Ensiklopedia keuangan

Bola Salju Hutang

Saat melunasi hutang, ada berbagai strategi yang dapat Anda gunakan untuk menghapus kartu kredit, pinjaman, dan kewajiban lainnya. Bola salju utang adalah metode pembayaran utang di mana seseorang mencantumkan semua utangnya dari yang terkecil hingga terbesar (tidak termasuk hipotek), kemudian mencurahkan uang ekstra setiap bulan untuk melunasi utang terkecil terlebih dahulu, sambil hanya melakukan pembayaran bulanan minimum pada hutang lainnya. Strategi ini mungkin menarik jika Anda membutuhkan motivasi untuk melanjutkan perjalanan pembayaran utang Anda.

Apa Bola Salju Hutang?

  • Bola salju utang adalah strategi untuk membayar utang, yang dipopulerkan oleh penulis keuangan pribadi Dave Ramsey.
  • Ini melibatkan membayar hutang terkecil Anda terlebih dahulu, kemudian pindah ke hutang terkecil berikutnya, dan seterusnya.
  • Strategi bersaing adalah longsoran utang, yang meminta pembayaran utang dengan suku bunga tertinggi terlebih dahulu.
  • Kedua strategi memiliki pro dan kontra.

Memahami Debt Snowball

Metode debt snowball dianjurkan oleh Dave Ramsey, pembawa acara radio populer untuk nasihat keuangan pribadi dan penulis buku terlaris dari beberapa buku dan program tentang keluar dari hutang. Berikut gambaran umum cara kerjanya:

  • Hutang dicantumkan dalam urutan dari saldo terkecil hingga tertinggi.
  • Debitur membayar uang sebanyak mungkin untuk hutang pertama setiap bulan, sambil melakukan pembayaran minimum untuk semua hutang lainnya.
  • Setelah hutang terkecil dilunasi, debitur mulai menempatkan uang ekstra setiap bulan untuk hutang terkecil kedua, sambil terus melakukan pembayaran bulanan minimum untuk semua hutang lainnya.
  • Debitur melanjutkan proses ini, melunasi setiap hutang dari yang terkecil sampai yang terbesar sampai semua hutang lunas.

Suku bunga hutang bukan merupakan faktor dalam pemilihan urutan hutang dilunasi dengan metode debt snowball. Sementara membayar hutang yang dimulai dengan hutang dengan bunga tertinggi dan diakhiri dengan hutang dengan bunga terendah, sebuah metode yang disebut debt avalanche, akan mengurangi biaya debitur dalam jangka panjang jika mereka tetap mengikuti program tersebut, metode debt snowball bisa lebih efektif. efektif pada kenyataannya karena manfaat psikologis dari menghasilkan kemenangan setiap kali hutang dibayar lunas, kata para pendukungnya.

Tip

Metode debt snowball biasanya diterapkan pada kartu kredit, meskipun juga dapat digunakan untuk melunasi pinjaman mahasiswa, pinjaman mobil, pinjaman pribadi, dan jalur kredit lainnya.

Pro dan Kontra Metode Debt Snowball

Metode debt snowball dapat menawarkan keuntungan dan kerugian untuk pembayaran hutang. Memahami pro dan kontra dapat membantu Anda memutuskan apakah itu strategi yang tepat untuk Anda.

Pro

  • Motivasi. Melunasi lima utang tampaknya lebih bisa dikelola jika daftarnya dengan cepat dipangkas menjadi satu utang dengan melunasi utang yang lebih kecil terlebih dahulu. Debitur mungkin merasa frustrasi dan keluar dari rencana pembayaran kembali jika hutang dengan bunga tertinggi adalah salah satu hutang terbesar dan harus dilunasi pada awal rencana.
  • Penerapan. Metode debt snowball mudah diterapkan, karena tidak mengharuskan Anda membandingkan APR untuk berbagai utang. Anda hanya perlu mengetahui saldo terutang untuk menentukan peringkat setiap hutang.

Kontra

  • Bunga. Metode debt snowball belum tentu merupakan pilihan terbaik untuk menghemat uang dengan bunga. Karena Anda memprioritaskan saldo daripada APR untuk pembayaran hutang, Anda dapat membayar lebih banyak uang sebagai bunga dari waktu ke waktu.
  • Waktu. Sekali lagi, karena metode debt snowball berfokus pada pelunasan utang sesuai dengan saldo, Anda mungkin membutuhkan waktu lebih lama untuk melunasi utang.

Catatan

Membuat anggaran yang realistis yang mencakup pembayaran hutang dan mencegah Anda dari pengeluaran berlebihan untuk kredit adalah kunci untuk membuat metode debt snowball berhasil.

Bagaimana Menerapkan Strategi Debt Snowball

Berikut adalah contoh cara kerja bola salju hutang. Katakanlah Anda mampu menempatkan $ 1.000 setiap bulan untuk menghentikan tiga sumber utang Anda: utang kartu kredit senilai $ 2.000 (dengan pembayaran bulanan minimum $ 50), utang pinjaman mobil senilai $ 5.000 (dengan pembayaran bulanan minimum $ 300), dan pinjaman pelajar $ 30,000 (dengan pembayaran bulanan minimum $ 400).

Dengan menggunakan metode pembayaran hutang bola salju, Anda akan membelanjakan total $ 750 untuk menutupi pembayaran bulanan minimum setiap hutang. Anda kemudian akan menggunakan sisa $ 250 untuk hutang kartu kredit karena itu adalah hutang terkecil dari ketiga hutang tersebut.

Setelah hutang kartu kredit telah lunas, pembayaran tambahan akan digunakan untuk menghentikan hutang terbesar kedua, pinjaman mobil. Pada saat itu, Anda akan membelanjakan $ 700 sebulan untuk pembayaran bulanan minimum dan memiliki tambahan $ 300 untuk digunakan dalam pinjaman mobil setiap bulan. Setelah pinjaman mobil lunas, semua $ 1.000 akan digunakan untuk pinjaman siswa sampai, juga, dilunasi dan Anda bebas hutang. Seperti bola salju, setiap hutang yang lunas membebaskan lebih banyak uang untuk digunakan untuk menghilangkan yang tersisa.

Tip

Konsolidasi atau refinancing hutang dengan tingkat bunga yang lebih rendah dapat membantu Anda untuk melunasinya lebih cepat saat menggunakan metode debt snowball.

Bola Salju Hutang vs. Longsor Hutang

Argumen paling kuat untuk metode bola salju lebih bersifat psikologis daripada finansial. Ini mengasumsikan bahwa kepuasan yang akan Anda terima dari melunasi hutang yang lebih kecil akan membantu Anda tetap termotivasi untuk melunasi hutang yang lebih besar. Itu mungkin benar bagi banyak orang.

Namun, melunasi hutang dengan suku bunga tertinggi terlebih dahulu (metode debt avalanche) akan mengurangi beban hutang Anda lebih cepat. Itu karena hutang berbunga tinggi Anda akan mengumpulkan lebih banyak bunga sementara Anda hanya membayar minimum yang jatuh tempo.

Untungnya, ada kemungkinan bahwa hutang terkecil Anda mungkin juga merupakan hutang dengan tingkat bunga tertinggi. Dalam contoh kami di atas, misalnya, kemungkinan besar utang kartu kredit Anda bukan hanya utang terkecil Anda, tetapi juga utang dengan tingkat bunga tertinggi. Dan pinjaman pelajar Anda yang besar mungkin memiliki tingkat bunga terendah.

Dalam hal ini, Anda tidak perlu memilih antara metode bola salju dan metode longsoran utang. Anda akan berlatih keduanya pada saat bersamaan. Terakhir, pertimbangkan untuk membandingkan pinjaman konsolidasi hutang terbaik jika Anda tertarik untuk menghemat uang untuk bunga sambil melunasi hutang.