Annualize
Apa Annualize?
Untuk menyetahunkan angka berarti mengubah kalkulasi atau tarif jangka pendek menjadi tarif tahunan. Biasanya, investasi yang menghasilkan tingkat pengembalian jangka pendek disetahunkan untuk menentukan tingkat pengembalian tahunan, yang mungkin juga termasuk penggabungan atau investasi kembali bunga dan dividen. Ini membantu untuk menghitung tingkat pengembalian secara tahunan untuk membandingkan kinerja satu keamanan dengan yang lain dengan lebih baik.
Annualisasi adalah konsep yang mirip dengan melaporkan angka keuangan setiap tahun .
Poin Penting
- Annualisasi dapat digunakan untuk meramalkan kinerja keuangan suatu aset, sekuritas, atau perusahaan untuk tahun depan.
- Untuk membuat angka disetahunkan, kalikan tingkat pengembalian jangka pendek dengan jumlah periode yang membentuk satu tahun.
- Pengembalian satu bulan akan dikalikan dengan 12 bulan sementara pengembalian satu kuartal dengan empat kuartal.
- Tingkat pengembalian atau perkiraan tahunan tidak dijamin dan dapat berubah karena faktor luar dan kondisi pasar.
Memahami Annualization
Ketika suatu angka disetahunkan, biasanya untuk tarif kurang dari satu tahun lamanya. Jika hasil yang dipertimbangkan dikenakan peracikan, anualisasi juga akan memperhitungkan efek peracikan. Annualisasi dapat digunakan untuk menentukan kinerja keuangan suatu aset, sekuritas, atau perusahaan.
Ketika suatu angka disetahunkan, kinerja atau hasil jangka pendek digunakan untuk meramalkan kinerja untuk dua belas bulan atau satu tahun ke depan. Di bawah ini adalah beberapa contoh paling umum tentang penggunaan anualisasi.
Kinerja perusahaan
Pengembalian tahunan mirip dengan run rate, yang mengacu pada kinerja keuangan perusahaan berdasarkan informasi keuangan saat ini sebagai prediktor kinerja masa depan. Run rate berfungsi sebagai ekstrapolasi kinerja keuangan saat ini dan mengasumsikan bahwa kondisi saat ini akan berlanjut.
Pinjaman
Biaya produk pinjaman tahunan sering dinyatakan sebagai tingkat persentase tahunan (APR). APR mempertimbangkan setiap biaya yang terkait dengan pinjaman, seperti biaya bunga dan origination, dan mengubah total biaya ini menjadi tingkat tahunan yang merupakan persentase dari jumlah yang dipinjam.
Suku bunga pinjaman untuk pinjaman jangka pendek juga dapat disetahunkan. Produk pinjaman termasuk pinjaman gaji dan pinjaman hak milik, mengenakan biaya keuangan tetap seperti $ 15 atau $ 20 untuk meminjam jumlah nominal selama beberapa minggu sampai satu bulan. Di permukaan, biaya $ 20 untuk satu bulan tampaknya tidak terlalu tinggi. Namun, jumlah tahunan setara dengan $ 240 dan bisa sangat besar relatif terhadap jumlah pinjaman.
Referensi cepat
Untuk membuat angka disetahunkan, kalikan tingkat pengembalian jangka pendek dengan jumlah periode yang membentuk satu tahun. Pengembalian satu bulan akan dikalikan dengan 12 bulan sementara pengembalian satu kuartal dengan empat kuartal.
Tujuan pajak
Wajib pajak melakukan tahunan dengan mengubah periode pajak kurang dari satu tahun menjadi periode tahunan. Konversi tersebut membantu penerima upah menyusun rencana pajak yang efektif dan mengelola implikasi pajak apa pun.
Misalnya, wajib pajak dapat melipatgandakan pendapatan bulanan mereka dengan 12 bulan untuk menentukan pendapatan tahunan mereka. Penghasilan tahunan dapat membantu pembayar pajak memperkirakan tarif pajak efektif mereka berdasarkan penghitungan dan dapat membantu dalam menganggarkan pajak triwulanan mereka.
Contoh: Investasi
Investasi sering dilakukan setiap tahun. Katakanlah sebuah saham mengembalikan 1% dalam satu bulan dalam bentuk capital gain secara sederhana (bukan penggabungan). Tingkat pengembalian tahunan akan sama dengan 12% karena ada 12 bulan dalam satu tahun. Dengan kata lain, Anda mengalikan tingkat pengembalian jangka pendek dengan jumlah periode yang membentuk satu tahun. Pengembalian bulanan akan dikalikan dengan 12 bulan.
Namun, katakanlah investasi menghasilkan 1% dalam satu minggu. Untuk menyetahunkan laba, kami mengalikan 1% dengan jumlah minggu dalam satu tahun atau 52 minggu. Pengembalian tahunan akan menjadi 52%.
Tingkat pengembalian triwulanan sering kali disetahunkan untuk tujuan komparatif. Saham atau obligasi mungkin kembali 5% di Q1. Kita bisa menghitung laba dengan mengalikan 5% dengan jumlah periode atau kuartal dalam satu tahun. Investasi akan memiliki pengembalian tahunan sebesar 20% karena ada empat kuartal dalam satu tahun atau (5% * 4 = 20%).
Pertimbangan Khusus dan Batasan Tahunanisasi
Tingkat pengembalian atau perkiraan tahunan tidak dijamin dan dapat berubah karena faktor luar dan kondisi pasar. Pertimbangkan investasi yang menghasilkan 1% dalam satu bulan; keamanan akan mengembalikan 12% secara tahunan. Namun, pengembalian tahunan suatu saham tidak dapat diramalkan dengan tingkat kepastian yang tinggi menggunakan kinerja jangka pendek saham tersebut.
Ada banyak faktor yang dapat mempengaruhi harga saham sepanjang tahun seperti volatilitas pasar, kinerja keuangan perusahaan, dan kondisi makroekonomi. Akibatnya, fluktuasi harga saham akan membuat ramalan tahunan asli menjadi salah. Misalnya, saham mungkin mengembalikan 1% di bulan pertama dan mengembalikan -3% di bulan berikutnya.