Perwakilan Terdaftar (RR)

Apa Perwakilan Terdaftar (RR)?

Perwakilan terdaftar (RR) adalah orang yang bekerja untuk  perusahaan pialang dan berfungsi sebagai perwakilan untuk klien yang memperdagangkan produk investasi seperti saham, obligasi, dan  reksa dana. Perwakilan terdaftar juga dikenal sebagai broker.

Memahami Perwakilan Terdaftar (RR)

Perwakilan terdaftar dapat membeli dan menjual sekuritas untuk klien. Mereka terutama dikenal sebagai penyedia layanan berbasis transaksi. Untuk melakukan transaksi ini, perwakilan terdaftar harus memiliki lisensi untuk menjual sekuritas yang ditunjuk. Mereka juga harus disponsori oleh perusahaan yang terdaftar di Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) .

Untuk mendapatkan lisensi sebagai perwakilan terdaftar untuk perusahaan sponsor, seseorang harus lulus  ujian sekuritas Seri 7 dan  Seri 63. Ujian ini dikelola oleh FINRA. Lisensi Seri 7 memungkinkan perwakilan terdaftar untuk membeli dan menjual saham,  reksa dana, opsi, sekuritas kota, dan beberapa kontrak variabel untuk klien mereka. Lisensi Seri 63 memungkinkan perwakilan untuk memperdagangkan anuitas variabel dan perwalian investasi unit. Sebagian besar dari ujian Seri 63 difokuskan pada persyaratan sekuritas negara di seluruh AS. Lisensi lain mungkin juga berlaku untuk berbagai jenis transaksi lainnya. Bandingkan dan kontraskan dengan lisensi Seri 66 .

Standar untuk Perwakilan Terdaftar

Investor mencari perwakilan terdaftar untuk melakukan transaksi pasar keuangan atas nama mereka. Perwakilan terdaftar biasanya memiliki akses ke berbagai kemampuan perdagangan pasar yang sesuai dengan kebutuhan investor mereka. Mereka mungkin juga dapat mengeksekusi sekuritas yang diperdagangkan tipis atau memiliki akses ke peluncuran sekuritas baru.

Perwakilan terdaftar berbeda dari penasihat investasi terdaftar. Perwakilan terdaftar diatur oleh standar kesesuaian sementara penasihat investasi terdaftar diatur oleh standar fidusia. Perwakilan terdaftar adalah penyedia layanan berbasis transaksi. Regulator AS mengharuskan perwakilan terdaftar memastikan investasi sesuai untuk investor mengingat profil investasinya. Mereka juga memastikan bahwa perdagangan dieksekusi secara efisien. Investor akan dikenakan biaya penjualan yang ditentukan oleh penerbit sekuritas saat berhubungan dengan perwakilan terdaftar. Penasihat investasi terdaftar berusaha menawarkan rencana keuangan dan layanan investasi yang lebih holistik. Mereka menawarkan jadwal biaya yang sangat berbeda dan biasanya berdasarkan biaya oleh aset yang dikelola. Penasihat investasi terdaftar diatur oleh standar fidusia yang melampaui kesesuaian standar. Penasihat investasi terdaftar mengembangkan rencana keuangan yang komprehensif dan harus memastikan kepentingan terbaik klien.

Mengidentifikasi Perwakilan Terdaftar

Investor yang mencari layanan perwakilan terdaftar akan menemukan berbagai opsi di pasar investasi. Perusahaan seperti Charles Schwab menawarkan diskon dan layanan pialang layanan penuh. Dengan Charles Schwab, seorang investor dapat melakukan perdagangan elektronik dengan biaya diskon. Layanan pialang diskon menawarkan pusat panggilan perwakilan terdaftar di mana klien dapat berbicara dengan pialang untuk melakukan perdagangan. Charles Schwab juga menawarkan pialang layanan penuh yang bekerja sebagai eksekutif akun untuk klien dan mendukung berbagai aktivitas perdagangan.

FINRA juga menawarkan layanan yang disebut BrokerCheck. Melalui BrokerCheck, seorang investor dapat meneliti pengalaman para pialang dan firma pialang.

Aktivitas Sebelumnya Yang Dapat Mendiskualifikasi Anda

Ada beberapa peristiwa yang dapat mencegah seseorang menjadi  Perwakilan Terdaftar , atau yang dapat mengakibatkan hilangnya keanggotaan atau pendaftaran.

Menurut  FINRA , Anda  dapat  dikenakan “diskualifikasi menurut undang-undang” berdasarkan Exchange Act jika Anda:

• dihukum, atau mengaku bersalah atau tidak menentang kejahatan apa pun.
• didakwa atau dihukum dengan pelanggaran ringan yang melibatkan investasi dan terkait dengan penipuan, pemerasan, penyuapan, atau aktivitas tidak etis lainnya.
• terlibat dalam arbitrase atau litigasi perdata di mana Anda terbukti melanggar praktik penjualan.
• menerima pesanan terakhir, dari komisi sekuritas negara bagian, otoritas negara bagian, agen perbankan federal, dll., yang melarang Anda bergabung dengan otoritas tersebut atau terlibat dalam sekuritas, asuransi, perbankan, dan layanan keuangan lainnya.
• berpartisipasi dalam perilaku curang, manipulatif, atau menipu yang melanggar undang-undang atau peraturan yang berlaku.
• memiliki pendaftaran dicabut atau ditangguhkan dari peran akuntan, pengacara atau kontraktor federal.
• mengajukan pailit dalam 10 tahun terakhir.
• membuat pernyataan palsu atau menghilangkan informasi material.