Tertarik berinvestasi di Afrika? Inilah caranya

Perjalanan Afrika sejak ditandai sebagai “Benua Tanpa Harapan” di sampul The Economist pada Mei 2000 hingga Desember 2011, ketika terbitan yang sama mencantumkan “Afrika Meningkat” di sampulnya (dan kemudian “Aspiring Afrika” pada Maret 2013) tidak membosankan. Afrika telah menjadi tujuan terbaru bagi investor Forum Ekonomi Dunia, “setengah dari ekonomi dengan pertumbuhan tercepat di dunia berada di Afrika.” Ghana dan Ethiopia menunjukkan pertumbuhan PDB riil lebih dari 8% pada tahun 2018. 

Apa Tertarik berinvestasi di Afrika? Inilah caranya?

  • Selama 20 tahun terakhir, Afrika telah berubah dari dilihat sebagai “benua tanpa harapan” dalam hal potensi keuangannya, menjadi prospek yang menarik bagi investor pasar berkembang.
  • Benua ini memiliki sumber daya alam yang luas, tenaga kerja yang muda dan semakin terdidik, lebih stabil dalam hal pemerintahan, dan lebih banyak prospek untuk pertumbuhan ekonomi dibandingkan tahun-tahun sebelumnya.
  • Untuk investor baru yang ingin melakukan investasi kecil, reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa adalah pilihan yang paling masuk akal.
  • Investor yang lebih berpengalaman juga dapat mempertimbangkan tanda terima penyimpanan Amerika (ADR) sebagai cara untuk berpartisipasi.

Sumber Daya Alam yang Luas

Benua Afrika sangat kaya akan sumber daya alam. Ini memiliki cadangan gas alam dan minyak yang besar dan belum dimanfaatkan (10% dari cadangan dunia) dan sebagian besar pembangkit listrik tenaga air yang belum dieksploitasi. Ini adalah rumah bagi cadangan emas, platinum, uranium, bijih besi, tembaga dan berlian. Saat ini, hanya 10% dari tanah subur Afrika yang dibudidayakan, namun menguasai sekitar 60% dari tanah yang dapat diolah di dunia. Dengan demikian, Afrika menjadi magnet bagi penanaman modal asing ( FDI ).

Afrika juga memiliki keuntungan dari angkatan kerja berpendidikan yang besar dan relatif murah. Benua ini sedang mengalami transformasi demografis , dengan pemuda sebagai temanya; ada proporsi yang sangat tinggi dari orang Afrika berusia 20-an dan 30-an dengan lebih sedikit tanggungan – baik tua maupun muda – yang akan terjadi selama dekade berikutnya.

Ada stabilitas dalam hal pemerintahan; negara-negara yang menyaksikan periode kerusuhan yang mengerikan telah muncul sebagai kisah sukses. Ada kebijakan yang lebih baik, perdagangan telah meningkat, dan begitu pula lingkungan bisnis.

Menurut Forum Ekonomi Dunia, pada tahun 2030, lebih dari 40% orang Afrika akan menjadi kelas menengah atau atas, dan akan ada permintaan yang lebih tinggi untuk barang dan jasa. Pada tahun 2030, konsumsi rumah tangga diharapkan mencapai $ 2,5 triliun, lebih dari dua kali lipat dari tahun 2015 sebesar $ 1,1 triliun. 

Sebagian besar dari $ 2,5 triliun itu akan dibelanjakan di tiga negara: Nigeria (20%), Mesir (17%) dan Afrika Selatan (11%). Tetapi Aljazair, Angola, Ethiopia, Ghana, Kenya, Maroko, Sudan, dan Tunisia akan menarik perusahaan yang ingin memasuki pasar baru. Sektor yang diperkirakan tumbuh paling besar dalam 30 tahun ke depan adalah makanan dan minuman, pendidikan dan transportasi, perumahan, barang konsumsi, perhotelan dan rekreasi, perawatan kesehatan, jasa keuangan, dan telekomunikasi.

Saham Mencerminkan Perekonomian

Afrika Sub-Sahara memiliki sekitar 29 bursa saham yang mewakili 38 negara termasuk dua bursa regional. Pertukaran ini memiliki banyak perbedaan dalam hal ukuran dan volume perdagangannya. Benua ini memiliki beberapa bursa terkemuka dan banyak bursa baru dan kecil yang ditandai dengan volume perdagangan kecil dan sedikit saham yang terdaftar. Berbagai upaya sedang dilakukan oleh semua negara untuk meningkatkan pertukaran mereka dengan meningkatkan pendidikan dan kepercayaan investor, meningkatkan akses ke dana, dan membuat prosedur lebih transparan dan terstandarisasi. Tabel di bawah ini menggambarkan pengembalian yang disesuaikan dalam dolar (pada 2018) dari bursa saham tertentu di Afrika Sub-Sahara ( tercantum menurut abjad ).

Sumber: investinginafrica.com

Bagaimana Berinvestasi

Pasar saham Afrika memiliki rasa yang berbeda, dan membutuhkan pemahaman yang mendalam untuk memilih bursa saham yang sesuai. Berinvestasi melalui reksa dana atau dana yang diperdagangkan di bursa  (ETF) adalah taruhan yang lebih baik bagi investor kecil yang ingin mencicipi sedikit Afrika Sub-Sahara.

Akses langsung

Cara untuk mengakses langsung saham Afrika adalah dengan membuka akun pialang lokal. Ini bisa sedikit rumit, karena investor perlu memilih saham, serta bursa saham. Beberapa perusahaan pialang yang melayani investor asing yang tertarik di satu negara meliputi:

Tanzania: Sekuritas Orbit , Sekuritas Vertex ;

Kenya: Bank Investasi Faida ;

Ghana: CAL Broker, FirstBanc Brokerage Services dan Stanbic Bank Ghana Broker 

Nigeria: Zenith Securities , Meristem dan Cowry Securities ;

Zimbabwe: EFE Securities dan Lynton Edwards ;

Afrika Selatan: Nedbank Online Trading dan Sanlam iTrade .

Beberapa perusahaan penting di bursa yang berbeda adalah KenolKobil Ltd. , Dangote Cement PLC , CRDB Bank , National Microfinance Bank (NMB),  African Alliance , Bank of Kigali , Bralirwa Ltd., Equity Bank , KCB Bank , ARM Cement , Ecobank , UBA Plc , CIC Insurance , Britam , Courteville Business Solutions PLC, dan Naspers Ltd.

Referensi cepat

Bursa Efek Johannesburg (BEJ) adalah bursa saham terbesar di Afrika berdasarkan kapitalisasi pasar.

ETF dan Reksa Dana

Berinvestasi melalui ETF dan reksa dana hadir dengan keuntungan built-in berupa kemudahan (diperdagangkan di bursa AS), diversifikasi , dan manajemen profesional. Beberapa yang menonjol adalah:

  • Market Vectors Africa Index ETF ( AFK ), yang melacak beberapa saham terbesar dan paling likuid di Afrika. Ini memegang sekitar 114 saham dan memiliki alokasi negara Mesir (21,4%), Afrika Selatan (20,7%), Nigeria (15%), Inggris (12,6%) dan Maroko (6,6%).
  • SPDR S&P Middle East & Africa ETF ( GAF ) dialokasikan 78,39% ke Afrika Selatan, diikuti oleh Uni Emirat Arab (8,23%), Qatar (7,72%), Mesir (3,97%) dan Maroko (1,61%).
  • Indeks iShares MSCI Afrika Selatan ( EZA ) dialokasikan 99,5% untuk perusahaan menengah dan besar di Afrika Selatan di sektor keuangan, kebijakan konsumen, dan layanan telekomunikasi.
  • ETF Market Vectors Egypt Index ( EGPT ) memberikan akses ke Mesir, ekonomi terbesar ketiga di Afrika, dengan alokasi sekitar 85%. Sisanya tersebar untuk diversifikasi geografis di Luksemburg, Kanada, dan Irlandia.
  • Global X Nigeria Index ETF ( NGE ) berkonsentrasi di Nigeria dengan sektor keuangan, kebutuhan pokok konsumen, energi, material, dan industri sebagai sektor teratas.
  • Cloud Atlas Big50 ex-SA ETF (AMIB50: SJ) adalah ETF yang berdomisili di Afrika Selatan. Dana yang diperdagangkan di bursa berinvestasi di 50 perusahaan perwakilan di seluruh benua Afrika, tidak termasuk Afrika Selatan, melalui 15 bursa saham Afrika.

Reksa dana yang berinvestasi di Afrika antara lain Alquity Africa Fund ( ALQAFBG: LX ), Investec Pan Africa ( INVPNAS: GU ), Neptune Investment fund II – Neptune Africa Fund ( NEPAFRB: LN ), JPM Africa Equity ( JPMAACU: LX ), Commonwealth Africa Fund ( CAFRX ) dan Nile Pan-Africa Fund A ( NAFAX ).

Referensi cepat

Untuk pelaku pasar yang baru berinvestasi di perusahaan Afrika, reksa dana dan ETF adalah taruhan teraman, diikuti oleh American Depositary Receipts dari perusahaan tertentu.

ADR

Tanda terima penyimpanan Amerika (ADR) adalah cara yang baik bagi investor di Amerika Serikat untuk memilih perdagangan saham Afrika di bursa AS. Banyak di antaranya adalah permainan sumber daya alam, seperti AngloGold Ashanti ( Pink Sheets atau pasar over-the-counter ( OTC ). Seprai merah muda kurang diatur dan diperdagangkan dalam volume tipis.

Garis bawah

Afrika masih memiliki banyak hal untuk diperangi. Kerusuhan politik dan sosial, kurangnya infrastruktur dan kemiskinan adalah masalah yang biasa terjadi. Tapi gambaran yang lebih besar menggambarkan kemajuan benua; semakin ada stabilitas politik, pertumbuhan ekonomi, dan kemajuan dalam sistem perbankannya, dengan akuntansi dan transparansi yang lebih baik. Ada peningkatan permintaan dari kelas menengah yang terus berkembang, dan perusahaan lokal memenuhi kebutuhan yang berkembang. Tidak ada yang bisa memprediksi lintasan pertumbuhan dengan akurat, tetapi Afrika Sub-Sahara siap untuk bertumbuh.

Pengungkapan: Penulis tidak memiliki saham / dana yang disebutkan pada saat ini ditulis.