529 Strategi Yang Memaksimalkan Pilihan Bantuan Siswa

Memiliki strategi 529 rencana yang memaksimalkan pilihan bantuan siswa Anda menjadi lebih penting. Jika Anda adalah orang tua dari calon mahasiswa, Anda harus menabung sekarang, tetapi menyimpan uang di rekening tabungan tidak akan berhasil. Anda harus menginvestasikannya untuk tetap berada di depan inflasi. Banyak orang beralih ke rencana tabungan 529 — rencana yang diuntungkan pajak yang dapat membantu membayar biaya pendidikan — untuk membuat uang mereka bertambah. Itu bisa menjadi langkah yang cerdas, tetapi bagaimana mereka kelak membelanjakan uang 529 mereka bisa sama pentingnya.

Bagaimanapun, kuliah tidaklah murah. Siapa pun yang sedang atau pernah kuliah — atau saat ini menabung untuk biaya pendidikan tinggi — sudah mengetahui hal itu. Namun, yang mungkin tidak mereka ketahui adalah seberapa cepat biaya naik. Aturan praktis yang diterima adalah bahwa biaya kuliah meningkat sekitar dua kali lipat tingkat inflasi. Itu berarti bahwa setiap tahun, Anda dapat mengharapkan untuk membayar setidaknya 5% lebih banyak. 

Dalam skenario terbaik yang mungkin, Anda akan menggabungkan 529 dana dengan bantuan dari pemerintah untuk menutupi seluruh biaya kuliah untuk anak Anda. Tetapi bantuan pemerintah sering kali didasarkan pada pendapatan — dan di situlah penanganan 529 tersebut secara strategis berperan.

Kapan dan Bagaimana Menghabiskan 529 Dana

Seorang kolumnis Wall Street Journal belum lama ini menasihati bahwa begitu seorang anak mencapai perguruan tinggi, mungkin menguntungkan keluarga untuk membelanjakan semua dana 529 dalam dua tahun pertama dengan harapan mendapatkan bantuan keuangan di tahun ketiga dan keempat. Itu jika orang tua mengharapkan tahun dengan pengeluaran tinggi atau berpenghasilan rendah. Saran yang bagus? Kami memutuskan untuk memeriksanya dengan pakar lain. Berbagai nasihat yang kami temukan memperjelas bahwa keluarga akan bijaksana untuk berkonsultasi dengan ahli keuangan perguruan tinggi untuk nasihat khusus untuk situasi mereka sendiri.

Menghabiskan 529 akun terlebih dahulu mungkin masuk akal bagi beberapa keluarga, kata Gretchen Cliburn, CFP, direktur di BKD Wealth Advisors. “Jika Anda tahu biaya pendidikan Anda akan melebihi tabungan 529 Anda, saya akan merekomendasikan menghabiskan saldo 529 terlebih dahulu sebelum meminjam uang.”

Tetapi tidak jika Anda merasa mungkin akan kesulitan mendapatkan pinjaman di kemudian hari. Menjalankan dana 529 dalam dua tahun pertama dapat menjadi bumerang, kata Joseph Orsolini dari College Aid Partners. “Keluarga benar-benar perlu menganggarkan empat tahun kuliah untuk menentukan tindakan terbaik dengan membelanjakan tabungan dan pinjaman. Saya telah melihat sejumlah keluarga menghabiskan 529 rekening mereka dalam beberapa tahun pertama, tetapi kemudian kehabisan uang dan tidak dapat meminjam pada tahun-tahun terakhir, ”dia memperingatkan. “Para siswa ini dibiarkan tanpa sumber daya untuk menyelesaikan kuliah.”

Bagaimana jika Anda mengantisipasi penurunan pendapatan keluarga? “Penghasilan rendah adalah istilah relatif bagi orang-orang,” kata Orsolini. “Penurunan dari $ 150rb menjadi $ 100k adalah pengurangan yang sangat besar, tetapi dalam banyak kasus, itu tidak akan menghasilkan bantuan keuangan tambahan. Jika anak Anda berada di perguruan tinggi elit yang memenuhi 100% kebutuhan, mungkin ada baiknya mengandalkan strategi ini, tetapi sebagian besar perguruan tinggi tidak akan meningkatkan paket bantuan hanya dengan membelanjakan dana 529 Anda. ” 

Aturannya bisa berbeda untuk kakek nenek. “Satu aspek penting untuk diingat saat mempertimbangkan kapan akan membelanjakan 529 uang adalah siapa yang memiliki rencana tersebut,” kata Ryan Kay, seorang perencana keuangan bersertifikat. “Jika kakek adalah pemiliknya, misalnya, dan mereka mendistribusikan dana dari rencana 529, uang tersebut akan dihitung sebagai pendapatan siswa untuk FAFSA tahun depan dan dapat berdampak negatif pada kemampuan siswa untuk memenuhi syarat untuk mendapatkan bantuan keuangan. Jadi, jika kakek adalah pemiliknya, seringkali yang terbaik adalah membiarkan uang dalam rencana 529 sampai siswa tersebut mengajukan FAFSA terakhir (1 Januari tahun pertama mereka di perguruan tinggi). ” 

Faktor dalam Kredit Pajak Federal

The Amerika Kredit Pajak Peluang (AOTC) menyediakan kredit pajak sampai $ 2.500ketika Anda menghabiskan $ 4.000 untuk biaya, biaya, buku pelajaran, dan materi kursus lainnya.Namun, ini bertahap pada tingkat pendapatan tertentu ($ 90.000 untuk individu, $ 180.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama).  Selain itu, Anda tidak dapat menggunakan pengeluaran yang sama untuk membenarkan distribusi bebas pajak dari paket 529 — tidak ada pemotongan ganda.

“Kredit pajak bernilai lebih dari satu dolar pengeluaran yang memenuhi syarat daripada distribusi rencana bebas pajak 529, bahkan mempertimbangkan hukuman pajak 10% dan pajak penghasilan biasa pada distribusi yang tidak memenuhi syarat,” kata Mark Kantrowitz, penerbit dan Wakil Presiden penelitian di Savingforcollege .com. “Keluarga harus memprioritaskan $ 4,000 untuk biaya sekolah dan buku teks yang harus dibayar dengan menggunakan uang tunai atau pinjaman sebelum mengandalkan paket 529. Jika tidak, [lebih baik] menghabiskan saldo paket 529 secepat mungkin, sehingga aset tidak bertahan dari tahun ke tahun untuk mengurangi kelayakan bantuan sebesar 5,64% dari nilai aset. ” (Uang dalam rencana 529 dianggap sebagai aset orang tua, dan 5,64% adalah persentase aset orang tua yang dihitung terhadap kontribusi keluarga yang diharapkan setiap tahun di FAFSA.)

Aturan Baru untuk 529 Paket

Dua undang-undang reformasi perpajakan baru-baru ini — Undang- Undang Pemotongan dan Pekerjaan Pajak (TCJA) tahun 2017 dan Undang-undang Pengaturan Setiap Komunitas untuk Peningkatan Pensiun (SECURE) tahun 2019 — juga membuat beberapa perubahan relevan yang melibatkan 529 rencana.

Misalnya, pemegang akun sekarang dapat menggunakan paket 529 mereka untuk membayar uang sekolah penerima manfaat untuk pendidikan K-12 di sekolah negeri, swasta, dan agama. Penarikan tersebut akan bebas pajak di tingkat federal dan juga di banyak negara bagian. Jadi sekarang mungkin untuk membelanjakan akun 529 bahkan sebelum anak Anda menginjakkan kaki di kampus perguruan tinggi.