Rasio eksklusi

Apa Rasio eksklusi?

Rasio pengecualian hanyalah persentase pengembalian investor yang tidak dikenakan pajak. Rasio pengecualian adalah persentase dengan jumlah dolar yang sama dengan pengembalian investasi awal. Setiap pengembalian di atas rasio pengecualian akan dikenakan pajak, seperti pajak capital gain. Sebagian besar waktu, rasio pengecualian berlaku untuk anuitas yang tidak memenuhi syarat.

Bagaimana Rasio Pengecualian Bekerja

Rasio pengecualian muncul terutama melalui berbagai bentuk anuitas asuransi yang tidak memenuhi syarat. Ketika menerima pembayaran dari anuitas langsung atau anuitization, bagian dari setiap pembayaran yang diterima annuitant dianggap sebagai pengembalian pokok, yang tidak dikenai pajak. Sisa pembayaran terdiri dari pendapatan bunga dan dapat dikenakan pajak. Rasio pengecualian menentukan bagian kena pajak dan tidak kena pajak dari setiap pembayaran.

Rumus rasio pengecualian adalah: Investasi dalam Kontrak / Hasil yang Diharapkan.

Pertimbangan Khusus

Rasio pengecualian akan kedaluwarsa ketika semua pokok dalam kontrak telah diterima (dengan asumsi Anda mencapai titik itu dalam kontrak). Ketika seluruh jumlah pokok telah habis, maka seluruh pembayaran anuitas kemudian akan dikenakan pajak.

Rasio pengecualian dapat menjadi ukuran kinerja yang efektif untuk investasi tertentu yang memerlukan strategi perpajakan atau teknik manajemen risiko yang ditingkatkan. Banyak produk asuransi secara teknis bukan sekuritas finansial; mereka menawarkan keuntungan dari pembatasan yang lebih sedikit pada beban pajak, peraturan, dan pengawasan. Investor yang cerdas dapat menggunakan instrumen ini untuk merekayasa aliran pendapatan dan pengembalian yang unik jika tidak tersedia untuk sekuritas keuangan konvensional. Salah satu teknik tersebut dapat mencakup penggunaan anuitas asuransi yang tidak memenuhi syarat sebagai pengganti uang tunai. Dalam kasus ini, rasio pengecualian dapat memberikan pemahaman kepada pemegang kontrak tentang lamanya waktu untuk memulihkan pokok — sebelum pajak capital gain menjadi faktor.