Ensiklopedia keuangan

Bagaimana sistem Swift bekerja

Apa sistem Swift bekerja?

Perlu mentransfer uang ke luar negeri? Saat ini, mudah untuk masuk ke bank dan mentransfer uang ke mana saja di seluruh dunia, tetapi bagaimana ini bisa terjadi? Di balik sebagian besar uang internasional dan transfer keamanan adalah sistem Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications (SWIFT). SWIFT adalah jaringan perpesanan luas yang digunakan oleh bank dan lembaga keuangan lainnya untuk mengirim dan menerima informasi dengan cepat, akurat, dan aman, seperti instruksi pengiriman uang.

Pada 2019, lebih dari 11.000 lembaga anggota SWIFT mengirimkan sekitar 33,6 juta transaksi per hari melalui jaringan.  Dalam artikel ini, kita akan membahas apa yang dilakukan SWIFT, cara kerjanya, dan bagaimana SWIFT menghasilkan uang.

Poin Penting

  • Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications (SWIFT) adalah koperasi milik anggota yang menyediakan transaksi keuangan yang aman dan terjamin bagi anggotanya. 
  • Jaringan pembayaran ini memungkinkan individu dan bisnis untuk mengambil pembayaran elektronik atau kartu meskipun pelanggan atau vendor menggunakan bank yang berbeda dari penerima pembayaran.
  • SWIFT bekerja dengan memberikan kode ID unik kepada setiap lembaga anggota yang mengidentifikasi tidak hanya nama bank tetapi negara, kota, dan cabang.

Di dalam Transaksi SWIFT

SWIFT adalah jaringan perpesanan yang digunakan lembaga keuangan untuk mengirimkan informasi dan instruksi dengan aman melalui sistem kode standar. 

SWIFT memberikan kode unik kepada setiap organisasi keuangan yang terdiri dari delapan karakter atau 11 karakter.Kode tersebut secara bergantian disebut kode pengenal bank (BIC), kode SWIFT, ID SWIFT, atau kode ISO 9362.  Untuk memahami bagaimana kode tersebut ditetapkan, mari kita lihat bank Italia UniCredit Banca, yang berkantor pusat di Milan.Ini memiliki kode SWIFT 8 karakter UNCRITMM.

  • Empat karakter pertama: kode institut (UNCR untuk UniCredit Banca)
  • Dua karakter berikutnya: kode negara (IT untuk negara Italia)
  • Dua karakter berikutnya: lokasi / kode kota (MM untuk Milan)
  • Tiga karakter terakhir: opsional, tetapi organisasi menggunakannya untuk menetapkan kode ke masing-masing cabang.

Misalkan seorang nasabah Bank of America ( BAC ) cabang di New York ingin mengirim uang ke temannya yang bank di cabang UniCredit Banca di Venesia. Pelanggan New York dapat masuk ke cabang Bank of America miliknya dengan nomor rekening temannya dan kode SWIFT unik UniCredit Banca untuk cabangnya di Venesia.

Bank of America akan mengirim pesan SWIFT transfer pembayaran ke cabang UniCredit Banca melalui jaringan SWIFT yang aman. Setelah Unicredit Banca menerima pesan SWIFT tentang pembayaran yang masuk, itu akan menghapus dan mengkredit uang tersebut ke akun teman Italia tersebut.

Sekuat SWIFT, perlu diingat bahwa ini hanya sistem pengiriman pesan.SWIFT tidak memiliki dana atau sekuritas apa pun, juga tidak mengelola akun klien.

Dunia Sebelum SWIFT

Sebelum SWIFT, Telex  adalah satu-satunya alat konfirmasi pesan yang tersedia untuktransfer dana internasional .Telex terhambat oleh kecepatan rendah, masalah keamanan, dan format pesan gratis;dengan kata lain, Telex tidak memiliki sistem kode terpadu seperti SWIFT untuk memberi nama bank dan menjelaskan transaksi.Pengirim Telex harus mendeskripsikan setiap transaksi dalam kalimat yang kemudian diinterpretasikan dan dieksekusi oleh penerima .Hal ini menyebabkan banyak kesalahan manusia. 

Untuk mengatasi masalah ini, sistem SWIFT dibentuk pada tahun 1973.  Enam bank internasional besar membentuk masyarakat koperasi untuk mengoperasikan jaringan global yang akan mentransfer pesan keuangan secara aman dan tepat waktu.

Mengapa SWIFT Dominan?

Menurut London School of Economics, “dukungan untuk jaringan bersama … mulai mencapai bentuk kelembagaan … pada akhir 1960-an, ketika Société Financière Européenne (SFE, konsorsium enam bank besar yang berbasis di Luksemburg dan Paris, memulai ‘proyek pengalihan pesan’. “

SWIFT kemudian didirikan pada tahun 1973 dengan 239 bank di 15 negara.Pada tahun 1977, ia berkembang menjadi 518 lembaga di 22 negara.

Meskipun ada layanan pesan lain seperti Fedwire, Ripple, dan Clearing House Interbank Payments System (CHIPS), SWIFT terus mempertahankan posisinya yang dominan di pasar. Keberhasilannya dikaitkan dengan bagaimana ia terus menambahkan kode pesan baru untuk mengirimkan transaksi keuangan yang berbeda.

Sementara SWIFT dimulai terutama untuk instruksi pembayaran sederhana, sekarang SWIFT mengirim pesan untuk berbagai tindakan, termasuk transaksi keamanan, transaksi perbendaharaan, transaksi perdagangan, dan transaksi sistem.Hampir 50% lalu lintas SWIFT masih untuk pesan berbasis pembayaran, 47% untuk transaksi keamanan, dan sisa arus lalu lintas ke Treasury, perdagangan, dan transaksi sistem.

Siapa yang Menggunakan SWIFT?

Awalnya, para pendiri SWIFT mendesain jaringan hanya untuk memfasilitasi komunikasi tentang Treasury dan transaksi koresponden.Kekokohan desain format pesan memungkinkan skalabilitas yang sangat besarmelalui mana SWIFT secara bertahap diperluas untuk menyediakan layanan sebagai berikut:1011

  • Bank
  • Lembaga Pialang dan Rumah Dagang
  • Dealer Efek
  • Perusahaan Manajemen Aset
  • Kliring Rumah
  • Deposito
  • Bursa
  • Rumah Bisnis Perusahaan
  • Partisipan Pasar Tresuri dan Penyedia Layanan
  • Pialang Valuta Asing dan Uang

Layanan yang Ditawarkan oleh SWIFT

Sistem SWIFT menawarkan banyak layanan yang membantu bisnis dan individu menyelesaikan transaksi bisnis yang mulus dan akurat. Beberapa layanan yang ditawarkan antara lain:

Aplikasi

Koneksi SWIFT memungkinkan akses ke berbagai aplikasi, yang meliputi pencocokan instruksi real-time untuktransaksitreasury dan valas, infrastruktur pasar perbankan untuk memproses instruksi pembayaran antar bank, dan infrastruktur pasar sekuritas untuk memproses instruksi kliring dan penyelesaian untuk pembayaran, sekuritas, valas, dantransaksi derivatif .

Business Intelligence

SWIFT baru-baru ini memperkenalkan dasbor dan utilitas pelaporan yang memungkinkan klien mendapatkan tampilan dinamis dan real-time untuk memantau pesan, aktivitas, arus perdagangan, dan pelaporan.  Laporan tersebut mengaktifkan pemfilteran berdasarkan wilayah, negara, jenis pesan, dan parameter terkait.

Layanan Kepatuhan

Ditujukan untuk layanan seputar kepatuhan kejahatan keuangan, SWIFT menawarkan pelaporan dan utilitas seperti Know Your Customer ( KYC ), Sanksi, dan Anti-Pencucian Uang ( AML ).

Perpesanan, Konektivitas, dan Solusi Perangkat Lunak

Inti dari bisnis SWIFT terletak pada penyediaan jaringan yang aman, andal, dan dapat diskalakan untuk pergerakan pesan yang lancar. Melalui berbagai hub perpesanan, perangkat lunak, dan koneksi jaringannya, SWIFT menawarkan banyak produk dan layanan yang memungkinkan klien akhirnya untuk mengirim dan menerima pesan transaksional.

Bagaimana SWIFT Menghasilkan Uang?

SWIFT adalah koperasi milik anggotanya.  Anggota dikategorikan ke dalam kelas berdasarkan kepemilikan saham.  Semua anggota membayar biaya pendaftaran satu kali ditambah biaya dukungan tahunan yang bervariasi menurut kelas anggota. 

SWIFT juga membebankan biaya kepada pengguna untuk setiap pesan berdasarkan jenis dan panjang pesan.Biaya ini juga bervariasi tergantung pada volume penggunaan bank;tingkat biaya yang berbeda ada untuk bank yang menghasilkan volume pesan yang berbeda.

Selain itu, SWIFT telah meluncurkan layanan tambahan.Ini didukung oleh sejarah panjang data yang dikelola oleh SWIFT.Ini termasuk intelijen bisnis, data referensi, dan layanan kepatuhan dan menawarkan aliran pendapatan lain untuk SWIFT.

Tantangan untuk SWIFT

Mayoritas klien SWIFT memiliki volume transaksi besar yang tidak praktis untuk memasukkan instruksi secara manual. Kebutuhan akan otomatisasi untuk pembuatan, pemrosesan, dan transmisi pesan SWIFT semakin meningkat. Namun, hal ini menimbulkan biaya dan peningkatan biaya operasional.

Meskipun SWIFT telah berhasil menyediakan perangkat lunak untuk otomatisasi, hal itu juga membutuhkan biaya. SWIFT mungkin perlu memanfaatkan area masalah ini untuk sebagian besar basis kliennya. Solusi otomatis dalam ruang ini dapat mendatangkan aliran pendapatan baru untuk SWIFT dan membuat klien tetap terlibat dalam jangka panjang.

Garis bawah

SWIFT telah mempertahankan posisi dominannya dalam pemrosesan pesan transaksional secara global. Baru-baru ini ia merambah ke bidang lain, seperti menawarkan utilitas pelaporan dan data untuk intelijen bisnis, yang menunjukkan kesediaannya untuk tetap inovatif. Dalam jangka pendek hingga menengah, SWIFT tampaknya siap untuk terus mendominasi pasar.