Ketika masuk akal untuk mengubah Roth IRA ke IRA tradisional
Salah satu alasan Roth IRA begitu populer adalah manfaat pajaknya: Uang di akun tumbuh bebas pajak dan penarikan yang memenuhi syarat di masa pensiun juga bebas pajak.1 Namun, ada kalanya mungkin masuk akal secara finansial untuk mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional. Berikut adalah lima alasan kuat.
Perhatikan bahwa karakterisasi ulang dari Roth kembali ke IRA tradisional sebagian besar telah dilarang karena Pemotongan Pajak dan Undang-Undang Pekerjaan 2017 (TCJA ).
Apa Ketika masuk akal untuk mengubah Roth IRA ke IRA tradisional?
- Roth IRA menawarkan penarikan bebas pajak selama masa pensiun, tetapi terkadang masuk akal secara finansial untuk mendapatkan keringanan pajak di muka IRA tradisional.
- Jika Anda mengonversi ke Roth IRA dan berakhir di kelompok pajak yang lebih tinggi, Anda dapat membalikkan konversinya.
- Jika Anda menghasilkan terlalu banyak uang, Anda tidak dapat berkontribusi kepada Roth. IRA tradisional tidak memiliki batasan pendapatan untuk kontribusi.
- Proses karakterisasi ulang di sebagian besar kasus dihilangkan pada tahun 2017 berdasarkan Undang-Undang Pemotongan dan Pekerjaan.
IRA Tradisional Memiliki Pemotongan Pajak Di Muka
Alasan paling sederhana, jika bukan yang paling suram, untuk mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional adalah karena Anda kekurangan uang, setidaknya saat ini.Itu berarti Anda mungkin tidak dapat dengan nyaman membayar pajak penghasilan atas uang yang Anda kontribusikan ke Roth IRA.
Berkontribusi pada IRA tradisional bukanlah masalah finansial karena uang tersebut diambil dari gaji kotor, bukan gaji untuk dibawa pulang.Dengan kata lain, Anda mendapatkan keringanan pajak di muka atas kontribusi Anda.Ketika Anda menarik uang selama masa pensiun, Anda akan berhutang pajak penghasilan atas kontribusi dan hasil investasi Anda.
“Dalam situasi di mana seseorang kekurangan uang tunai, kontribusi IRA tradisional akan memberikan lebih banyak pemotongan, dan oleh karena itu, lebih banyak uang tunai di tangan setelah pengajuan pajak,” catatDavid S. Hunter, CFP®, presiden Horizons Wealth Management, Inc., di Asheville, NC
Akun Roth Anda Berkinerja Buruk
Jika akun Roth IRA Anda tiba-tiba kehilangan nilainya karena kekuatan pasar, Paman Sam tidak akan memberi Anda istirahat. Anda masih akan dikenakan pajak atas uang yang Anda masukkan ke rekening tahun itu.
Anda dapat menghemat tagihan pajak dengan mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional.Dengan sakelar, Anda setidaknya menunda perhitungan sampai Anda pensiun.Bahkan kemudian, Anda hanya dikenakan pajak atas apa yang Anda keluarkan — bukan seluruh saldo.
Anda Membuat Terlalu Banyak untuk Dikontribusikan kepada Roth
Anda harus memenuhi tingkat pendapatan kotor khusus yang disesuaikan (MAGI) yang dimodifikasi untuk berkontribusi pada Roth IRA. Untuk tahun 2021, penghasilan Anda harus kurang dari $ 125.000 sebagai satu filer ($ 124.000 untuk tahun 2020) untuk memberikan kontribusi penuh, yaitu:
- $ 6.000 jika Anda berusia kurang dari 50 tahun
- $ 7.000 jika Anda berusia 50 tahun atau lebih
Batas untuk pasangan menikah yang mengajukan bersama kurang dari $ 198.000 untuk tahun 2021 ($ 196.000 untuk tahun 2020).Ada pengurangan tingkat kontribusi jika MAGI Anda beberapa ribu dolar di atas tingkat batas tersebut.
Referensi cepat
Anda dapat mengubah Roth menjadi IRA tradisional kapan saja. Anda melaporkannya pada pengembalian pajak tahun yang sama.
Jika MAGI Anda melebihi level maksimum — atau melayang di dekatnya — Anda mungkin ingin mengubah Roth IRA Anda menjadi IRA tradisional. Dengan cara itu Anda masih dapat berkontribusi pada IRA: Tidak ada batasan pendapatan untuk berkontribusi pada IRA tradisional.
Namun, jika Anda menghasilkan terlalu banyak uang, Anda mungkin tidak dapat mengambil potongan pajak sepenuhnya di muka — jadi lakukan beberapa perhitungan sebelum Anda membuat keputusan.
Anda Berharap Penghasilan Anda Turun
Katakanlah Anda menghitung jumlah pendapatan tahunan yang diproyeksikan setelah Anda pensiun dan menyadari bahwa Anda cenderung berada dalam kelompok pajak yang jauh lebih rendah. Itu belum tentu bencana jika Anda telah memutuskan bahwa biaya hidup Anda juga akan lebih rendah.
Namun, itu berarti Anda tidak akan mendapatkan banyak keuntungan dari distribusi bebas pajak yang merupakan fitur utama Roth IRA. Jika Anda beralih ke IRA tradisional sekarang, Anda akan mendapatkan manfaat pajak langsung dari kontribusi sebelum pajak. Itu dapat memberi Anda lebih banyak uang untuk diinvestasikan di tempat lain, atau memberikan uang tunai ekstra yang Anda butuhkan sekarang.
“Jika Anda mengharapkan untuk berada dalam kelompok pajak yang lebih rendah di masa pensiun, yang umum terjadi, maka lebih masuk akal untuk menggunakan IRA tradisional,” kata Penasihat Dana Indeks di Irvine, California.
“Anda melupakan pembayaran pajak atas kontribusi dengan tarif pajak yang lebih tinggi saat ini dan kemudian membayar pajak di masa pensiun dengan tarif pajak yang lebih rendah pada distribusi.”
Ingatlah bahwa distribusi minimum yang diperlukan (RMD) dimulai pada usia 72 untuk IRA tradisional. Roth IRA tidak memiliki RMD selama masa hidup pemilik akun asli.
Sebuah Konversi Roth Menghancurkan Anda dengan Braket Pajak
Jika Anda mengubah IRA tradisional menjadi Roth IRA, Anda akan membayar pajak penghasilan atas jumlah yang Anda konversi — dan jumlahnya bisa sangat besar.
Jika Anda mengubah nilai IRA tradisional, katakanlah, $ 100.000 menjadi Roth IRA, penghasilan kena pajak Andameningkat sebesar $ 94.000.Itu adalah saldo akun dikurangi $ 6.000 yang diizinkan sebagai kontribusi tahunan kepada Roth untuk tahun 2020 dan 2021. Anda dapat menyumbang $ 1.000 lagi jika Anda berusia 50 atau lebih.
Itu bisa membawa Anda ke kelompok yang lebih tinggi. Dalam dunia akun pensiun, skenario ini adalah paradoks yang sebenarnya, tetapi mungkin masuk akal untuk membalikkan konversi (disebut karakterisasi ulang). Anda memiliki waktu hingga 15 Oktober tahun setelah Anda membuat konversi Roth IRA untuk mengembalikan ke IRA tradisional.
Garis bawah
Ada satu manfaat akhir untuk konversi: Anda mungkin untuk mendapatkan pengembalian dana dari pajak penghasilan Anda sudah dibayar untuk akun Roth.
Apa pun alasan Anda mengonversi akun, ingatlah tenggat waktu kalender yang diberlakukan IRS. Konversi harus diselesaikan pada tanggal terakhir yang diizinkan untuk mengajukan atau mengubah pajak tahun sebelumnya. Tanggal standar adalah 15 Oktober.
Roth IRA memberi Anda akun investasi yang benar-benar bebas pajak saat pensiun. Tetapi keadaan pribadi Anda mungkin menentukan bahwa masuk akal untuk mengubah Roth Anda menjadi IRA tradisional.