Tanda-tanda peringatan dini bahwa Anda harus keluar dari perdagangan

Keuntungan di pasar keuangan membutuhkan banyak keterampilan yang dapat menemukan kendaraan risiko yang sesuai, memasuki posisi pada waktu yang tepat, dan mengelolanya dengan kebijaksanaan dan perut yang kuat sebelum akhirnya mengambil jalan keluar ketika biaya peluang berubah menjadi merugikan. Banyak investor, pengatur waktu pasar, dan pedagang dapat melakukan tiga tugas pertama dengan mengagumkan tetapi gagal total ketika tiba saatnya untuk keluar dari posisi.

Keluar pada waktu yang tepat tidaklah sulit, tetapi memang membutuhkan pengamatan yang cermat terhadap aksi harga, mencari petunjuk yang dapat memprediksi pembalikan skala besar atau perubahan tren. Ini adalah tugas yang lebih mudah bagi pedagang jangka pendek daripada investor jangka panjang yang telah diprogram untuk membuka posisi dan pergi – menahan perusahaan melalui siklus panjang tekanan beli dan jual. (Untuk lebih lanjut, lihat:  Strategi Keluar: Pandangan Utama .)

Sementara strategi buy-and-hold berfungsi, menambahkan mekanisme waktu keluar dapat menghasilkan keuntungan yang lebih besar karena mereka mengatasi pergeseran yang berkembang lama dari protes terbuka dan pencocokan spesialis ke kode perangkat lunak algoritmik yang mencari tingkat harga yang memaksa sebagian besar investor dan pedagang untuk menyerah dan keluar posisi. Pengaruh predator ini kemungkinan akan tumbuh di tahun-tahun mendatang, membuat strategi jangka panjang lebih tidak dapat dipertahankan.

Reli yang gagal dan pembalikan besar sering menghasilkan tanda peringatan dini yang, jika diperhatikan, dapat menghasilkan pengembalian yang jauh lebih kuat daripada menunggu sampai hal-hal teknis dan fundamental berbaris, yang menunjukkan perubahan kondisi.

Apa ?

  • Kabar baik dengan sebagian besar perdagangan / posisi adalah mereka cukup likuid untuk keluar saat Anda melihat beberapa tanda peringatan ini.
  • Psikologi perdagangan dapat menjadi prediktor yang baik tentang kapan harus keluar dari perdagangan. Contoh yang bagus adalah ketika ada pembalikan tren yang jelas.
  • Hari-hari bervolume tinggi biasanya cukup bergejolak, dan penggerak pasar memiliki kemampuan untuk memengaruhi perdagangan yang mungkin membuat Anda “memegang tas”, dan oleh karena itu dianggap praktik yang baik untuk membukukan keuntungan sebelum hari-hari tersebut.

Hari Volume Tinggi

Pantau volume harian ratarata selama 50 hingga 60 sesi dan perhatikan hari perdagangan yang memposting tiga kali volume itu atau lebih tinggi. Peristiwa ini menandai kabar baik ketika terjadi ke arah posisi — apakah panjang atau pendek — dan tanda peringatan ketika menentang posisi tersebut. Ini terutama benar jika ayunan yang merugikan menembus level support atau resistance yang penting .

Tren naik membutuhkan tekanan beli yang konsisten yang dapat diamati sebagai akumulasi melalui on-balance volume  (OBV) atau indikator volume klasik lainnya. Tren turun membutuhkan tekanan jual yang konsisten yang dapat diamati sebagai distribusi. Sesi volume tinggi yang menentang arah posisi merusak pola distribusi-akumulasi , sering kali menandakan dimulainya fase pengambilan keuntungan dalam tren naik atau pembelian nilai dalam tren turun.

Juga, perhatikan hari-hari klimaks yang dapat menghentikan tren mati di jalurnya. Sesi-sesi ini mencetak setidaknya tiga hingga lima kali volume harian rata-rata dalam bar harga kisaran lebar yang meluas ke tertinggi baru dalam tren naik dan terendah baru dalam tren turun. Selanjutnya, bilah klimaks muncul di akhir ayunan harga yang diperpanjang, baik setelah indikator kekuatan relatif mencapai level yang sangat overbought (tren naik) atau oversold (tren turun).

Perubahan Harga Gagal

Pasar cenderung tren hanya 15 persen hingga 20 persen dari waktu dan terjebak dalam rentang perdagangan 80 persen hingga 85 persen lainnya dari waktu. Tren yang kuat di kedua arah memudahkan dalam rentang perdagangan untuk mengkonsolidasikan perubahan harga baru-baru ini, untuk mendorong pengambilan keuntungan, dan untuk menurunkan tingkat volatilitas. Ini semua alami dan merupakan bagian dari perkembangan tren yang sehat. Namun, rentang perdagangan menjadi atas atau bawah ketika keluar dari kisaran dalam arah yang berlawanan dari ayunan tren sebelumnya.

Tindakan harga menghasilkan tanda peringatan awal untuk perubahan tren ketika rentang perdagangan memberi jalan untuk penembusan atau kerusakan seperti yang diharapkan, tetapi kemudian dengan cepat berbalik, dengan harga melompat kembali dalam batas-batas kisaran. Penembusan atau kerusakan yang gagal ini menunjukkan bahwa algoritme predator menargetkan investor dalam tren naik dan penjual pendek dalam tren turun.

Strategi paling aman adalah keluar setelah breakout atau breakdown yang gagal, mengambil untung atau rugi, dan masuk kembali jika harga melebihi tinggi breakout atau low breakdown. Masuk kembali masuk akal karena pemulihan menunjukkan bahwa kegagalan telah diatasi dan tren yang mendasarinya dapat dilanjutkan. Lebih sering, harga akan berayun ke sisi lain dari rentang perdagangan setelah gagal dan memasuki tren yang cukup besar ke arah yang berlawanan. (Lihat juga:  Perdagangan Gagal Istirahat .)

Persilangan Rata-Rata Bergerak dan Perubahan Tren

Rata-rata pergerakan jangka pendek ( rata-rata bergerak eksponensial 20 hari , atau EMA), menengah (EMA 50 hari) dan jangka panjang (EMA 200 hari) memungkinkan analisis instan hanya dengan melihat hubungan antara tiga garis. Bahaya meningkat untuk posisi panjang saat rata-rata bergerak jangka pendek turun melalui rata-rata bergerak jangka panjang dan untuk penjualan pendek saat jangka pendek naik melalui jangka panjang.

Aksi harga juga melambai-lambaikan bendera merah ketika rata-rata bergerak menengah mengubah kemiringan dari yang lebih tinggi ke menyamping pada posisi buy dan lebih rendah ke sideways pada penjualan pendek. Jangan bertahan dan menunggu rata-rata pergerakan jangka panjang untuk mengubah kemiringan karena pasar bisa mati selama berbulan-bulan ketika datar — merusak biaya peluang. Ini juga meningkatkan kemungkinan perubahan tren. (Untuk lebih lanjut, lihat:  Bagaimana Menggunakan Moving Average untuk Membeli Saham .)

Garis bawah

Sangat mudah untuk menemukan posisi yang sesuai dengan kriteria fundamental atau teknis Anda, tetapi keluar tepat waktu membutuhkan keahlian yang hebat dalam lingkungan pasar elektronik yang bergerak cepat saat ini. Atasi tugas ini dengan mewaspadai ketiga tanda bahaya ini yang memperingatkan perubahan tren yang akan datang atau kondisi buruk yang dapat merampas keuntungan yang diperoleh dengan susah payah. (Untuk bacaan tambahan, lihat: Strategi Exit Trading yang Sederhana dan Efektif .)