Rencana Penghasilan Bulanan (MIP)
Apa Rencana Penghasilan Bulanan (MIP)?
Rencana Pendapatan Bulanan (MIP) adalah jenis strategi reksa dana yang berinvestasi terutama dalam sekuritas hutang dan ekuitas dengan mandat menghasilkan arus kas dan menjaga modal. MIP bertujuan untuk memberikan aliran pendapatan yang stabil dalam bentuk pembayaran dividen dan bunga. Oleh karena itu, biasanya menarik bagi pensiunan atau warga lanjut usia yang tidak memiliki sumber pendapatan bulanan yang besar.
Poin Penting
- Rencana pendapatan bulanan (MIP) adalah kategori reksa dana yang berusaha menghasilkan pendapatan yang stabil melalui arus kas dividen dan bunga.
- MIP sering kali berinvestasi dalam sekuritas berisiko rendah, termasuk instrumen pendapatan tetap, saham preferen, dan saham dividen.
- Populer terutama di India, MIP paling cocok untuk pensiunan yang mencari pendapatan stabil daripada capital gain.
Memahami Rencana Pendapatan Bulanan
Sebagai skema reksa dana, alokasi aset MIP bisa bervariasi. Beberapa, misalnya, menginvestasikan hingga 32% dari korpusnya dalam sekuritas ekuitas. Yang lain ingin mempertahankan jenis investasi ini serendah 10%. Terlepas dari pendekatannya, sebagian besar investasi ada dalam sekuritas hutang untuk menargetkan pengembalian yang stabil dengan porsi yang didedikasikan untuk memaksimalkan keuntungan melalui eksposur ekuitas. Jenis ekuitas yang diinvestasikan juga bervariasi. Beberapa dana membatasi eksposur ekuitas dengan berfokus terutama pada perusahaan kecil, menengah, atau besar. Orang lain akan menggunakan pendekatan campuran.
Meskipun dana ini disebut rencana pendapatan bulanan, MIP tidak menjamin pendapatan bulanan. Investor mungkin mengharapkan aliran pendapatan yang stabil ketika pasar kuat tetapi bisa melihat penurunan di pasar yang bearish. Tingkat eksposur ekuitas dipengaruhi oleh volatilitas pasar. Karena kepemilikan saham lebih rentan terhadap fluktuasi harga, mereka biasanya merupakan bagian terbatas dari keseluruhan dana.
Referensi cepat
MIP paling populer di kalangan investor di India.
Bauran Investasi MIP
Investor perlu memperhatikan kebutuhan pendapatan dan toleransi risiko mereka saat memutuskan apakah akan berinvestasi dalam MIP. Tidak ada kewajiban dana untuk melakukan pembayaran dividen bulanan. Ketika keuntungan lemah, mungkin tidak melakukan pembayaran sama sekali. Faktanya, Securities and Exchange Board of India (Sebi) tidak mengizinkan reksa dana untuk menjamin pendapatan atau dividen.
Untuk investor yang tepat, MIP dapat menawarkan pendapatan tetap untuk kehidupan pensiun. Masalah muncul ketika orang mencapai masa pensiun dan menghabiskan telur sarang mereka , melakukan penarikan acak dalam jumlah yang berbeda-beda untuk mendukung pengeluaran bulanan mereka. Rencana pendapatan bulanan dapat memberikan jumlah pendapatan yang stabil setiap bulan, yang memungkinkan penganggaran bulanan yang lebih akurat. Penganggaran bulanan yang cermat dapat membantu menghindari risiko pembelanjaan yang berlebihan. Tujuan yang sama hadir dalam anuitas .
Perpajakan Rencana Pendapatan Bulanan
Di Amerika Serikat, dana MIP dikenakan pajak menggunakan bunga standar dan perhitungan dividen. Di India, MIP diperlakukan sebagai skema hutang untuk tujuan perpajakan. Undang-undang pajak India menerapkan moniker ini untuk dana apa pun yang menginvestasikan kurang dari 65% asetnya di saham .
Seperti dana lainnya, pendapatan dari investasi yang dijual sebelum tiga tahun merupakan capital gain jangka pendek. Keuntungan jangka pendek dihitung sebagai pendapatan dan tunduk pada lempengan pajak penghasilan investor. Penjualan yang terjadi setelah ambang batas tiga tahun, merupakan keuntungan modal jangka panjang, dikenakan pajak sebesar 20% dengan manfaat indeksasi.