Apakah 401 (k) Pengurangan Pajak Kontribusi?

Kontribusi untuk rencana pensiun yang memenuhi syarat seperti rencana 401 (k) tradisional dibuat dengan basis sebelum pajak, yang menghilangkannya dari penghasilan kena pajak Anda dan dengan demikian mengurangi pajak yang akan Anda bayarkan untuk tahun tersebut.

Ada batasan seberapa banyak Anda dapat berkontribusi tanpa pajak untuk rencana semacam itu.Untuk tahun 2020 dan 2021, batas tahunan adalah $ 19.500.Mereka yang berusia 50 tahun atau lebih dapat selalu — ini diizinkan oleh 98% rencana — membuat kontribusi pengejaran tambahansetiap tahun sebesar $ 6.500.  Anda bahkan dapat berkontribusi mengejar ketinggalan ketika Anda berusia 49 tahun, asalkan Anda akan berusia 50 tahun sebelum akhir tahun kalender.

Bagaimana 401 (k) Kontribusi Memotong Pajak Anda

Karena kontribusi rencana mengurangi pendapatan kena pajak Anda, pajak Anda untuk tahun tersebut harus dikurangi dengan jumlah kontribusi dikalikan dengan tarif pajak marjinal Anda, sesuai dengan kelompok pajak Anda. 

Semakin tinggi penghasilan Anda, dan dengan demikian golongan pajak Anda, semakin besar penghematan pajak dari kontribusi untuk suatu rencana.Ambil, misalnya, seorang penerima penghasilan yang menghasilkan $ 208.000 setahun dan juga menyumbang $ 5.000 setiap tahun untuk sebuah rencana.Penghasilan mereka menempatkan mereka dalam kelompok pajak 35% untuk tahun 2020.

Oleh karena itu, penghematan pajak mereka dari kontribusi adalah $ 5.000 dikalikan dengan 35%, atau $ 1.750. Kontribusi $ 5.000 yang sama, kemudian, memberikan $ 650 lebih banyak dalam bentuk penghematan pajak kepada mereka yang berpenghasilan tinggi dibandingkan dengan $ 55.000 per tahun yang kita sebutkan sebelumnya.

Perhatikan, bagaimanapun, bahwa jika Anda memilih opsi Roth 401 (k), jika majikan Anda menawarkannya,kontribusi Anda tidak mengurangi penghasilan kena pajak Anda .Sebaliknya, kontribusi Anda dibuat dengan pendapatan setelah pajak.Namun, saat pensiun ketika Anda menarik kontribusi Anda, Anda tidak akan berhutang pajak atas distribusi ini.

Distribusi Dari 401 (k)

Tentu saja, Anda tidak luput membayar pajak selamanya atas kontribusi 401 (k) Anda, hanya sampai Anda menariknya dari rencana.Ketika Anda melakukannya, Anda harus membayar pajak pendapatan atas penarikan, atau “distribusi”, dengan tarif pajak yang berlaku saat itu.Jika Anda menarik dana saat Anda lebih muda dari 59½, Anda kemungkinan akan membayar denda penarikan awal sebesar 10% dari jumlah tersebut juga.

Namun, kemungkinan Anda akan membayar lebih sedikit untuk menarik dana dari program pensiun daripada saat Anda memberikan kontribusi. Itu karena penghasilan Anda (dan tarif pajak) cenderung turun saat itu, dibandingkan dengan tahun kerja Anda.

Sebagai contoh, katakanlah orang berpenghasilan tinggi kita pensiun dan mulai menarik $ 5.000 setahun dari rencana mereka untuk menambah $ 75.000 yang mereka terima setiap tahun dari Jaminan Sosial dan sumber pendapatan pensiun lainnya. Dengan penghasilan $ 80.000 setahun, mereka termasuk dalam kelompok pajak 25% dan akan membayar $ 1.250 untuk penarikan paket tersebut. Pajak itu $ 500 lebih sedikit daripada $ 1.750 yang akan mereka bayarkan seandainya mereka tidak memberikan kontribusi awal sebesar $ 5.000 untuk rencana tersebut, dan sebaliknya membayar pajak atas uang itu untuk digunakan untuk tujuan lain. (Dalam skenario ini, mereka juga tidak akan menikmati penggunaan $ 500 itu di tahun-tahun berikutnya, termasuk mungkin menginvestasikannya untuk keuntungan yang lebih besar lagi.)

Rencana pensiun yang memenuhi syarat memerlukan perlakuan pajak ini tidak hanya dari penarikan tetapi dari kontribusi asli ke akun.Pendapatan investasi apa pun yang mungkin diperoleh kontribusi di tahun-tahun antara kontribusi dan distribusinya juga dapat ditarik, dengan pajak penghasilan yang berlaku sama untuk mereka.

Itu dapat membantu memaksimalkan kontribusi Anda ke akun pensiun sebagai strategi investasi yang lebih baik daripada mengarahkan uang ke akun pialang biasa. Itu karena melewatkan membayar pajak atas kontribusi akun Anda memungkinkan Anda memiliki lebih banyak modal yang bekerja atas nama Anda selama tahun-tahun menjelang pensiun.

Sebagai contoh, seseorang yang termasuk dalam kelompok pajak 25% dengan 20 tahun sampai mereka pensiun dapat memberikan kontribusi sebelum pajak $ 400 sebulan untuk rencana 401 (k) atau mengalihkan jumlah pendapatan yang sama ke akun perantara. Pilihan terakhir hanya akan menghasilkan kontribusi bulanan sebesar $ 300 setelah membayar pajak 25% atas pendapatan $ 400. Ekstra $ 100 per bulan dari opsi 401 (k) tidak hanya meningkatkan kontribusi tetapi juga memperluas sarang telur dengan memiliki saldo yang lebih besar di mana pendapatan dapat bertambah selama beberapa dekade.

Perbedaan antara skenario bisa mencapai puluhan ribu dalam jangka panjang.