Ensiklopedia keuangan

Cara menggulung 401 (K) Anda

Saat meninggalkan pekerjaan, Anda harus memutuskan apa yang harus dilakukan dengan 401 (k) Anda.Anda memiliki pilihan untuk meninggalkannya di tempatnya (ini masuk akal jika Anda menyukai opsi investasi yang ditawarkan oleh rencana tersebut), mengubahnya menjadi rencana pensiun yang memenuhi syarat dengan perusahaan baru Anda (jika majikan baru Anda menerima rolloverdan Anda menyukai investasinya opsi dalam paket baru), atau memasukkannya ke dalam IRA Anda (jika Anda ingin kontrol maksimum atas opsi investasi Anda).

Jika Anda ingin mentransfer dana dari 401 (k) Anda ke paket yang memenuhi syarat dari perusahaan baru atau IRA Anda, Anda memiliki dua opsi dan beberapa kerutan untuk dipertimbangkan.

Apa Cara menggulung 401 (K) Anda?

  • A 401 (k) dapat digabungkan ke dalam rencana pensiun berkualifikasi yang disponsori pemberi kerja atau IRA.
  • Saat menggulirkan 401 (k) yang mencakup saham, peserta kehilangan potensi manfaat pajak dari mengubah pendapatan biasa menjadi capital gain yang dikenakan pajak secara istimewa.
  • Distribusi yang dibayarkan kepada peserta dapat diperpanjang dalam waktu 60 hari sejak dana diterima.
  • Penarikan langsung oleh peserta tunduk pada pemotongan pajak federal wajib sebesar 20%.

Rollover Langsung

Untuk memproses rollover langsung, minta wali program untuk melakukan pembayaran ke program pensiun atau IRA lain yang memenuhi syarat. Biasanya, Anda akan menyelesaikan dokumen yang memverifikasi bahwa Anda ingin administrator paket atau wali (orang yang bertanggung jawab atas paket) melakukan transfer ini. Anda dapat menggulirkan sebagian atau seluruh dana.

  • Kelebihan :Biasanya, distribusi dari program  pensiun yang memenuhi syarat tunduk pada pemotongan pajak wajib sebesar 20%, tetapi rollover langsung menghindari pemotongan.  Meskipun paket tersebut mengirimi Anda cek, selama dibayarkan ke paket baru atau IRA, hal itu akan dianggap sebagai rollover langsung dan tidak ada pemotongan.
  • Kekurangan : Mungkin diperlukan waktu bagi wali untuk memproses dokumen Anda dan mengirim dana ke paket baru.

Pertimbangan Khusus

Menggulirkan 401 (k) yang mencakup saham mungkin bukan langkah yang baik; rollover parsial mungkin lebih baik. Inilah alasannya: Saham memiliki apresiasi bersih yang belum direalisasi (NUA), yang merupakan selisih antara biaya awal dan nilai pasar wajarnya saat ini. Jika Anda melakukan roll over saham, Anda kehilangan manfaat pajak potensial dari mengubah pendapatan biasa menjadi keuntungan modal yang dikenakan pajak istimewa. Dengan rollover, distribusi akhirnya yang berasal dari saham akan dikenakan pajak sebagai pendapatan biasa.

Sebaliknya, jika Anda mengambil distribusi saham saat ini (disebut distribusi barang ), Anda akan membayar pajak penghasilan biasa dan mungkin denda penarikan dini IRS (10% jika di bawah 59 1/2) dari biaya awal stok yang didistribusikan;namun, posisikan diri Anda untuk perlakuan pajak yang menguntungkan di kemudian hari.  NUA dan semua apresiasi masa depan akan dikenakan pajak sebagai capital gain saat Anda menjual saham.

Rollover 60 hari

Anda dapat melakukan rollover dengan menyetorkan dana 401 (k) yang didistribusikan ke dalam rencana pensiun atau IRA lain yang memenuhi syarat.Rollover dapat diselesaikan dengan mengesahkan cek yang dikeluarkan ke paket baru atau IRA, atau dengan menyetorkan dana ke akun (non-IRA) Anda dan kemudian menulis pada cek di akun yang dibayarkan ke paket baru atau IRA.Anda memiliki waktu 60 hari sejak tanggal Anda menerima distribusi untuk menyelesaikan rollover.

Keuntungan dan Kerugian dari Rollover 401 (k)

Salah satu keuntungan utama dari rollover 401 (k) adalah Anda memiliki kendali atas dana untuk jangka pendek dan dapat menggunakannya sebelum menyelesaikan rollover Anda. Misalnya, jika Anda membutuhkan dana untuk tujuan tertentu (mis., Membayar tagihan pajak Anda untuk tahun tersebut), Anda dapat menggunakan distribusi dan tidak dikenakan pajak penghasilan selama Anda memiliki dana lain untuk menyelesaikan rollover dalam waktu 60 hari. .

Kerugian utama adalah bahwa pendistribusiannya dikenai pemotongan pajak otomatis 20%.Jika Anda mengambil distribusi dan kemudian memutuskan untuk melakukan rollover penuh, Anda harus mendapatkan jumlah 20% dari kantong Anda sendiri untuk menyelesaikan rollover;Anda akan mendapatkan kembali jumlah ini saat mengajukan pengembalian pajak Anda.

Misalnya, Anda memiliki $ 50.000 di 401 (k) Anda dan ingin mengambil distribusi lengkap. Paket ini akan mengirimi Anda $ 40.000 ($ 50.000 – (20% x $ 50.000)). Untuk membuat rollover penuh sehingga Anda tidak akan berhutang pajak apa pun pada distribusi, Anda harus menggunakan $ 40.000 yang Anda terima ditambah $ 10.000 dari uang Anda sendiri untuk menyelesaikan rollover. Saat Anda mengajukan pengembalian, $ 10.000 yang dipotong adalah kredit pajak yang dapat Anda terima sebagai pengembalian dana. Kelemahan lainnya adalah terlalu mudah untuk melewatkan tenggat waktu rollover 60 hari, meskipun niat baik.

Jika Anda melakukan ini dan tidak bisa mendapatkan perpanjangan dari IRS, Anda akan berhutang pajak penghasilan atas distribusinya.Terlebih lagi, jika Anda berusia di bawah 59½ tahun, Anda akan dikenakan penalti distribusi awal 10% kecuali Anda dapat menunjukkan bahwa Anda menggunakan dana untuk tujuan yang dikecualikan dari hukuman tersebut (misalnya, Anda dinonaktifkan).

Referensi cepat

Jika distribusi menyertakan kontribusi setelah pajak yang Anda berikan ke akun yang ditentukan (fitur mirip Roth IRA yang ditambahkan oleh pemberi kerja ke 401 (k) s), hanya pendapatan dari kontribusi ini yang akan dikenakan pajak dan dikenakan denda jika Anda tidak melakukannya menyelesaikan rollover tepat waktu.

Transfer ke Roth IRA

Roth IRA memungkinkan Anda mengumpulkan dana yang akan bebas pajak untuk Anda di masa depan.Anda dapat mentransfer sebagian atau seluruh 401 (k) Anda ke Roth IRA.Namun, rollover ini tidak akan menghindari pajak saat ini.Anda akan dikenakan pajak atas porsi yang masuk ke Roth IRA.Ini dianggap sebagai konversi Roth IRA (dengan cara yang sama seperti jika Anda mengubah IRA tradisional menjadi Roth IRA).

Garis bawah

Jika nilai akun 401 (k) Anda di bawah $ 1.000, wali amanat dapat memutuskan untuk mencairkan dana kepada Anda, apa pun preferensi Anda;dana akan dikenakan pemotongan pajak 20%.Jika nilainya antara $ 1.000 dan $ 5.000, wali amanat dapat menyimpan uang di IRA atas nama Anda kecuali Anda memilih distribusi.

Untuk akun yang lebih besar, terserah Anda untuk membuat keputusan. Jika ragu, konsultasikan dengan penasihat keuangan. Untuk wawasan terkait, baca tentang  menggunakan dana berbasis usia di 401 (k) Anda  dan apa yang harus dilakukan jika Anda  memaksimalkan 401 (k) Anda .