Investasi minimum dan contoh

Apa Investasi minimum dan contoh?

Investasi minimum adalah dolar atau jumlah saham terkecil yang dapat dibeli investor saat berinvestasi dalam sekuritas, dana, atau peluang tertentu. Seringkali dipikirkan dalam hal reksa dana atau hedge fund, investasi minimum juga ditemukan dalam sekuritas pendapatan tetap, kewajiban hipotek yang dijaminkan (CMO) dan kemitraan terbatas (LP), di mana jumlah uang minimum yang ditentukan perlu dikeluarkan untuk membeli. keamanan. Ini berarti seorang investor tidak dapat berinvestasi atau membeli jumlah berapa pun yang mereka inginkan. Mereka perlu berinvestasi atau membeli jumlah minimum yang dibutuhkan, atau lebih.

Dana lindung nilai, misalnya, mungkin mengharuskan klien mereka menyetor setidaknya $ 100.000 dengan perusahaan. Ini adalah investasi minimum yang diperlukan oleh hedge fund untuk mengelola uang klien.

Bagaimana Investasi Minimum Bekerja

Jumlah investasi minimum dapat bervariasi berdasarkan reksa dana yang dipermasalahkan dan dapat berkisar dari $ 1 hingga $ 1 juta atau lebih. Investasi minimum hedge fund bisa lebih besar, seperti yang bisa dilakukan beberapa LP dan trust investasi unit. Untuk investor ritel, masih ada banyak pilihan dana yang memiliki investasi minimum sederhana, biasanya mulai dari $ 100 ke atas.

Faktor besar bagi fund manager dalam menentukan ukuran investasi minimum adalah strategi dan kebutuhan likuiditas dari dana itu sendiri. Dengan menetapkan investasi minimum yang tinggi, manajer investasi dapat secara efektif menyingkirkan investor jangka pendek dan mengatur arus kas masuk ke dana tersebut, yang dapat membantu pengelolaan aset sehari-hari.

Dana juga dapat mengenakan investasi minimum yang tinggi untuk menghindari dokumen dan pembukuan karena memiliki banyak klien. Sebuah reksa dana mungkin hanya memiliki sedikit klien besar, sementara perusahaan lain mungkin memiliki jumlah modal yang sama yang dikelola tetapi modal itu disediakan oleh ribuan klien.

Beberapa perusahaan lebih memilih untuk melayani klien yang lebih kecil, dengan produk investasi minimum yang rendah, sementara perusahaan lain lebih memilih investasi minimum yang lebih tinggi yang diarahkan pada individu dengan kekayaan bersih yang lebih tinggi .

Beberapa dana mungkin memiliki jumlah investasi minimum yang bervariasi berdasarkan platform perdagangan  karena pengaturan antara perantara pedagang dan perusahaan dana.

Umumnya, investor harus mempertimbangkan alokasi investasi minimum ketika mencari investasi baru.

Di pasar lain, investasi minimum dapat ditetapkan oleh broker, atau hanya dengan harga pembelian sekuritas (dikalikan dengan kuantitas sekuritas dapat dibeli atau dijual).

Misalnya, banyak broker memerlukan investasi minimum $ 5.000 untuk membeli obligasi. Saat berhadapan dengan klien atau bisnis yang lebih besar, investasi minimum mungkin $ 25.000, $ 100.000 atau bahkan $ 1 juta atau lebih.

Banyak reksa dana dan hedge fund mengikuti strategi atau sekadar melacak indeks. Sebagian besar indeks, dan beberapa strategi, dapat diinvestasikan dengan membeli dana yang diperdagangkan di bursa (ETF). ETF tidak memiliki persyaratan investasi minimum dari banyak reksa dana dan dana lindung nilai, namun mungkin menawarkan pengembalian serupa dalam banyak kasus. Karena ETF diperdagangkan seperti saham, investor dapat membeli sedikitnya satu saham. Oleh karena itu, investasi minimum dalam ETF adalah satu saham dikalikan dengan harga perdagangan ETF.

Contoh Investasi Minimum

Investasi minimum sangat bervariasi antar reksa dana dan hedge fund.

Saham Investor Vanguard Windsor Fund (VWNDX) memiliki kinerja jangka panjang yang kuat dengan rata-rata 11,23% per tahun sejak tahun 1958, per Mei 2019. Investasi minimum dalam dana nilai kapitalisasi besar adalah $ 3.000. Setelah diinvestasikan, klien dapat menginvestasikan dana lebih lanjut dengan kelipatan paling sedikit $ 1. Dana tersebut memiliki rasio biaya 0,31%

Di ujung lain spektrum, Vanguard S&P Mid-Cap 400 Index Fund Institutional Shares (VSPMX) memiliki investasi minimum $ 5 juta. Seperti dalam banyak kasus, strategi dana untuk melacak indeks S&P Mid-Cap 400 juga tersedia di ETF yang dapat dibeli dengan harga satu saham. Sementara harga Vanguard S&P Mid-Cap 400 ETF (IVOO) berfluktuasi setiap hari, karena sedikitnya satu saham yang dapat dibeli, investor dapat berinvestasi hanya dengan beberapa ratus dolar.