Pedoman Premium dan Tes Koridor (GPT)

Apa Pedoman Premium dan Tes Koridor (GPT)?

Premi pedoman dan uji koridor (GPT) digunakan untuk menentukan apakah suatu produk asuransi dapat dikenakan pajak sebagai asuransi daripada sebagai investasi. GPT membatasi jumlah premi yang dapat dibayarkan ke dalam polis asuransi relatif terhadap manfaat kematian polis .

Memahami Premium Pedoman dan Uji Koridor (GPT)

GPT adalah metode yang disetujui Internal Revenue Service (IRS) yang menentukan apakah polis asuransi jiwa diperbolehkan untuk perlakuan pajak yang diuntungkan atau tidak.

Polis asuransi jiwa datang dalam berbagai bentuk dan ukuran. Komponen khusus dari polis asuransi jiwa universal adalah premi dibagi menjadi dua bagian. Porsi pertama dialokasikan untuk biaya polis, sedangkan porsi kedua dialokasikan untuk akun akumulasi kas; semacam rekening tabungan untuk tertanggung. Cadangan tunai ini dapat dipinjam atau dibolehkan penarikan, baik dengan ketentuan tertentu.

Polis asuransi jiwa dapat disusun untuk memanfaatkan sepenuhnya manfaat kematian ketika seseorang meninggal dunia atau memanfaatkan penuh cadangan akumulasi tunai. Mereka yang berfokus pada tunjangan kematian mulai dengan premi yang lebih tinggi di tahun-tahun awal dan premi yang lebih rendah di tahun-tahun berikutnya. Kebalikannya, polis asuransi jiwa yang berfokus pada akumulasi uang tunai, dengan premi yang lebih rendah di tahun-tahun awal dan premi yang lebih tinggi di tahun-tahun berikutnya.

Terlepas dari polis asuransi jiwa yang dipilih, setiap polis harus lulus tes khusus untuk menentukan apakah memenuhi syarat untuk dikenakan pajak sebagai produk asuransi atau dikenakan pajak sebagai investasi. Dikenai pajak sebagai produk asuransi lebih baik karena tarif pajaknya lebih rendah.

Ada dua pengujian untuk menentukan faktor tersebut yaitu uji pedoman premi dan koridor (GPT) dan uji akumulasi nilai tunai (CVAT).

Pelaksanaan Guideline Premium and Corridor Test (GPT)

Metode GPT digunakan ketika pemegang polis ingin membayar jumlah premi maksimum sambil mempertahankan manfaat kematian variabel atau ingin memaksimalkan jumlah uang tunai yang dapat mereka kumpulkan dalam polis lebih dari sekadar memaksimalkan manfaat kematian. Daripada berfokus pada manfaat kematian yang tersedia pada usia harapan hidup, GPT digunakan ketika pemegang polis ingin memaksimalkan porsi akumulasi tunai dengan manfaat di usia yang lebih tua.

Polis asuransi dapat tumbuh nilainya berdasarkan pajak tangguhan, dengan tunjangan kematian dibebaskan dari pajak penghasilan atau pajak capital gain. Mampu lulus GPT sangat penting bagi pemegang polis serta perusahaan asuransi. Jika suatu produk asuransi gagal lulus ujian, maka produk tersebut tidak lagi dianggap sebagai produk asuransi dan dengan demikian dikenai pajak seperti investasi, artinya jika gagal lulus ujian akan mengakibatkan tarif pajak yang lebih tinggi.

Selain premi terpandu dan uji koridor, perusahaan asuransi memiliki opsi untuk merancang polis agar lolos uji akumulasi nilai tunai (CVAT). CVAT membatasi nilai tunai relatif terhadap tunjangan kematian, tidak seperti GPT, yang membatasi premi relatif terhadap tunjangan kematian. Menentukan tes mana yang akan digunakan didasarkan pada produk asuransi yang dipilih.

Perusahaan asuransi harus menunjukkan tes mana yang akan digunakan pada tanggal penerbitan, dan setelah polis dikeluarkan, perusahaan asuransi tidak dapat memutuskan untuk menggunakan opsi tes lainnya. Pilihan tes dapat menentukan premi polis, nilai tunai, dan manfaat yang akan diperoleh.

Pedoman Premium dan Uji Koridor (GPT) dan Undang-Undang Pengurangan Defisit (DEFRA).

Karena polis asuransi jiwa universal memiliki aspek investasi melalui akumulasi uang tunai dengan bunga yang diperoleh dari cadangan tunai, maka polis tersebut mulai dianggap sebagai sarana  investasi dengan nilai penyerahan tunai. IRS percaya bahwa penting untuk membedakan antara polis asuransi jiwa yang digunakan sebagai asuransi tradisional atau sebagai sarana investasi, sehingga mereka menetapkan Deficit Reduction Act of 1984 (DEFRA).

DEFRA menetapkan kualifikasi yang harus dipenuhi oleh polis asuransi jiwa universal untuk mempertahankan status pajak yang diuntungkan berdasarkan Internal Revenue Code (IRC) Bagian 7702. Untuk memenuhi definisi IRC tentang asuransi jiwa, kontrak asuransi jiwa harus menyediakan “jumlah yang berisiko” yang cukup, Artinya, perlindungan manfaat kematian murni yang akan diterima oleh penerima manfaat setelah kematian tertanggung sudah memadai.