunasi pinjaman sebelumnya, dan profil kredit peminjam. Pemberi pinjaman membuat penawaran berdasarkan analisis penjaminan emisi. Peminjam mendapatkan pinjaman baru yang melunasi pinjaman sebelumnya dan menguncinya dalam rencana angsuran bulanan baru untuk masa depan.
Dengan pembiayaan kembali standar, peminjam tidak akan pernah melihat uang tunai di tangan, hanya penurunan pembayaran bulanan mereka. Pembiayaan kembali tunai mungkin bisa mencapai sekitar 125% dari nilai pinjaman. Ini berarti pembiayaan kembali melunasi hutang mereka dan kemudian peminjam dapat memenuhi syarat hingga 125% dari nilai rumah mereka. Jumlah di atas dan di luar pembayaran hipotek dikeluarkan secara tunai seperti pinjaman pribadi.
Referensi cepat
Diskriminasi pinjaman hipotek adalah ilegal. Biro Perlindungan Keuangan Konsumen atau dengan Departemen Perumahan dan Pembangunan Perkotaan (HUD) AS.
Rate-and-Term vs. Refinancing Cash-Out
Seperti disebutkan, peminjam memiliki banyak pilihan dalam hal pembiayaan kembali. Pembiayaan kembali pinjaman hipotek paling dasar adalah suku bunga dan jangka waktu , juga disebut refinancing tanpa uang tunai. Dengan tipe ini, Anda mencoba untuk mendapatkan tingkat bunga yang lebih rendah atau menyesuaikan jangka waktu pinjaman Anda, tetapi tidak ada perubahan lain pada hipotek Anda.
Misalnya, jika properti Anda dibeli bertahun-tahun yang lalu ketika tarifnya lebih tinggi, Anda mungkin merasa menguntungkan untuk membiayai kembali guna memanfaatkan suku bunga yang lebih rendah yang sekarang ada. Selain itu, variabel mungkin telah berubah dalam hidup Anda yang memungkinkan Anda menangani hipotek 15 tahun (menabung secara besar-besaran untuk pembayaran bunga), meskipun itu berarti melepaskan pembayaran bulanan yang lebih rendah dari hipotek 30 tahun Anda. Dengan pembiayaan kembali suku bunga dan jangka waktu, Anda dapat menurunkan suku bunga Anda, menyesuaikan dengan pembayaran 15 tahun, atau keduanya. Tidak ada lagi yang berubah, hanya tarif dan istilahnya.
Refinancing cash-out memiliki tujuan berbeda. Ini memungkinkan Anda untuk menggunakan rumah Anda sebagai jaminan untuk pinjaman baru serta sejumlah uang tunai, menciptakan hipotek baru dengan jumlah yang lebih besar daripada yang saat ini terutang. Anda menerima perbedaan antara dua pinjaman dalam bentuk tunai bebas pajak (pemerintah tidak menghitung uang sebagai pendapatan-ini lebih seperti hibrida pinjaman hipotek-pribadi). Hal ini dimungkinkan karena Anda hanya berhutang kepada lembaga pemberi pinjaman apa yang tersisa dari jumlah hipotek awal. Setiap jumlah pinjaman luar biasa dari pinjaman yang dibiayai kembali, pembayaran tunai keluar dibayarkan kepada Anda secara tunai pada saat penutupan , yang umumnya 45 hingga 60 hari sejak Anda mengajukan permohonan.
Dibandingkan dengan suku bunga dan jangka waktu, pinjaman tunai biasanya datang dengan pinjaman-terhadap-nilai yang relatif lebih rendah dapat mengurangi beberapa kekhawatiran dan membantu Anda mendapatkan kesepakatan yang lebih menguntungkan.
Referensi cepat
Pinjaman ekuitas rumah dan jalur kredit ekuitas rumah dapat menjadi alternatif lain untuk pembayaran tunai atau tanpa pembiayaan kembali hipotek pembayaran tunai.
Contoh Refinance Cash-Out
Katakanlah Anda mengambil hipotek $ 200.000 untuk membeli properti senilai $ 300.000 dan setelah bertahun-tahun Anda masih berhutang $ 100.000. Dengan asumsi nilai properti tidak turun di bawah $ 300.000, Anda juga telah membangun setidaknya $ 200.000 ekuitas rumah. Jika harga turun dan Anda ingin membiayai kembali, Anda berpotensi mendapatkan persetujuan untuk 100% atau lebih dari nilai rumah Anda, tergantung pada penjaminan .
Banyak orang tidak ingin mengambil beban masa depan dari pinjaman $ 200.000 lagi, tetapi memiliki ekuitas dapat membantu jumlah yang dapat Anda terima sebagai uang tunai. Biasanya, bank bersedia meminjamkan sekitar 75% dari nilai rumah. Untuk rumah seharga $ 300.000, ini akan menjadi sekitar $ 225.000. Anda membutuhkan $ 100.000 untuk melunasi sisa pokok. Ini memberi Anda peluang bagus untuk mendapatkan uang tunai $ 125.000.
Jika Anda memutuskan untuk hanya mendapatkan uang tunai $ 50.000, Anda akan membiayai kembali dengan pinjaman hipotek $ 150.000 yang memiliki tarif lebih rendah dan persyaratan baru. Hipotek baru akan terdiri dari sisa saldo $ 100.000 dari pinjaman awal ditambah $ 50.000 yang diinginkan yang dapat diambil secara tunai.
Dengan kata lain, Anda dapat mengasumsikan hipotek $ 150.000 baru, mendapatkan uang tunai $ 50.000, dan memulai jadwal pembayaran cicilan bulanan baru untuk jumlah penuh. Itulah keuntungan dari pinjaman yang dijaminkan. Kerugiannya adalah hak gadai baru di rumah Anda berlaku untuk $ 100.000 dan $ 50.000, karena semuanya digabungkan menjadi satu pinjaman.
Pembiayaan Kembali Tunai vs. Pinjaman Ekuitas Rumah
hak gadai atas properti Anda, yang berarti memiliki dua kreditur terpisah , masing-masing dengan kemungkinan klaim atas rumah Anda.
Biaya penutupan pinjaman ekuitas rumah umumnya lebih rendah daripada biaya untuk pembayaran kembali tunai. Jika Anda membutuhkan jumlah yang besar untuk tujuan tertentu, kredit ekuitas rumah dapat menguntungkan. Namun, jika Anda bisa mendapatkan tingkat bunga yang lebih rendah dengan pembayaran kembali tunai — dan Anda berencana untuk tinggal di rumah untuk jangka panjang — pembiayaan kembali mungkin lebih masuk akal. Dalam kedua kasus tersebut, pastikan kemampuan Anda untuk membayar kembali karena, jika tidak, Anda bisa kehilangan rumah.