Ensiklopedia keuangan

Ketika penarikan 401 (k) kesulitan masuk akal

Banyak pekerja mengandalkan 401 (k) mereka untuk bagian terbesar dari tabungan pensiun mereka. Itulah mengapa rencana yang disponsori pemberi kerja ini  seharusnya tidak menjadi tempat pertama yang Anda tuju jika Anda perlu mengeluarkan biaya besar atau mengalami masalah dengan tagihan Anda.

Tetapi jika pilihan yang lebih baik habis — misalnya, dana darurat atau investasi luar — mengetuk 401 (k) Anda lebih awal mungkin layak dipertimbangkan.

Apa Ketika penarikan 401 (k) kesulitan masuk akal?

  • Undang-Undang Anggaran Bipartisan yang disahkan pada Januari 2018 mengeluarkan aturan baru yang mempermudah penarikan jumlah yang lebih besar sebagai penarikan kesulitan dari rencana 401 (k) atau 403 (b).
  • CARES Act mulai menawarkan persyaratan yang sangat murah hati untuk penarikan paket 401 (k) pada tahun 2020 bagi mereka yang terkena dampak COVID-19.
  • Sementara IRS menetapkan pedoman umum, ketentuan di masing-masing rencana 401 (k) menentukan apakah penarikan dari kesulitan diperbolehkan dan kondisi spesifiknya.
  • Penarikan kesulitan 401 (k) tidak sama dengan pinjaman 401 (k).
  • Anda mungkin harus membayar denda 10% jika menggunakan uang itu untuk membeli rumah baru, biaya pendidikan, pencegahan penyitaan, atau biaya penguburan.
  • Satu kelemahan besar dari kesulitan penarikan adalah Anda tidak dapat mengembalikan uang tersebut ke dalam paket Anda.

Bagaimana 401 (k) Penarikan Kesulitan Bekerja

Sebuah pedoman khusus dan menunjukkan bukti kesulitan bagi mereka.

Menurut aturan IRS, penarikan dengan kesulitan memungkinkan Anda menarik uang dari akun tanpa membayar denda penarikan awal 10% seperti biasanya yang dibebankan kepada individu di bawah usia 59½.Tabel di bawah ini merangkum kapan Anda berhutang penalti dan kapan tidak:6

Penarikan kesulitan 401 (k) tidak sama denganpinjaman 401 (k), ingatlah.Ada sejumlah perbedaan, yang paling menonjol adalah kesulitan penarikan biasanya tidak memungkinkan uang untuk dibayarkan kembali ke akun.4 Namun, Anda tetap dapat menyumbangkan dana baru ke akun.

Penarikan Kesulitan COVID-19 pada tahun 2020

Jika Anda memenuhi syarat untuk Coronavirus-Related Distribution (CRD) dari paket 401 (k) atau 403 (b) selama tahun kalender 2020, distribusi tersebut akan diperlakukan sebagai distribusi safe-harbour tanpa dikenakan penalti penarikan awal 10% jika Anda berusia di bawah 59½ tahun tetapi dikenakan pajak penghasilan reguler.

Ketentuan unik tambahan untuk distribusi khusus ini menyatakan bahwa:

  • Anda dapat menarik hingga $ 100.000 atau saldo akun Anda, mana saja yang lebih kecil.
  • Anda dapat membagikan pajak apa pun yang harus dibayar selama tiga tahun.
  • Jika Anda membayar kembali dana ke akun Anda dalam waktu tiga tahun, itu akan dianggap sebagai rollover dan tidak dikenakan pajak.

Bermanfaat di Tahun-Tahun Lain: Perubahan UU Anggaran Bipartisan

Ada kabar baik lainnya tentang aksesibilitas: Undang-Undang Anggaran Bipartisan yang disahkan pada Januari 2018 mengeluarkanaturan baru yang akan mempermudah penarikan jumlah yang lebih besar sebagai penarikan kesulitan dari rencana 401 (k) atau 403 (b): 

  1. Aturan lama, yang dihentikan pada tahun 2019, menetapkan bahwa Anda hanya dapat menarik kontribusi penangguhan gaji Anda sendiri — jumlah yang telah Anda potong dari gaji Anda — dari rencana Anda saat melakukan penarikan darurat.
  2. Aturan yang menyatakan bahwa Anda tidak dapat memberikan kontribusi baru untuk rencana Anda selama enam bulan ke depan juga berakhir pada tahun 2019. Dengan aturan baru, Anda dapat terus berkontribusi pada rencana tersebut dan juga dapat menerima kontribusi pemberi kerja yang sesuai . 

Perubahan tambahan untuk 2019 adalah Anda tidak lagi diharuskan untuk mengambil pinjaman program sebelum Anda memenuhi syarat untuk distribusi kesulitan. Namun, apakah Anda akan diizinkan untuk mengambil distribusi kesulitan atau tidak adalah keputusan yang tetap ada di tangan majikan Anda.Majikan Anda juga dapat membatasi penggunaan distribusi tersebut, seperti untuk biaya medis atau pemakaman, serta memerlukan dokumentasi.

Referensi cepat

Meskipun penarikan dengan kesulitan mungkin memenuhi syarat untuk menghindari penalti 10%, penarikan tersebut tetap menimbulkan pajak penghasilan atas jumlah yang Anda tarik.5

6 Tes untuk Penarikan Kesulitan 401 (k)

Enam tes untuk penarikan dari kesulitan tidak berubah dengan undang-undang baru.Penarikan kesulitan diperbolehkan karena keuangan yang berat karena hal-hal berikut:

  1. Perawatan medis atau biaya medis
  2. Pembelian tempat tinggal utama
  3. Pendidikan pasca sekolah menengah
  4. Mencegah penyitaan tempat tinggal utama atau penggusuran
  5. Biaya pemakaman atau penguburan
  6. Perbaikan tempat tinggal utama karena kerugian korban yang akan dapat dikurangkan dari pajak berdasarkan Bagian 165 dari Kode Pendapatan Internal

Untuk tahun 2020, ada alasan tambahan di bawah CARES Act: terkena dampak negatif COVID-19.

Dari 2018 hingga 2025, Pemotongan Pajak dan Undang-Undang Pekerjaan menyatakan pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI) untuk 2017 dan 2018. Namun, ambang tersebut naik kembali menjadi 10% dari AGI, mulai tahun pajak 2019.

Peran Pemberi Kerja

Kondisi di mana penarikan kesulitan dapat dilakukan dari rencana 401 (k) ditentukan oleh ketentuan dalam dokumen rencana — seperti yang dipilih oleh pemberi kerja.  Bicaralah dengan perwakilan sumber daya manusia di tempat kerja Anda untuk mengetahui secara spesifik rencana tersebut.

Anda mungkin ingin meminta salinan perjanjian deskripsi rencana ringkasan (SPD) dari administrator rencana atau perusahaan. SPD akan menyertakan informasi tentang kapan dan dalam keadaan apa penarikan dapat dilakukan dari akun 401 (k) Anda. Anda juga bisa meminta untuk diberi penjelasan secara tertulis.

Membayar Tagihan Medis

Peserta program dapat menggunakan saldo 401 (k) mereka untuk membayar biaya pengobatan yang tidak ditanggung oleh asuransi kesehatan mereka.Jika tagihan yang tidak diganti melebihi 7,5% dari pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI) individu, denda pajak 10% dibebaskan.

Untuk menghindari biaya, penarikan dari kesulitan harus dilakukan pada tahun yang sama ketika pasien menerima perawatan medis.  Sekali lagi, mulai tahun 2019 jumlah yang dapat Anda ambil tidak lagi terbatas pada kontribusi elektif Andadikurangi jumlah distribusi sebelumnya.

Hidup Dengan Cacat

Jika Anda menjadi “cacat total dan permanen”, mendapatkan akses ke akun pensiun Anda lebih awal menjadi lebih mudah.Dalam hal ini, pemerintah memperbolehkan Anda untuk menarik dana sebelum usia 59½ tahun tanpa denda. Bersiaplah untuk membuktikan bahwa Anda benar-benar tidak dapat bekerja. Pembayaran kecacatan dari Jaminan Sosial atau perusahaan asuransi biasanya cukup, meskipun konfirmasi dokter tentang kecacatan Anda sering kali diperlukan. 

Ingatlah bahwa jika Anda dinonaktifkan secara permanen, Anda mungkin membutuhkan 401 (k) Anda bahkan lebih dari kebanyakan investor. Oleh karena itu, mengetuk akun Anda harus menjadi pilihan terakhir, meskipun Anda kehilangan kemampuan untuk bekerja.

Hukuman untuk Penarikan Rumah dan Uang Sekolah

Di bawah undang-undang perpajakan AS, ada beberapa skenario lain di mana pemberi kerja memiliki hak, tetapi bukan kewajiban, untuk mengizinkan penarikan yang sulit.Ini termasuk pembelian tempat tinggal utama , pembayaran uang sekolah dan biaya pendidikan lainnya, pencegahan penggusuran atau penyitaan , dan biaya pemakaman.

Namun, dalam setiap situasi ini, bahkan jika majikan mengizinkan penarikan, peserta 401 (k) yang belum mencapai usia 59½ akan dikenakan denda 10% yang cukup besar selain membayar pajak biasa atas pendapatan apa pun.5 Umumnya, Anda ingin menghabiskan semua opsi lain sebelum menerima pukulan semacam itu.

“Dalam hal pendidikan, pinjaman mahasiswa bisa menjadi pilihan yang lebih baik, terutama jika mereka disubsidi,” kata Dominique Henderson, Sr., pemilik DJH Capital Management, LLC , firma penasihat investasi terdaftar di Cedar Hill, Texas.

SEPP Saat Anda Meninggalkan Majikan

Jika Anda telah meninggalkan perusahaan Anda, IRS memungkinkan Anda untuk menerima pembayaran berkala yang sama secara substansial (SEPP) tanpa penalti — meskipun secara teknis mereka bukanlah distribusi yang sulit.Satu peringatan penting adalah Anda melakukan penarikan rutin ini setidaknya selama lima tahun atau sampai Anda mencapai 59½, mana yang lebih lama.Itu berarti bahwa jika Anda mulai menerima pembayaran pada usia 58, Anda harus terus melakukannya hingga Anda mencapai 63.

Karena itu, ini bukanlah strategi yang ideal untuk memenuhi kebutuhan finansial jangka pendek.Jika Anda membatalkan pembayaran sebelum lima tahun, semua penalti yang sebelumnya dibebaskan akan menjadi hak IRS.

Menghitung Jumlah Penarikan

Ada tiga metode berbeda yang dapat Anda pilih untuk menghitung nilai penarikan Anda:

  1. Amortisasi tetap, jadwal pembayaran tetap
  2. Anuitas tetap , jumlah berdasarkan anuitas atau harapan hidup
  3. Distribusi minimum yang disyaratkan (RMD), berdasarkan nilai pasar wajar akun

Penasihat keuangan tepercaya dapat membantu Anda menentukan metode mana yang paling sesuai dengan kebutuhan Anda.Terlepas dari metode mana yang Anda gunakan, Anda bertanggung jawab untuk membayar pajak atas pendapatan apa pun, baik bunga atau keuntungan modal , pada tahun penarikan.14

Pemisahan Layanan

Mereka yang pensiun atau kehilangan pekerjaan pada tahun mereka menginjak usia 55 atau lebih memiliki cara lain untuk menarik uang dari program yang disponsori majikan mereka.Di bawah ketentuan yang dikenal sebagai “pemisahan dari layanan”, Anda dapat melakukan distribusi lebih awal tanpa mengkhawatirkan penalti.Namun, seperti penarikan lainnya, Anda harus yakin dapat membayar pajak penghasilan.

Tentu saja, jika Anda memiliki versi Roth dari 401 (k) , Anda tidak akan berhutang pajak karena Anda berkontribusi pada rencana tersebut dengan dolar setelah pajak.

Opsi Lain: Pinjaman A 401 (k)

Jika majikan Anda menawarkan pinjaman 401 (k) —yang berbeda dengan penarikan yang sulit — pribadi mereka, atau hingga $ 50.000 (mana saja yang lebih kecil).Salah satu keuntungan dari pinjaman adalah bahwa peserta program tidak dipaksa untuk membayar pajak penghasilan pada tahun yang sama, juga tidak dikenakan denda penarikan lebih awal.

Namun, ketahuilah bahwa Anda harus melunasi pinjaman beserta bunganya dalam waktu lima tahun (memastikan dana pensiun Anda tidak habis).Jika Anda dan majikan Anda berpisah, Anda memiliki waktu hingga Oktober tahun berikutnya —batas waktu terakhir (dengan perpanjangan) untuk mengajukan pengembalian pajak — untuk melunasi pinjaman.

Garis bawah

Jika karyawan benar-benar perlu menggunakan tabungan pensiun mereka sebelum usia 59½, 401 (k)pinjaman yang biasanya metode pertama untuk mengejar.Tetapi jika meminjam bukanlah pilihan — tidak setiap rencana memungkinkan —penarikan dari kesulitan mungkin menjadi kemungkinan bagi mereka yang memahami implikasinya.Satu kerugian besar adalah Anda tidak dapat membayar kembali uang yang ditarik ke dalam rencana Anda, yang dapat merusak tabungan pensiun Anda secara permanen.  Dengan demikian, penarikan dari kesulitan seharusnya hanya dilakukan sebagai upaya terakhir.

Periksalah rencana tempat kerja Anda, dan catat situasi mana yang akan memberikan hukuman 10% dan mana yang tidak. Ini dapat membuat perbedaan antara metode cerdas untuk mendapatkan uang tunai atau pukulan telak bagi sarang telur masa pensiun Anda.