Pinjaman Mobil Subprima
Apa Pinjaman Mobil Subprima?
Sebuah subprime kredit mobil adalah jenis pinjaman yang digunakan untuk membiayai pembelian mobil yang ditawarkan kepada orang-orang dengan nilai kredit yang rendah atau terbatas sejarah kredit. Pinjaman subprima memiliki tingkat bunga yang lebih tinggi daripada pinjaman utama yang sebanding dan mungkin juga disertai dengan denda pembayaran di muka jika peminjam memilih untuk melunasi pinjaman lebih awal. Namun, peminjam subprima mungkin tidak memiliki kesempatan lain untuk membeli mobil, jadi mereka sering kali bersedia membayar biaya dan tarif yang lebih tinggi terkait dengan jenis pinjaman ini.
Pinjaman mobil subprime menjadi bisnis besar setelah ekspansi moneter tahun 2001–2004, bersama dengan subprime mortgages dan bentuk pinjaman lain untuk individu atau bisnis yang berisiko lebih tinggi. Lembaga keuangan begitu dibanjiri uang sehingga mereka mencari keuntungan lebih tinggi yang bisa didapat dari membebankan suku bunga yang lebih tinggi kepada peminjam subprime.
Istilah “subprime” sebenarnya dipopulerkan oleh media beberapa saat kemudian, selama krisis subprime mortgage atau “credit crunch” tahun 2007 dan 2008. Jajaran pemberi pinjaman subprime menipis setelah Resesi Hebat, tetapi mereka telah membuat kembali .
Poin Penting
- Pinjaman mobil subprima ditawarkan kepada orang-orang dengan nilai kredit rendah atau sejarah kredit terbatas.
- Pinjaman mobil subprima memiliki tingkat bunga yang lebih tinggi daripada pinjaman mobil biasa.
- Biaya dapat bervariasi pada pinjaman mobil subprima; berbelanja di sekitar jika Anda perlu menggunakan salah satunya.
Cara Kerja Subprime Auto Loan
Tidak ada skor cutoff resmi untuk status subprima (versus prima), tetapi biasanya peringkat kredit peminjam harus berada di bawah skor FICO 650 dan di atas 450 untuk dianggap subprima. (Skor FICO berkisar antara 300 dan 850.) Secara umum, kurang dari 20% orang Amerika jatuh di bawah 600; 22% jatuh antara 600 dan 699, dan 22% berada di 800 atau lebih, menurut NerdWallet.com per September 2019.
450 sampai 650
Kisaran skor kredit untuk pinjaman mobil subprime.
Dalam mengevaluasi peminjam, pemberi pinjaman pinjaman otomatis mungkin meminta untuk melihat potongan pembayaran atau formulir W-2 atau 1099 untuk membuktikan pendapatan. Jika peminjam memiliki pekerjaan di mana sulit untuk membuktikan pendapatannya — server restoran yang memiliki banyak pendapatan dalam bentuk tip tunai, misalnya — mereka mungkin perlu membawa laporan bank yang menunjukkan riwayat setoran tunai yang konsisten untuk akun mereka. Beberapa pemberi pinjaman akan menerima laporan bank sebagai pengganti, atau sebagai tambahan, potongan gaji standar.
Secara umum, yang terbaik adalah berbelanja harga jika terpaksa menggunakan pinjaman subprime. Tidak semua pemberi pinjaman menggunakan kriteria yang sama, dan beberapa memungut biaya yang lebih besar daripada yang lain. Suku bunga bisa sangat curam dibandingkan dengan pinjaman mobil standar karena pemberi pinjaman ingin memastikan dapat menutup biaya jika peminjam gagal membayar.
Alternatifnya, peminjam dapat mencoba meningkatkan nilai kredit mereka sebelum mencoba mendapatkan pembiayaan untuk pembelian mobil. Dengan begitu, mereka bisa mendapatkan pinjaman dengan persyaratan yang jauh lebih baik.
Referensi cepat
Meskipun tidak ada suku bunga pinjaman mobil subprime resmi, umumnya setidaknya tiga kali lipat suku bunga pinjaman utama dan bahkan bisa sampai lima kali lebih tinggi.
Contoh Suku Bunga Pinjaman Otomatis Subprime
Karena tidak ada skor kredit subprime resmi, maka tidak ada suku bunga pinjaman mobil subprime resmi. Suku bunga akan bervariasi di antara pemberi pinjaman, dan, tentu saja, tergantung pada jenis kendaraan (baru vs. lama) dan jangka waktu atau lama pinjaman. Berikut adalah suku bunga tipikal yang dapat diharapkan saat berbelanja pinjaman mobil 60 bulan untuk membeli kendaraan baru atau bekas mulai September 2019.
Pinjaman Mobil Baru:
- Luar biasa (750 atau lebih tinggi): 4,30%
- Perdana (700 hingga 749): 4,28%
- Nonprima (650 hingga 699 skor kredit): 7,65%
- Subprima (450 hingga 649): 13,23%
- Deep Subprime (449 atau kurang): 17,63%
Pinjaman Mobil Bekas:
- Luar biasa: 4,20%
- Perdana: 4,21%
- Nonprima: 6,43%
- Subprima: 12,05%
- Subprima Dalam: 15,44%
Seperti yang Anda lihat, tingkatnya melonjak secara dramatis antara peminjam dengan skor kredit yang dapat diterima dan mereka yang berstatus subprima. Sebuah kalkulator kredit mobil dapat menyediakan jendela yang lebih rinci tentang bagaimana nilai kredit yang akan mempengaruhi tingkat suku bunga pinjaman dan, dengan perluasan, pembayaran bulanan.