Harga komoditas dan pergerakan mata uang

Pedagang forex profesional telah lama mengetahui bahwa mata uang perdagangan membutuhkan melihat lebih jauh dari dunia FX. Mata uang digerakkan oleh banyak faktor, termasuk  pertumbuhan ekonomi. Lebih khusus lagi, karena pertumbuhan ekonomi dan ekspor terkait langsung dengan industri dalam negeri suatu negara, wajar jika beberapa mata uang sangat berkorelasi dengan harga komoditas.

Tiga mata uang teratas yang memiliki korelasi paling ketat dengan komoditas adalah dolar Australia, dolar Kanada, dan dolar Selandia Baru. Mata uang lain yang juga dipengaruhi oleh harga komoditas tetapi memiliki korelasi yang lebih lemah dari tiga di atas adalah franc Swiss dan yen Jepang. Mengetahui mata uang mana yang berkorelasi dengan komoditas apa dapat membantu pedagang memahami dan memprediksi pergerakan pasar tertentu. Di sini kami melihat mata uang yang berkorelasi dengan minyak dan emas, dan menunjukkan kepada Anda bagaimana Anda dapat menggunakan informasi ini dalam perdagangan Anda.

Apa Harga komoditas dan pergerakan mata uang?

Minyak merupakan salah satu kebutuhan pokok dunia. Setidaknya untuk saat ini, kebanyakan orang di negara maju tidak bisa hidup tanpanya.. Sebagai eksportir minyak netto, Kanada sangat terpukul oleh penurunan harga minyak, sementara Jepang — pengimpor minyak netto utama — cenderung mendapat keuntungan dari penurunan harga minyak.

Sehari-hari, korelasi antara minyak dan dolar Kanada mungkin rusak, tetapi dalam jangka panjang korelasi itu kuat, karena nilai dolar Kanada memiliki alasan yang baik untuk peka terhadap harga minyak. Kanada adalah produsen minyak mentah terbesar pertama di dunia. Besarnya cadangan minyak Kanada adalah yang ketiga di dunia.

Kedekatan geografis dengan AS, serta ketidakpastian politik di Timur Tengah dan Amerika Selatan, menjadikan Kanada salah satu tempat yang lebih diinginkan di mana AS dapat mengimpor minyak. 

Grafik di bawah ini menunjukkan hubungan positif antara minyak (garis biru) dan CAD / USD (USD / CAD terbalik, seperti yang ditunjukkan oleh “1 / USDCAD” pada grafik; garis merah / hijau). Harga minyak sebenarnya bertindak sebagai indikator utama untuk aksi harga CAD / USD  dalam beberapa kasus.

Karena instrumen yang diperdagangkan di forex adalah USD / CAD, ketika harga minyak naik, USD / CAD turun, dan ketika harga minyak turun, USD / CAD naik.

Permainan Minyak yang Menarik: CAD / JPY

Di ujung lain spektrum adalah Jepang, yang mengimpor hampir semua minyaknya. Kurangnya sumber energi dalam negeri Jepang, dan kebutuhannya untuk mengimpor minyak mentah, gas alam, dan sumber daya energi lainnya dalam jumlah besar, membuatnya sangat sensitif terhadap perubahan harga minyak. 

Melihat hal ini dari perspektif eksportir / importir minyak netto, pasangan mata uang yang menduduki puncak daftar mata uang yang diperdagangkan untuk mengekspresikan pandangan tentang harga minyak adalah dolar Kanada terhadap yen Jepang. Grafik di bawah ini menggambarkan korelasi yang erat antara harga minyak (garis biru) dan CAD / JPY (garis merah / hijau). Harga minyak cenderung menjadi indikator utama untuk aksi harga CAD / JPY, seringkali dengan penundaan.

Walaupun korelasinya tidak sempurna, pergerakan naik besar pada minyak (biru) biasanya diikuti oleh kenaikan CAD / JPY, dan penurunan minyak biasanya diikuti oleh penurunan CAD / JPY.

Pergi untuk Emas

Memperdagangkan dolar Australia (AUD) sama seperti memperdagangkan emas dalam banyak hal. Sebagai produsen emas terbesar kedua di dunia (terbesar ketiga dalam beberapa tahun), dolar Australia memiliki korelasi positif yang tinggi dengan logam mulia.

Secara umum, ini berarti bahwa ketika harga emas naik (garis biru), dolar Australia (garis merah / hijau) juga terapresiasi.

Kedekatan Selandia Baru dengan Australia menjadikan Australia sebagai tujuan pilihan untuk barang-barang ekspor Selandia Baru. Oleh karena itu, kesehatan ekonomi Selandia Baru terkait erat dengan ekonomi Australia, yang menjelaskan mengapa NZD / USD dan AUD / USD  juga memiliki korelasi positif yang tinggi.

Korelasi yang lebih lemah, tetapi masih penting adalah korelasi harga emas dan franc Swiss (CHF). Netralitas politik negara dan fakta bahwa mata uangnya dulu didukung oleh emas telah menjadikan franc mata uang pilihan pada saat ketidakpastian politik. Sementara hubungan kadang-kadang rusak, CHF cenderung naik ketika emas naik, dan jatuh ketika emas jatuh.

Grafik berikut menunjukkan CHF / USD (USD / CHF terbalik; garis merah / hijau) ke harga emas (garis biru).

Mata Uang Perdagangan sebagai Tambahan untuk Perdagangan Minyak atau Emas

Untuk pedagang komoditas berpengalaman, mungkin ada baiknya melihat mata uang perdagangan sebagai alternatif atau suplemen untuk komoditas perdagangan. Selain dapat memanfaatkan pandangan yang sama (minyak yang lebih tinggi, misalnya), pedagang juga dapat memperoleh bunga dengan memegang mata uang suku bunga yang lebih tinggi.

Saat memperdagangkan mata uang, kita berurusan dengan negara, dan negara memiliki suku bunga. Misalnya, antara 2016 dan 2018, suku bunga Australia lebih tinggi dari suku bunga AS. Oleh karena itu, membeli AUD / USD setelah emas mencapai titik terendah di akhir 2015 tidak hanya akan menghasilkan modal lagi karena emas dan nilai AUD / USD naik, tetapi pedagang akan mengumpulkan bunga untuk setiap hari posisi panjang AUD / USD dipertahankan. .

Sejalan dengan itu, jika Anda mempersingkat AUD / USD untuk mengekspresikan tampilan emas pendek, Anda akan membayar bunga setiap hari.

Jika Anda seorang pedagang komoditas yang mencari sedikit perubahan, mata uang komoditas seperti AUD / USD dan CAD / JPY memberikan peluang yang layak untuk diperhatikan.

Garis bawah

Jika Anda ingin memperdagangkan mata uang komoditas, cara terbaik untuk menggunakan harga komoditas dalam perdagangan Anda adalah dengan selalu mengawasi pergerakan di pasar minyak atau emas dan mata lainnya di pasar mata uang. Karena dampak yang sedikit tertunda dari pergerakan ini di pasar mata uang, umumnya ada peluang untuk menutupi pergerakan yang lebih luas yang terjadi di pasar komoditas  ke pergerakan pasar mata uang. Tidak ada salahnya untuk mengetahui lebih banyak tentang harga komoditas, dan bagaimana mereka mendorong pergerakan mata uang. (Untuk wawasan lebih lanjut, baca Forex: Mengarungi Pasar Mata Uang .)