Kemampuan untuk Membayar

Apa Kemampuan untuk Membayar?

Kemampuan untuk membayar kembali mengacu pada kemampuan keuangan individu untuk melunasi hutang.Secara khusus, frase “kemampuan untuk membayar” digunakan dalam Undang-Undang Reformasi Jalan dan Perlindungan Konsumen Dodd-Frank Wall 2010.Ini menjelaskan persyaratan bahwa pembuat hipotek membuktikan bahwa calon peminjam dapat membeli hipotek.Ketentuan Dodd-Frank ini sering disebut dengan aturan kemampuan membayar, dan “kemampuan membayar” kadang-kadang disingkat ATR.

Di bawah Dodd-Frank, Biro Perlindungan Keuangan Konsumen (CFPB) memiliki yurisdiksi untuk membuat aturan dan regulasi baru untuk industri hipotek. Menurut aturan ini, pemberi pinjaman harus melihat total pendapatan peminjam saat ini dan hutang yang ada. Mereka perlu memastikan bahwa hutang yang ada ditambah potensi hutang hipotek dan pengeluaran terkait tidak melebihi persentase yang dinyatakan dari pendapatan peminjam.

Poin Penting

  • Kemampuan membayar kembali adalah kemampuan seseorang untuk melunasi hutang dan kewajibannya.
  • Kemampuan untuk membayar kembali aturan adalah bagian dari Dodd-Frank Act yang membatasi pinjaman kepada peminjam yang cenderung mengalami kesulitan untuk membayarnya kembali.
  • Faktor-faktor yang dipertimbangkan dalam kemampuan untuk membayar kembali termasuk pendapatan peminjam, aset, status pekerjaan, kewajiban, riwayat kredit, dan rasio hutang terhadap pendapatan (DTI).
  • Pada awal 2020, CFPB berencana untuk menghilangkan persyaratan hutang terhadap pendapatan.

Memahami Aturan Kemampuan Membayar

Kemampuan untuk membayar kembali dimasukkan sebagai respons terhadap krisis hipotek tahun 2008. Sebelumnya, pemberi pinjaman dapat memberikan hipotek kepada pembeli rumah yang pendapatannya tidak menunjukkan kemampuan untuk membayar pembayaran hipotek bulanan. Itu menyebabkan gelembung perumahan tahun 2000-an dan krisis hipotek. Pada akhirnya, sejumlah besar rumah menghadapi penyitaan pada saat yang bersamaan.

Di bawah peraturan hipotek baru yang ditetapkan oleh CFPB, individu yang tidak memiliki kemampuan untuk membayar standar selama proses origination mungkin memiliki pembelaan terhadap penyitaan.

Kemampuan untuk Membayar Persyaratan

CFPB menetapkan delapan faktor yang menentukan apakah peminjam menunjukkan kemampuan untuk membayar kembali. Berdasarkan standar ini, pemberi pinjaman membuat keputusan yang masuk akal dan dengan niat baik tentang kemampuan peminjam untuk melunasi pinjaman.

Faktor-faktor yang digunakan untuk menentukan kemampuan membayar termasuk pendapatan dan aset peminjam saat ini. Mereka mungkin juga termasuk pendapatan yang diharapkan secara wajar. Peminjam juga harus memberikan verifikasi pendapatan ini dan status pekerjaan mereka.

Selain pendapatan, pemberi pinjaman harus mempertimbangkan kewajiban lancar peminjam. Itu termasuk semua hutang terutang yang masih mereka bayar, serta tunjangan anak dan pembayaran bulanan lainnya. Pemberi pinjaman juga akan memeriksa riwayat kredit peminjam .

Sebelumnya, pemberi pinjaman diminta untuk mempertimbangkan debt-to-income ratio (DTI)peminjamuntuk membuat keputusan akhir.Tetapi pada Desember 2020, persyaratan DTI tentang kemampuan untuk membayar kembali aturan telah dieliminasi dan diganti dengan pendekatan berbasis harga, dengan CFPB mencatat bahwa harga pinjaman adalah indikator kuat dari kemampuan konsumen untuk membayar kembali.

Langkah untuk menghapus persyaratan DTI sebagian terjadi karena kritik industri terhadap pengecualian yang ada dari aturan DTI untuk pinjaman yang didukung oleh Freddie Mac .

Referensi cepat

Hanya karena peminjam bisa mendapatkan pinjaman dengan aturan yang lebih mudah tidak berarti bahwa mereka harus. Harga rumah yang relatif tinggi pada tahun 2020 dan sejumlah besar kebangkrutan terkait dengan krisis keuangan 2008 menunjukkan kehati-hatian.

Pengecualian atas Aturan Kemampuan Membayar

Beberapa jenis hipotek dibebaskan dari kemampuan membayar kembali aturan.Beberapa dari pinjaman ini termasukrencana timeshare, jalur kredit ekuitas rumah, pinjaman jembatan , fase konstruksi kurang dari satu tahun, dan hipotek terbalik.

Pinjaman yang didukung oleh perusahaan yang disponsori pemerintah (GSE), seperti Fannie Mae dan Freddie Mac, dibebaskan dari persyaratan hutang untuk pendapatan.Pengecualian ini disebut patch GSE atau patch mortgage yang memenuhi syarat (QM).Menurut Independent Community Bankers of America (ICBA), patch diterapkan ke 25% atau lebih pinjaman GSE pada awal 2020. Namun, patch akan kedaluwarsa pada 1 Juli 2021, atau tanggal Fannie Mae dan Freddie Mac keluar dari konservatori , mana saja yang terjadi lebih dulu.Aturan baru terkait kemampuan membayar akan menggantikan tambalan yang ada.