Ukuran posisi optimal mengurangi risiko

Menentukan berapa banyak mata uang, saham, atau komoditas yang terakumulasi dalam perdagangan adalah aspek perdagangan yang sering diabaikan. Pedagang sering mengambil ukuran posisi acak. Ini mungkin terlihat seperti mereka memutuskan untuk mengambil posisi yang lebih besar jika mereka merasa sangat yakin tentang perdagangan, atau, sebagai alternatif, memilih untuk mengambil posisi yang lebih kecil jika mereka merasa sedikit kurang percaya diri. Namun, ini mungkin bukan metodologi yang paling tepat atau strategis untuk menentukan ukuran investasi.

Demikian pula, seorang pedagang seharusnya tidak hanya memilih ukuran posisi yang telah ditentukan sebelumnya untuk semua perdagangan, terlepas dari bagaimana perdagangan diatur; gaya perdagangan seperti ini kemungkinan besar akan menghasilkan kinerja yang buruk dalam jangka panjang. Jadi, jika bukan kepentingan terbaik investor untuk memilih ukuran posisi acak, dan bukan ide yang baik untuk menetapkan ukuran yang seragam untuk semua perdagangan, apa cara terbaik untuk mengevaluasi posisi optimal untuk perdagangan? Berikut beberapa metode berbeda bagi pedagang untuk menentukan ukuran posisi optimal yang juga dapat mengurangi risiko mereka.

Identifikasi Level Stop yang Sesuai

Sebelum menentukan ukuran posisi, trader harus terlebih dahulu memahami level stop yang sesuai untuk perdagangan tertentu. Penghentian juga tidak boleh diatur pada tingkat acak. Pemberhentian harus ditempatkan pada tingkat yang akan memberikan informasi yang sesuai untuk pedagang, khususnya bahwa mereka salah tentang arah perdagangan. Jika stop ditempatkan pada level yang tidak tepat, hal itu dapat dengan mudah dipicu oleh pergerakan normal di pasar.

Bagi seorang trader, level stop dapat membantu mereka menentukan risikonya. Misalnya, jika stop adalah 50 pips  dari harga masuk trader untuk perdagangan forex – atau mengasumsikan 50 sen dalam perdagangan saham atau komoditas – pedagang kemudian dapat mulai menentukan ukuran posisi mereka.

Pertimbangan pertama adalah ukuran akun Anda. Jika Anda memiliki akun kecil, Anda harus mengambil risiko maksimum 1% hingga 3% dari akun Anda pada perdagangan.

Misalnya, jika seorang pedagang memiliki akun perdagangan $ 5.000, dan pedagang mempertaruhkan 1% dari akun itu pada perdagangan, ini berarti mereka dapat kehilangan $ 50 dalam perdagangan. Jadi, pedagang ini dapat mengambil satu lot mini. Jika level stop trader tercapai, maka trader akan kehilangan 50 pip pada satu mini-lot, atau $ 50. Jika pedagang menggunakan tingkat risiko 3%, maka mereka bisa kehilangan $ 150 (yang merupakan 3% dari akun). Jadi, dengan level stop 50 pip, mereka dapat mengambil tiga lot mini. Jika pedagang dihentikan , mereka akan kehilangan 50 pips pada tiga lot mini, atau $ 150.

Di pasar saham, mempertaruhkan 1% dari akun Anda pada perdagangan berarti bahwa seorang pedagang dapat mengambil 100 saham dengan level berhenti 50 sen. Jika stop tercapai, ini berarti $ 50 – atau 1% dari total akun – hilang dalam perdagangan. Dalam kasus ini, risiko untuk perdagangan telah terkandung dalam sebagian kecil akun, dan ukuran posisi telah dioptimalkan untuk risiko tersebut.

Teknik Penentuan Posisi Alternatif

Untuk akun yang lebih besar, ada beberapa metode alternatif yang dapat digunakan untuk menentukan ukuran posisi. Seseorang dengan akun $ 500.000 mungkin tidak selalu ingin mengambil risiko $ 5.000 atau lebih (yaitu 1% dari $ 500.000) pada setiap perdagangan. Mereka mungkin memiliki banyak posisi di pasar, mereka mungkin tidak benar-benar menggunakan semua modal mereka, atau mungkin ada masalah likuiditas dengan posisi besar. Dalam hal ini, penghentian dolar tetap juga dapat digunakan.

Mari kita asumsikan seorang pedagang dengan akun sebesar ini ingin mengambil risiko hanya $ 1.000 dalam satu perdagangan. Mereka masih bisa menggunakan metode yang disebutkan di atas. Jika jarak berhenti dari harga masuk adalah 50 pips, trader dapat mengambil 20 mini-lot, atau 2 lot standar .

Di pasar saham , pedagang dapat mengambil 2.000 saham dengan stop 50 sen dari harga masuk. Jika penghentian tercapai, pedagang hanya akan kehilangan $ 1.000 yang bersedia mereka pertaruhkan sebelum melakukan perdagangan.

Level Berhenti Harian

Pilihan lain untuk trader aktif atau full-time day adalah menggunakan level stop harian. Pemberhentian harian memungkinkan pedagang yang perlu membuat penilaian sepersekian detik dan membutuhkan fleksibilitas dalam keputusan ukuran posisi mereka. Pemberhentian harian berarti pedagang menetapkan jumlah maksimum uang yang dapat mereka hilangkan dalam satu hari, minggu, atau bulan. Jika pedagang kehilangan jumlah modal yang telah ditentukan ini (atau lebih), mereka akan segera keluar dari semua posisi dan berhenti berdagang selama sisa hari, minggu, atau bulan. Seorang pedagang yang menggunakan metode ini harus memiliki rekam jejak kinerja yang positif.

Untuk trader berpengalaman, stop loss harian bisa kira-kira sama dengan profitabilitas harian rata-rata mereka. Misalnya, jika rata-rata, seorang trader menghasilkan $ 1.000 per hari, maka mereka harus menetapkan stop-loss harian yang mendekati angka ini. Ini berarti bahwa hari yang merugi tidak akan menghapus keuntungan dari lebih dari satu hari perdagangan rata-rata. Metode ini juga dapat disesuaikan untuk mencerminkan beberapa hari, seminggu, atau sebulan hasil perdagangan.

Untuk pedagang yang memiliki sejarah perdagangan yang menguntungkan – atau yang sangat aktif dalam perdagangan sepanjang hari – tingkat penghentian harian memungkinkan mereka kebebasan untuk membuat keputusan tentang ukuran posisi dengan cepat sepanjang hari namun tetap mengontrol risiko mereka secara keseluruhan. Sebagian besar pedagang yang menggunakan perhentian harian masih akan membatasi risiko pada persentase yang sangat kecil dari akun mereka pada setiap perdagangan dengan memantau ukuran posisi dan eksposur terhadap risiko yang dibuat oleh suatu posisi.

Seorang pedagang pemula dengan sedikit sejarah perdagangan juga dapat mengadaptasi metode stop-loss harian sehubungan dengan menggunakan ukuran posisi yang tepat-ditentukan oleh risiko perdagangan dan keseluruhan saldo akun mereka .

Garis bawah

Untuk mencapai ukuran posisi yang benar, trader harus terlebih dahulu menentukan level stop mereka dan persentase atau jumlah dolar dari akun mereka yang bersedia mereka pertaruhkan pada setiap perdagangan. Setelah kami menentukan ini, mereka dapat menghitung ukuran posisi ideal mereka.