Moving Average Envelopes: Alat Trading Populer

Moving averages (MA) adalah alat perdagangan yang populer. Sayangnya, mereka cenderung memberikan sinyal yang salah di pasar yang berombak. Dengan menerapkan amplop ke rata-rata bergerak, beberapa perdagangan gergaji tangan ini dapat dihindari, dan pedagang dapat meningkatkan keuntungan mereka. Perdagangan amplop telah menjadi alat favorit di antara analis teknis selama bertahun-tahun, dan menggabungkan teknik itu dengan MA membuat kombinasi yang berguna.

Apa Moving Average Envelopes: Alat Trading Populer?

Moving Average adalah salah satu alat yang paling mudah digunakan yang tersedia untuk teknisi pasar. Sebuah sederhana rata-rata bergerak dihitung dengan menambahkan harga penutupan saham di atas sejumlah tertentu dari periode waktu, biasanya hari atau minggu. Sebagai contoh, simple moving average 10 hari dihitung dengan menambahkan harga penutupan selama 10 hari terakhir dan membagi totalnya dengan 10. Proses ini diulangi keesokan harinya, hanya menggunakan data 10 hari terakhir. Nilai harian digabungkan untuk membuat seri data, yang dapat dibuat grafiknya pada grafik harga. Teknik ini digunakan untuk menghaluskan data dan mengidentifikasi tren harga yang mendasarinya .

Sinyal beli sederhana terjadi saat harga ditutup di atas rata-rata bergerak; sinyal jual terjadi ketika harga jatuh di bawah rata-rata bergerak. Ide ini diilustrasikan dengan menggunakan contoh sejarah saham Starbucks (NASDAQ: SBUX) dari tahun 2007. Bagan di bawah ini menunjukkan dengan panah besar menunjukkan perdagangan yang menang, sedangkan panah yang lebih kecil menunjukkan perdagangan yang merugi ketika biaya perdagangan diperhitungkan.

Kekurangan Amplop

Masalah dengan mengandalkan rata-rata bergerak untuk menentukan sinyal perdagangan mudah dikenali pada grafik di atas. Sementara perdagangan yang menang yang ditunjukkan dalam grafik itu sangat besar, ada lima perdagangan yang menghasilkan keuntungan atau kerugian kecil selama periode lima tahun. Diragukan bahwa banyak pedagang akan memiliki disiplin untuk tetap berpegang pada sistem untuk menikmati pemenang besar.

Untuk membatasi jumlah perdagangan gergaji tangan, beberapa teknisi mengusulkan untuk menambahkan filter ke rata-rata bergerak. Mereka menambahkan garis dengan jumlah tertentu di atas dan di bawah rata-rata bergerak untuk membentuk amplop. Perdagangan hanya akan diambil ketika harga bergerak melalui garis filter ini, yang disebut amplop karena mereka menyelimuti garis rata-rata bergerak asli. Strategi menempatkan garis 5% di atas dan di bawah rata-rata bergerak untuk membentuk amplop diilustrasikan di bawah ini.

Secara teori, amplop rata-rata bergerak bekerja dengan tidak menunjukkan sinyal beli atau jual sampai tren terbentuk. Analis beralasan bahwa memerlukan penutupan 5% di atas rata-rata bergerak sebelum pergi lama harus mencegah perdagangan gergaji tangan yang cepat yang rentan terhadap kerugian. Dalam praktiknya, yang mereka lakukan adalah menaikkan garis gergaji tangan; ternyata, ada banyak tipuan, tetapi terjadi pada tingkat harga yang berbeda .

Kelemahan lain menggunakan amplop dengan cara ini adalah penundaan entri pada perdagangan yang menang dan memberikan kembali lebih banyak keuntungan pada perdagangan yang rugi.

Membuat Amplop Bekerja Lebih Baik

Tujuan menggunakan rata-rata bergerak atau amplop rata-rata bergerak adalah untuk mengidentifikasi perubahan tren. Seringkali, tren cukup besar untuk mengimbangi kerugian yang ditimbulkan oleh perdagangan gergaji tangan, yang menjadikannya alat perdagangan yang berguna bagi mereka yang bersedia menerima persentase rendah dari perdagangan yang menguntungkan. (Untuk lebih lanjut tentang mengidentifikasi tren pasar, baca Tren Jangka Pendek, Menengah dan Panjang .)

Namun, pengamat pasar yang cerdik memperhatikan penggunaan lain dari amplop. Pada bagan di bawah ini, kami menunjukkan bagan mingguan Starbucks dengan rata-rata pergerakan 20 minggu dan amplop ditetapkan 20% di atas dan di bawah rata-rata bergerak. Seringkali, ketika harga menyentuh garis amplop, harga berbalik. Namun ada kalanya tren tersebut terus tren, yang menyebabkan kerugian.

Di antara pendukung paling awal dari strategi countertrend ini adalah Chester Keltner. Dalam bukunya tahun 1960, “How to Make Money in Commodities,” dia mendefinisikan gagasan Keltner bands dan menggunakan perhitungan yang sedikit lebih rumit.

Alih-alih menggunakan harga dekat untuk menemukan rata-rata bergeraknya, ia menggunakan harga tipikal, yang didefinisikan sebagai rata-rata tertinggi, terendah, dan penutupan. Alih-alih menggambar amplop dengan persentase tetap, Keltner memvariasikan lebar amplop dengan menyetelnya ke rata-rata pergerakan sederhana 10 hari dari rentang harian (yaitu tinggi dikurangi rendah). Metode ini diilustrasikan di bawah ini.

Sinyal beli dihasilkan saat harga menyentuh pita bawah, yang diwakili oleh garis hijau pada grafik di atas. Meskipun pita Keltner merupakan peningkatan dari batas rata-rata bergerak yang ditetapkan, kerugian besar masih mungkin terjadi. Seperti yang dapat dilihat di sisi kanan grafik, terakhir kali harga menyentuh batas bawah pada grafik ini, harga terus turun. Stop-loss sederhana akan mencegah kerugian tumbuh terlalu besar dan membuat pita Keltner, atau amplop rata-rata bergerak yang lebih sederhana, sistem yang dapat diperdagangkan dengan potensi keuntungan bagi pedagang di semua kerangka waktu.

Kemudian, John Bollinger membangun ide amplop rata-rata bergerak dan pita Keltner untuk mengembangkan Bollinger Bands®, yang mencakup rata-rata bergerak sederhana dengan garis dua deviasi standar di atas dan di bawah rata-rata bergerak. Ini adalah cara yang tepat secara matematis untuk menerapkan amplop untuk mencapai jumlah kemenangan perdagangan yang tinggi karena Bollinger Bands® dirancang untuk memuat 95% aksi harga.

Kesimpulan

Amplop rata-rata bergerak menawarkan alat yang berguna untuk melihat tren setelah berkembang. Alat yang lebih tepat berdasarkan ide yang sama, seperti Keltner bands atau Bollinger Bands®, berguna untuk mengidentifikasi titik balik probabilitas tinggi dalam tren jangka pendek. Semua pedagang bisa mendapatkan keuntungan dari bereksperimen dengan alat teknologi ini.