Peraturan Q
Apa Peraturan Q?
Regulation Q adalah aturan Federal Reserve Board (FRB) yang menetapkan “persyaratan modal minimum dan standar kecukupan modal untuk lembaga yang diatur dewan” di Amerika Serikat. Peraturan Q diperbarui pada tahun 2013 setelah krisis keuangan 2007-2008 dan terus mengalami perubahan.
Poin Penting
- Aturan asli dibuat pada tahun 1933, sesuai dengan Glass-Steagall Act, dengan tujuan melarang bank membayar bunga deposito di rekening giro.
- Regulasi Q akhirnya memunculkan reksa dana pasar uang sebagai solusi dari pelarangan pembayaran bunga.
- The Fed kemudian memperbarui Peraturan Q, menerapkan aturan untuk memastikan bank mempertahankan modal yang cukup untuk terus memberikan pinjaman, meskipun ada kerugian atau penurunan dalam perekonomian.
Memahami Regulasi Q
Aturan asli dibuat pada tahun 1933, sesuai dengan Glass-Steagall Act, dengan tujuan melarang bank membayar bunga deposito di rekening giro.Itu juga memberlakukan plafon pada tingkat suku bunga yang dapat dibayarkan di jenis akun lain.
Tujuan dari langkah-langkah ini adalah untuk membatasi perilaku spekulatif oleh bank yang bersaing untuk mendapatkan simpanan nasabah karena hal itu menyebabkan bank mencari cara untung yang berisiko untuk dapat membayar bunga atas simpanan tersebut. Ini kemudian umumnya dianggap sebagai cara penindasan finansial.
Referensi cepat
Regulasi Q akhirnya memunculkan reksa dana pasar uang sebagai solusi dari pelarangan pembayaran bunga.
Mencabut Peraturan Q
Pada tahun 2011, Regulation Q dicabut oleh Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act , yang memungkinkan bank yang tergabung dalam Federal Reserve System (FRS) untuk membayar bunga atas giro.Tindakan ini dilakukan untuk meningkatkan cadangan modal bank dan selanjutnya mengurangi kredit yang tidak likuid – salah satu penyebab krisis kredit 2007–2008.
Tanggapan atas pencabutan itu beragam. Para pengkritik menyatakan bahwa hal itu akan meningkatkan persaingan untuk mendapatkan simpanan nasabah dan bahwa bank yang lebih besar akan berada dalam posisi yang lebih baik untuk menawarkan suku bunga yang lebih tinggi, sehingga merugikan bank komunitas yang lebih kecil. Mereka juga menyebutkan peningkatan biaya pendanaan dan biaya yang lebih tinggi.
Di sisi lain, para pendukung berpendapat bahwa pencabutan akan menghasilkan produk yang lebih inovatif, transparansi yang lebih besar, dan sumber modal yang stabil.
Persyaratan Peraturan Q Saat Ini
Pada tahun 2013, Federal Reserve (Fed) mengeluarkan Peraturan Q yang diperbarui, yang dirancang untuk memastikan bank mempertahankan modal yang cukup agar dapat terus memberikan pinjaman, terlepas dari kerugian atau kemerosotan apa pun dalam perekonomian .
Referensi cepat
Institusi tertentu dibebaskan dari keharusan untuk memenuhi persyaratan modal, termasuk perusahaan induk bank dengan total aset konsolidasi kurang dari $ 100 miliar.
Aturan-aturan ini termasuk rasio minimum ekuitas umum modal Tier 1 terhadap aset tertimbang menurut risiko sebesar 4,5%, dan ekuitas umum penyangga konservasi modal Tier 1 terhadap aset tertimbang menurut risiko sebesar 2,5%, serta rasio leverage tambahan sebesar 3% untuk bank-bank besar yang aktif secara internasional, yang mempertimbangkan eksposur off-balance sheet.
Pada tahun 2020, The Fed kemudian mengadopsiaturan terakhir untuk menentukanpersyaratan penyangga modal perusahaan, memilih untuk menggunakan hasil uji stres pengawasan, daripada 2,5% statis dari komponen aset tertimbang menurut risiko.