5 Metode Terbukti untuk menjual saham

Memilih kapan akan menjual saham bisa menjadi tugas yang sulit. Bagi sebagian besar pedagang, sulit untuk memisahkan emosi mereka dari perdagangan mereka, dan dua emosi manusia yang memengaruhi pedagang ketika mereka mempertimbangkan untuk menjual saham adalah keserakahan dan ketakutan. Trader takut kehilangan atau tidak memaksimalkan potensi keuntungan. Namun, kemampuan untuk mengelola emosi ini adalah kunci untuk menjadi trader yang sukses.

Misalnya, banyak investor tidak menjual ketika saham telah naik 10% hingga 20% karena mereka tidak ingin kehilangan keuntungan lebih banyak jika saham melesat ke bulan. Ini adalah hasil dari keserakahan dan keinginan bahwa saham yang mereka pilih akan menjadi pemenang yang besar. Di sisi lain, jika harga saham turun 10% hingga 20%, sebagian besar investor tetap tidak akan menjual karena keengganan merugi jika saham rebound secara signifikan. Ada ketakutan tambahan bahwa mereka mungkin akan menyesali tindakan mereka jika saham rebound.

Jadi, kapan sebaiknya Anda menjual saham Anda ? Ini adalah pertanyaan mendasar yang dihadapi para investor. Untungnya, ada beberapa metode yang umum digunakan yang dapat membantu investor membuat proses se-metodis mungkin, dan menghilangkan emosi apa pun dari keputusan. Metode-metode ini adalah penjualan tingkat penilaian, penjualan biaya peluang, penjualan fundamental yang memburuk, penjualan turun dari biaya dan naik dari biaya, dan penjualan harga target.

Jual Tingkat Valuasi

Kategori penjualan pertama disebut metode penjualan tingkat penilaian. Dalam strategi jual tingkat penilaian, investor akan menjual saham setelah mencapai target atau kisaran penilaian tertentu. Banyak metrik penilaian dapat digunakan sebagai dasar, tetapi beberapa yang umum adalah rasio harga-pendapatan (P / E), harga-ke-buku (P / B), dan harga-ke-penjualan (P / S). Pendekatan ini populer di kalangan investor nilai yang membeli saham yang dinilai terlalu rendah. Metrik penilaian yang sama ini dapat digunakan sebagai sinyal untuk menjual saat saham dinilai terlalu tinggi.

Sebagai ilustrasi dari metode ini, misalkan seorang investor memiliki saham di Walmart ( sinyal jual tetap .

Penjualan Biaya Peluang

Strategi tambahan disebut metode penjualan biaya peluang. Dalam metode ini, investor memiliki portofolio saham dan menjual saham ketika ada peluang yang lebih baik. Hal ini membutuhkan pemantauan, penelitian, dan analisis yang konstan atas portofolio mereka dan potensi penambahan saham baru. Setelah potensi investasi yang lebih baik telah diidentifikasi, investor kemudian mengurangi atau menghilangkan posisi dalam kepemilikan saat ini yang tidak diharapkan untuk dilakukan sebaik saham baru dengan dasar pengembalian yang disesuaikan dengan risiko .

Penurunan-Fundamental-Jual

Metode deteriorating-fundamental sell akan memicu terjadinya penjualan saham jika fundamental tertentu dalam laporan keuangan perusahaan turun di bawah level tertentu. Strategi penjualan ini mirip dengan penjualan biaya peluang dalam arti bahwa saham yang dijual dengan menggunakan strategi sebelumnya kemungkinan besar telah memburuk dalam beberapa cara. Ketika mendasarkan keputusan jual pada fundamental yang memburuk, banyak pedagang akan fokus terutama pada laporan neraca , dengan penekanan ekstra pada rasio likuiditas dan cakupan.

Misalnya, seorang investor memiliki saham perusahaan utilitas yang membayar dividen konsisten yang relatif tinggi. Investor memegang saham terutama karena keamanan relatifnya dan hasil dividen. Selanjutnya, ketika investor membeli saham, debt-to-equity ratio (D / E) -nya sekitar 1,0, dan current ratio-nya sekitar 1,4.

Dalam situasi ini, aturan perdagangan dapat ditetapkan sehingga investor akan menjual saham jika rasio D / E naik lebih dari 1,50, atau jika rasio lancar pernah turun di bawah 1,0. Jika fundamental perusahaan memburuk ke level tersebut – sehingga mengancam dividen dan keamanan – strategi ini akan memberi sinyal kepada investor untuk menjual saham.

Down-From-Cost dan Up-From-Cost Sell

Strategi penjualan turun dari biaya adalah metode berbasis aturan lain yang memicu penjualan berdasarkan jumlah (yaitu persen) yang bersedia dirugikan oleh investor. Misalnya, ketika seorang investor membeli sebuah saham, mereka mungkin memutuskan bahwa jika saham tersebut jatuh 10% dari tempat mereka membelinya, mereka akan menjualnya.

Mirip dengan strategi turun dari biaya, strategi naik dari biaya akan memicu penjualan saham jika saham naik dengan persentase tertentu. Baik metode turun dari biaya dan naik dari biaya adalah strategi yang akan melindungi prinsipal investor dengan membatasi kerugian mereka ( stop-loss ) atau mengunci sejumlah keuntungan ( take-profit ) tertentu. Kunci dari pendekatan ini adalah memilih persentase yang tepat yang memicu penjualan dengan memperhitungkan volatilitas historis saham dan jumlah kerugian yang bersedia ditanggung oleh investor.

Target-Harga Jual

Metode jual harga target menggunakan nilai saham tertentu untuk memicu penjualan. Ini adalah salah satu cara yang paling banyak digunakan oleh investor untuk menjual saham, sebagaimana dibuktikan dengan popularitas perintah stop-loss baik di kalangan pedagang maupun investor. Harga target umum yang digunakan oleh investor biasanya didasarkan pada keluaran model penilaian seperti model arus kas yang didiskontokan. Banyak pedagang akan mendasarkan penjualan harga target pada angka bulat yang berubah-ubah atau level support dan resistance , tetapi ini kurang masuk akal daripada metode berbasis fundamental lainnya.

Intinya

Belajar menerima kerugian atas investasi Anda adalah salah satu hal tersulit yang harus dilakukan sebagai investor. Seringkali yang membuat investor sukses bukan hanya kemampuannya memilih saham unggulan, tapi juga kemampuannya menjual saham pada saat yang tepat. Metode umum ini dapat membantu investor memutuskan kapan harus menjual saham.